קליבלנד-(BUSINESS WIRE)-חברת קליבלנד-קליף בע"מ (NYSE: CLF) דיווחה היום על תוצאותיה לשנה המלאה ולרבעון הרביעי שהסתיימו ב-31 בדצמבר 2021.
ההכנסות המאוחדות לשנת 2021 כולה הסתכמו ב-20.4 מיליארד דולר, בהשוואה ל-5.3 מיליארד דולר בשנה הקודמת.
עבור שנת 2021 כולה, החברה ייצרה רווח נקי של 3.0 מיליארד דולר, או 5.36 דולר למניה מדוללת. זאת בהשוואה להפסד נקי של 81 מיליון דולר, או 0.32 דולר למניה מדוללת, בשנת 2020.
ההכנסות המאוחדות ברבעון הרביעי של 2021 הסתכמו ב-5.3 מיליארד דולר, בהשוואה ל-2.3 מיליארד דולר ברבעון הרביעי של השנה שעברה.
ברבעון הרביעי של 2021, החברה ייצרה רווח נקי של 899 מיליון דולר, או 1.69 דולר למניה מדוללת. סכום זה כלל הוצאות בסך 47 מיליון דולר, או 0.09 דולר למניה מדוללת, משדרוגי מלאי והפחתות של הוצאות הקשורות לרכישה. לשם השוואה, הרווח הנקי לרבעון הרביעי של 2020 היה 74 מיליון דולר, או 0.14 דולר למניה מדוללת, כולל עלויות הקשורות לרכישה והפחתות של הצטברות מלאי בסך 44 מיליון דולר, או 0.14 דולר למניה מדוללת - 0.10 דולר.
ה-EBITDA המתואם ברבעון הרביעי של 2021 היה 1.5 מיליארד דולר, בהשוואה ל-286 מיליון דולר ברבעון הרביעי של 2020.
מתוך המזומנים שנוצרו ברבעון הרביעי של 2021, החברה תשתמש ב-761 מיליון דולר לרכישת Ferrous Processing and Trading ("FPT"). החברה השתמשה ביתרת המזומנים שנוצרה במהלך הרבעון כדי לפרוע חוב ראשוני בסך של כ-150 מיליון דולר.
כמו כן, ברבעון הרביעי של 2021, פנסיות והתחייבויות OPEB בניכוי נכסים ירדו בכ-1.0 מיליארד דולר, מ-3.9 מיליארד דולר ל-2.9 מיליארד דולר, בעיקר עקב רווחים אקטואריים ותשואות חזקות על נכסים. הפחתת החוב (בניכוי נכסים) לשנת 2021 כולה היא כ-1.3 מיליארד דולר, הכוללת גם תרומות הון של חברות.
דירקטוריון קליפס אישר תוכנית רכישה חוזרת חדשה של מניות עבור החברה לרכישה חוזרת של מניות רגילות שבמחזור. במסגרת תוכנית רכישת המניות, לחברות תהיה גמישות מספקת לרכוש מניות בשווי של עד מיליארד דולר באמצעות רכישות בשוק הפתוח או עסקאות פרטיות. החברה אינה מחויבת לבצע רכישות כלשהן והתוכנית עשויה להיות מושעית או סגורה בכל עת. התוכנית נכנסת לתוקף היום ללא תאריך תפוגה ספציפי.
לורנסו גונקלבס, יו"ר, נשיא ומנכ"ל Cliffs, אמר: "במהלך השנתיים האחרונות השלמנו את הבנייה והתחלנו להפעיל את מפעל הדגל שלנו לחיזור ישיר, וגם רכשנו ושילמנו עבור הרכישה של שתי חברות פלדה גדולות וחברת גרוטאות גדולה. התוצאות שלנו בשנת 2021 מראות בבירור עד כמה חזקה הפכה קליבלנד-קליפס, כאשר ההכנסות שלנו גדלו ביותר מפי עשרה מ-2 מיליארד דולר בשנת 2019 ליותר מ-20 מיליארד דולר בשנת 2021. כל העליות הללו היו רווחיות, והניבו 5.3 מיליארד דולר ב-EBITDA מותאם בשנה שעברה ו-3.0 מיליארד דולר ברווח נקי. ייצור תזרים המזומנים החזק שלנו אפשר לנו לא רק להפחית את ספירת המניות המדוללת שלנו ב-10%, אלא גם המינוף שלנו ירד לרמה בריאה מאוד של EBITDA מותאם פי 1."
מר גונקלבס המשיך: "התוצאות שלנו לרבעון הרביעי של 2021 מראות שגישה ממושמעת לאספקה ​​היא קריטית עבורנו. במהלך הרבעון השלישי של השנה שעברה, הבנו שלקוחות הרכב שלנו לא יוכלו לטפל בשרשראות האספקה ​​שלהם ברבעון הרביעי. משיכת הביקוש בתעשייה זו תהיה חלשה. זה יעלה על הביקוש הצפוי למרכזי שירות ברבעון הרביעי. כתוצאה מכך, בחרנו לא לרדוף אחר ביקוש חלש ובמקום זאת האצנו את תחזוקת כמה ממתקני הייצור והגימור של הפלדה שלנו עד לרבעון הרביעי. לפעולות אלו הייתה השפעה לטווח קצר על עלויות היחידה שלנו ברבעון הרביעי, אך הן צריכות להועיל לתוצאות 2022 שלנו."
מר גונקלבס הוסיף: "קליבלנד-קליפס היא, ככלל, ספקית הפלדה הגדולה ביותר לתעשיית הרכב בארה"ב. באמצעות השימוש הנרחב שלנו ב-HBI בכבשני הפיצוץ שלנו וגרוטאות איכותיות בכבשני הפיצוץ שלנו, אנו מסוגלים כעת להפחית מתכת חמה, להוריד את שיעורי הקוק ופליטות CO2 לרמות ייחוס בינלאומיות חדשות עבור חברות פלדה, בדומה לתיק המוצרים שלנו. כאשר לקוחותינו בתעשיית הרכב משווים את ביצועי הפליטות שלנו לעמיתיהם האחרים ביפן, קוריאה, צרפת, אוסטריה, גרמניה, בלגיה ועוד, הדבר חשוב במיוחד כאשר משווים ספקי פלדה גדולים. במילים אחרות, באמצעות שינויים תפעוליים שיישמנו ואיננו מסתמכים על טכנולוגיות פורצות דרך או השקעות בקנה מידה גדול, קליבלנד-קליפס מספקת ספק פלדה פרימיום לתעשיית הרכב וקובעת סטנדרטים חדשים לפליטת CO2."
מר גונקלבס סיכם: "2022 תהיה שנה יוצאת דופן נוספת לרווחיות של קליבלנד-קליפס, ככל שהביקוש יתאושש, במיוחד מתעשיית הרכב. אנו מוכרים כעת במחיר קבוע במסגרת החוזה שחודש לאחרונה. הרוב המכריע של נפחי החוזים הם במחירי מכירה גבוהים משמעותית. אפילו בעקומת החוזים העתידיים של פלדה נכון להיום, אנו צופים שמחיר המכירה הממוצע של הפלדה שלנו בשנת 2022 יהיה גבוה יותר מאשר בשנת 2021. כשאנו מצפים לשנה נהדרת נוספת בשנת 2022, צורכי הוצאות ההון שלנו מוגבלים וכעת אנו יכולים ליישם בביטחון פעולות ממוקדות בעלי מניות מעבר לציפיות המקוריות שלנו."
ב-18 בנובמבר 2021, Cleveland-Cliffs השלימה את רכישת FPT. עסקי FPT נכללים בחטיבת ייצור הפלדה של החברה. תוצאות ייצור הפלדה המפורטות כוללות את תוצאות התפעול של FPT לתקופה שבין 18 בנובמבר 2021 ל-31 בדצמבר 2021 בלבד.
ייצור פלדה נטו לשנת 2021 כולה היה 15.9 מיליון טון, הכולל 32% מצופה, 31% מגולגל חם, 18% מגולגל קר, 6% פלטות, 4% מוצרים חשמליים ו-9% מוצרים אחרים, כולל לוחות ומסילות. ייצור הפלדה נטו ברבעון הרביעי של 2021 היה 3.4 מיליון טון, הכולל 34% מצופה, 29% מגולגל חם, 17% מגולגל קר, 7% פלטות, 5% מוצרים חשמליים ו-8% מוצרים אחרים, כולל לוחות ומסילות.
הכנסות ייצור הפלדה לשנת 2021 כולה הסתכמו ב-19.9 מיליארד דולר, מתוכם כ-7.7 מיליארד דולר, או 38% מהמכירות בשוק המפיצים והמעבדים; 5.4 מיליארד דולר, או 27% מהמכירות, בשווקי התשתיות והייצור; 4.7 מיליארד דולר, או 24% מהמכירות, הלכו לשוק הרכב; ו-2.1 מיליארד דולר, או 11% מהמכירות, הלכו ליצרני פלדה. הכנסות ייצור הפלדה ברבעון הרביעי של 2021 הסתכמו ב-5.2 מיליארד דולר, מתוכם כ-2.0 מיליארד דולר, או 38% מהמכירות בשוק המפיצים והמעבדים; 1.5 מיליארד דולר, או 29% מהמכירות, בשווקי התשתיות והייצור; 1.1 מיליארד דולר, או 22% מהמכירות, לשוק הרכב; 552 מיליון דולר, או 11% מהמכירות של יצרנית הפלדה.
עלות המכירות של ייצור הפלדה בשנת 2021 כולה הסתכמה ב-15.4 מיליארד דולר, כולל 855 מיליון דולר בפחת, בלאי והפחתות ו-161 מיליון דולר בעלויות הפחתה של הצטברות מלאי. ה-EBITDA המתואם של מגזר ייצור הפלדה לשנה כולה הסתכם ב-5.4 מיליארד דולר, כולל 232 מיליון דולר בעלויות מכירה וכלליות. עלות המכירות של ייצור הפלדה לרבעון הרביעי של 2021 הסתכמה ב-3.9 מיליארד דולר, כולל 222 מיליון דולר בעלויות פחת, בלאי והפחתות ו-32 מיליון דולר בעלויות הפחתה של הצטברות מלאי. ה-EBITDA המתואם של מגזר ייצור הפלדה לרבעון הרביעי של 2021 הסתכם ב-1.5 מיליארד דולר, כולל 52 מיליון דולר בעלויות מכירה וכלליות.
תוצאות הרבעון הרביעי של 2021 עבור עסקים אחרים, ובמיוחד כלי עבודה והטבעה, הושפעו לרעה מהתאמות שווי מלאי ומסופת הטורנדו בדצמבר 2021 שפגעה במפעל בבולינג גרין, קנטקי.
נכון ל-8 בפברואר 2022, סך הנזילות של החברה היה כ-2.6 מיליארד דולר, כולל כ-100 מיליון דולר במזומן וכ-2.5 מיליארד דולר בקו אשראי של ABL.
עקב חידוש מוצלח של חוזה המכירה הרלוונטי במחיר קבוע, ובהתבסס על עקומת החוזים העתידיים הנוכחית לשנת 2022, אשר מרמזת על מחיר ממוצע של 925 דולר לטון נטו במדד HRC לשארית השנה, החברה צופה כי מחיר המכירה הממוצע שלה בשנת 2022 יעמוד על כ-1,225 דולר לטון נטו.
זאת בהשוואה למחיר מכירה ממוצע של חברה של 1,187 דולר לטון נטו בשנת 2021, כאשר מדד HRC עומד בממוצע על כ-1,600 דולר לטון נטו.
חברת Cleveland-Cliffs Inc. תארח שיחת ועידה ב-11 בפברואר 2022 בשעה 10:00 בבוקר שעון מזרח ארה"ב. השיחה תשודר בשידור חי ותאוחסן באתר האינטרנט של Cliffs: www.clevelandcliffs.com
קליבלנד-קליפס היא יצרנית הפלדה השטוחה הגדולה ביותר בצפון אמריקה. קליף, שנוסדה בשנת 1847, היא מפעילת מכרה והיצרן הגדול ביותר של כדורי עפרת ברזל בצפון אמריקה. החברה משולבת אנכית החל מחומרי גלם מכרויים, עיבוד שבבי וגרוטאות ועד לייצור פלדה ראשוני וגימור במורד הזרם, הטבעה, כלי עבודה וצינורות. אנו ספקית הפלדה הגדולה ביותר לתעשיית הרכב בצפון אמריקה ומשרתים מגוון שווקים אחרים הודות לקו מוצרי הפלדה השטוחה המקיף שלנו. קליבלנד-קליפס, שבסיסה בקליבלנד, אוהיו, מעסיקה כ-26,000 עובדים בפעילות בארצות הברית ובקנדה.
הודעה לעיתונות זו מכילה הצהרות המהוות "הצהרות צופות פני עתיד" כמשמעותן בחוקי ניירות הערך הפדרליים. כל ההצהרות שאינן עובדות היסטוריות, לרבות, בין היתר, הצהרות בנוגע לציפיות, הערכות ותחזיות נוכחיות שלנו לגבי התעשייה או העסק שלנו, הן הצהרות צופות פני עתיד. אנו מזהירים את המשקיעים כי כל הצהרה צופה פני עתיד כפופה לסיכונים ואי ודאויות שעלולים לגרום לתוצאות בפועל ולמגמות עתידיות להיות שונות באופן מהותי מאלה המובעות או משתמעות מהצהרות צופות פני עתיד כאמור. משקיעים מוזהרים שלא להסתמך יתר על המידה על הצהרות צופות פני עתיד. סיכונים ואי ודאויות שעלולים לגרום לתוצאות בפועל להיות שונות מאלה המתוארות בהצהרות צופות פני עתיד הן כדלקמן: שיבושים תפעוליים הקשורים למגפת הקורונה המתמשכת, לרבות האפשרות שחלק משמעותי מעובדינו או קבלנינו באתר יחלו או לא יוכלו לבצע את תפקידי העבודה היומיומיים שלהם; תנודתיות מתמשכת במחירי השוק של פלדה, עפרות ברזל וגרוטאות מתכת, המשפיעה באופן ישיר ועקיף על מחירי המוצרים שאנו מוכרים ללקוחות; אי ודאויות הקשורות לתעשיית הפלדה התחרותית והמחזורית ביותר ותפיסתנו את השפעת תעשיית הרכב על פלדה. תעשיית הרכב, התלויה בביקוש, חווה מגמה של משקל קל ושיבושים בשרשרת האספקה, כגון מחסור במוליכים למחצה, אשר עלול להוביל לצריכת פלדה נמוכה יותר; חולשות ואי ודאויות פוטנציאליות בתנאים הכלכליים הגלובליים, עודף כושר ייצור פלדה עולמי, היצע יתר של עפרות ברזל, יבוא פלדה כללי וביקוש מופחת בשוק, לרבות עקב מגפת הקורונה הממושכת; עקב מגפת הקורונה המתמשכת או מכל סיבה אחרת, אחד או יותר מלקוחותינו העיקריים (כולל לקוחות בשוק הרכב, קשיים כלכליים חמורים, פשיטת רגל, סגירות זמניות או קבועות או אתגרים תפעוליים שהושפעו לרעה מספקים או קבלנים), אשר עלולים לגרום לביקוש מופחת למוצרינו, קושי מוגבר בגביית חובות, וטענות של לקוחות ו/או ספקים על כוח עליון או אי-מילוי התחייבויותיהם החוזיות כלפינו; עם ממשלת ארה"ב בקשר לסעיף 232 לחוק הרחבת הסחר משנת 1962 (כפי שתוקן על ידי חוק הסחר משנת 1974), הסכם ארה"ב-מקסיקו-קנדה ו/או הסכמי סחר, מכסים, אמנות או מדיניות אחרים; סיכונים הקשורים לפעולות שיש לנקוט, וחוסר ודאות לגבי השגה ותחזוקה של צווי היטל נגד היצף ומכס מתאזן יעילים לקיזוז ההשפעות המזיקות של יבוא סחר לא הוגן; ההשפעה של תקנות ממשלתיות קיימות ומתפתחות, כולל אלו הקשורות לשינויי אקלים ופחמן; תקנות סביבתיות פוטנציאליות הקשורות לפליטות, ועלויות והתחייבויות נלוות, כולל אי ​​השגה או שמירה על היתרים תפעוליים וסביבתיים, אישורים, שינויים או הרשאות אחרות נדרשות, או מכל יישום של שיפורים להבטחת עמידה בשינויים רגולטוריים (כולל דרישות פוטנציאליות לביטחון פיננסי); סוכנויות ממשלתיות או רגולטוריות ועלויות קשורות; ההשפעה הפוטנציאלית של פעילותנו על הסביבה או חשיפה לחומרים מסוכנים; יכולתנו לשמור על נזילות נאותה, רמת החוב שלנו וזמינות ההון עשויות להגביל את יכולתנו לספק הון חוזר, לתכנן את הגמישות הפיננסית ותזרים המזומנים הדרושים למימון הוצאות הון, רכישות ומטרות תאגידיות כלליות אחרות או הצרכים המתמשכים של העסק שלנו; יכולתנו להפחית את החוב שלנו או להחזיר הון לבעלי המניות, בין אם במלואו במסגרת הזמן הצפויה כעת; שינויים שליליים בדירוגי אשראי, שיעורי ריבית, שערי חליפין של מטבע חוץ וחוקי מס; התדיינות משפטית, תביעות, בוררויות הקשורות לסכסוכים מסחריים ומסחריים, ענייני סביבה, חקירות ממשלתיות, תביעות נזקי עבודה או גוף, נזקי רכוש, ענייני עבודה ותעסוקה, או התדיינות משפטית הקשורה לעיזבונות או לתוצאות של הליכים ממשלתיים והוצאות שנגרמו בפעילות ובעניינים אחרים; שיבושים בשרשרת האספקה ​​או שינויים בעלות או באיכות האנרגיה, כולל חשמל, גז טבעי וסולר, או חומרי גלם ואספקה ​​קריטיים, כולל עפרת ברזל, גזים תעשייתיים, אלקטרודות גרפיט, גרוטאות מתכת, כרום, אבץ, קוק ופחם מתכות; בעיות או שיבושים הקשורים ללקוחות המשלוחים מוצרים, העברת תשומות ייצור או מוצרים בתוך מתקנינו, או ספקים המשלוחים אלינו חומרי גלם; הקשורים לאסונות טבע או מעשה ידי אדם, תנאי מזג אוויר קשים, תנאים גיאולוגיים בלתי צפויים, כשלים בציוד קריטי, מחלות זיהומיות; אי ודאות הקשורה להתפרצויות, כשלים בסכר פסולת ואירועים בלתי צפויים אחרים; שיבושים או כשלים במערכות טכנולוגיית המידע שלנו, כולל אלה הקשורים לאבטחת סייבר; הקשורים לכל החלטה עסקית להשבית זמנית או לסגור לצמיתות מתקנים או מכרות פעילים; התחייבויות ועלויות, אשר עלולות להשפיע לרעה על הערך בספרים של הנכסים הבסיסיים וליצור הוצאות ירידת ערך או התחייבויות סגירה והתאוששות, וחוסר ודאות הקשורה להפעלה מחדש של מתקנים או מכרות פעילים שהיו מושבתים בעבר; אנו מממשים את הסינרגיות והיתרונות הצפויים ברכישות האחרונות ואת היכולת לשלב בהצלחה את העסק הנרכש בעסק הקיים שלנו, כולל אי ​​ודאויות הקשורות לשמירה על קשרים עם לקוחות, ספקים ועובדים ומחויבותנו לנודע וללא נודע הקשורים לרכישה; רמת הביטוח העצמי שלנו ויכולתנו להשיג ביטוח צד ג' הולם לכיסוי הולם של אירועים שליליים פוטנציאליים וסיכונים עסקיים; האתגרים בשמירה על הרישיון החברתי שלנו לפעול עם בעלי העניין שלנו, כולל השפעת פעילותנו על הקהילות המקומיות, השפעת המוניטין של פעילות בתעשיות עתירות פחמן המייצרות פליטות גזי חממה, ויכולתנו לפתח רקורד תפעולי ובטיחות עקבי; אנו מזהים ומשפרים בהצלחה כל השקעה אסטרטגית בהון או פרויקט פיתוח, תוך השגת עלות-תועלת של התפוקה או הרמות המתוכננות, היכולת לגוון את תיק המוצרים שלנו ולהוסיף לקוחות חדשים; הפחתות בעתודות המינרלים הכלכליות בפועל שלנו או בהערכות עתודות המינרלים הנוכחיות, וכל פגם בעלות או כל חכירות, רישיונות, זיקות או אובדן זכויות חזקה אחרות; זמינות עובדים למילוי תפקידים תפעוליים קריטיים ומחסור פוטנציאלי בכוח אדם כתוצאה ממגפת הקורונה המתמשכת, ויכולתנו למשוך, להעסיק, לפתח ולשמר אנשי מפתח; אנו שומרים על הסדר עם האיגודים המקצועיים והעובדים; היכולת לקיים יחסי עבודה משביעי רצון; עלויות בלתי צפויות או גבוהות יותר הקשורות להתחייבויות פנסיה ו-OPEB עקב שינויים בערך נכסי התוכנית או תרומות מוגברות הנדרשות עבור התחייבויות לא ממומנות; סכום ועיתוי הרכישה החוזרת של המניות הרגילות שלנו; ייתכן שבקרה הפנימית שלנו על דיווח כספי יש ליקויים מהותיים או ליקויים מהותיים.
ראה חלק א' - סעיף 1א' לגורמים נוספים המשפיעים על עסקיה של Cliffs. הדוח השנתי שלנו בטופס 10-K לשנה שהסתיימה ב-31 בדצמבר 2020, דוחות רבעוניים בטופס 10-Q לרבעונים שהסתיימו ב-31 במרץ 2021, 30 ביוני 2021 ו-30 בספטמבר 2021, ודוחות נוספים בנוגע לגורמי סיכון שהוגשו לרשות ניירות ערך האמריקאית.
בנוסף לדוחות הכספיים המאוחדים המוצגים בהתאם לכללי חשבונאות מקובלים בארה"ב, החברה מציגה גם EBITDA ו-EBITDA מותאם על בסיס מאוחד. EBITDA ו-EBITDA מותאם הם מדדים פיננסיים שאינם GAAP המשמשים את ההנהלה להערכת ביצועים תפעוליים. אין להציג מדדים אלה בנפרד ממידע פיננסי שהוכן ומוצג בהתאם לכללי חשבונאות מקובלים בארה"ב, במקום או בהעדפה למידע פיננסי שהוכן ומוצג בהתאם לכללי חשבונאות מקובלים בארה"ב. הצגת מדדים אלה עשויה להיות שונה ממדדים פיננסיים שאינם GAAP המשמשים חברות אחרות. הטבלה שלהלן מספקת התאמה של מדדים מאוחדים אלה למדדי GAAP המתאימים ביותר להשוואה ישירה שלהם.
נתוני שוק זכויות יוצרים © 2022 QuoteMedia. אלא אם כן צוין אחרת, הנתונים מתעכבים ב-15 דקות (ראה זמני השהייה עבור כל הבורסות). RT=זמן אמת, EOD=סוף היום, PD=יום קודם. נתוני שוק מופעלים על ידי QuoteMedia. תנאי שימוש.