CLEVELAND–(BUSINESS WIRE)–Cleveland-Cliffs Inc. (NYSE: CLF) avaldas täna 31. detsembril 2021 lõppenud neljanda kvartali ja kogu aasta tulemused.
2021. aasta konsolideeritud tulu oli 20,4 miljardit dollarit, võrreldes eelmise aasta 5,3 miljardi dollariga.
Kogu 2021. aasta jooksul teenis ettevõte puhaskasumit 3,0 miljardit dollarit ehk 5,36 dollarit lahjendatud aktsia kohta. See on võrreldav 81 miljoni dollari suuruse puhaskahjumiga ehk 0,32 dollariga lahjendatud aktsia kohta 2020. aastal.
2021. aasta neljanda kvartali konsolideeritud tulu oli 5,3 miljardit dollarit, võrreldes eelmise aasta neljanda kvartali 2,3 miljardi dollariga.
2021. aasta neljandas kvartalis teenis ettevõte 899 miljonit dollarit ehk 1,69 dollarit lahjendatud aktsia kohta. See hõlmas 47 miljoni dollari suuruseid kulusid ehk 0,09 dollarit lahjendatud aktsia kohta varude täiendamisest ja omandamisega seotud kulude amortisatsioonist. Võrdluseks, 2020. aasta neljanda kvartali puhaskasum oli 74 miljonit dollarit ehk 0,14 dollarit lahjendatud aktsia kohta, sealhulgas omandamisega seotud kulud ja varude suurenemise amortisatsioon 44 miljonit dollarit ehk 0,14 dollarit lahjendatud aktsia kohta ehk 0,10 dollarit.
Korrigeeritud EBITDA1 oli 2021. aasta neljandas kvartalis 1,5 miljardit dollarit, võrreldes 286 miljoni dollariga 2020. aasta neljandas kvartalis.
2021. aasta neljandas kvartalis teenitud rahast kasutab ettevõte 761 miljonit dollarit Ferrous Processing and Tradingi („FPT“) omandamiseks. Ettevõte kasutas kvartali jooksul teenitud ülejäänud raha ligikaudu 150 miljoni dollari suuruse põhivõla tagasimaksmiseks.
Samuti vähenesid 2021. aasta neljandas kvartalis pensionid ja OPEB-i kohustused netovarana ligikaudu 1,0 miljardi dollari võrra, 3,9 miljardilt dollarilt 2,9 miljardi dollarini, peamiselt kindlustusmatemaatiliste kasumite ja varade tugeva tootluse tõttu. Võla vähendamine (netovarana) kogu 2021. aasta jooksul on ligikaudu 1,3 miljardit dollarit, mis hõlmab ka ettevõtete kapitalimakseid.
Cliffsi juhatus on heaks kiitnud ettevõtte uue aktsiate tagasiostuprogrammi, mille eesmärk on tagasi osta emiteeritud aktsiaid. Aktsiate tagasiostuprogrammi raames on ettevõtetel piisavalt paindlikkust, et osta kuni 1 miljardi dollari väärtuses aktsiaid avatud turu omandamiste või eraviisiliselt läbiräägitud tehingute kaudu. Ettevõte ei ole kohustatud ühtegi ostu sooritama ja programmi võidakse igal ajal peatada või lõpetada. Programm jõustub täna ja sellel ei ole konkreetset aegumiskuupäeva.
Cliffsi esimees, president ja tegevjuht Lourenco Goncalves ütles: „Viimase kahe aasta jooksul oleme lõpetanud ehituse ja alustanud oma lipulaeva, tipptasemel otseredutseerimistehase käitamist ning oleme omandanud ja tasunud ka kahe suure teraseettevõtte ja ühe suure vanarauaettevõtte omandamise eest. Meie 2021. aasta tulemused näitavad selgelt, kui tugevaks Cleveland-Cliffs on muutunud, meie tulu on kasvanud enam kui kümme korda, 2 miljardilt dollarilt 2019. aastal enam kui 20 miljardi dollarini 2021. aastal. Kõik need kasvud olid kasumlikud, genereerides eelmisel aastal 5,3 miljardit dollarit korrigeeritud EBITDA-d ja 3,0 miljardit dollarit puhaskasumit. Meie tugev rahavoogude genereerimine võimaldas meil mitte ainult vähendada lahjendatud aktsiate arvu 10% võrra, vaid ka meie finantsvõimendus on langenud väga tervislikule tasemele, mis on 1x korrigeeritud EBITDA.“
Hr Goncalves jätkas: „Meie 2021. aasta neljanda kvartali tulemused näitavad, et distsiplineeritud tarnestrateegia on meie jaoks kriitilise tähtsusega. Eelmise aasta kolmandas kvartalis mõistsime, et meie autotööstuse kliendid ei suuda neljandas kvartalis oma tarneahelatega toime tulla. Nõudlus selles tööstusharus on nõrk. See ületab neljandas kvartalis teeninduskeskuste üldiselt oodatava nõudluse. Seetõttu oleme otsustanud mitte nõrka nõudlust taga ajada ja kiirendanud selle asemel mitme terasetootmis- ja viimistlusrajatise hooldustöid kuni neljanda kvartalini. Need tegevused avaldasid lühiajalist mõju meie ühikuhindadele neljandas kvartalis, kuid peaksid meie 2022. aasta tulemustele kasuks tulema.“
Hr Goncalves lisas: „Cleveland-Cliffs on üldiselt USA autotööstuse suurim terasetarnija. Tänu HBI ulatuslikule kasutamisele meie kõrgahjudes ja kvaliteetse vanaraua kasutamisele meie konverterreaktorites suudame nüüd vähendada kuuma metalli hulka, koksi tekkimise määra ja CO2 heitkoguseid teraseettevõtete uute rahvusvaheliste võrdlustasemeteni, mis on sarnased meie tooteportfelliga. Kui meie autotööstuse kliendid võrdlevad meie heitkoguste näitajaid oma teiste konkurentidega Jaapanis, Koreas, Prantsusmaal, Austrias, Saksamaal, Belgias ja mujal, on see eriti oluline suurte terasetarnijate võrdlemisel. Teisisõnu, tänu meie rakendatud tegevusalastele muudatustele, mis ei tugine murrangulistele tehnoloogiatele ega ulatuslikele investeeringutele, pakub Cleveland-Cliffs autotööstusele esmaklassilist terasetarnijat. Seadame uued CO2 heitkoguste standardid.“
Härra Goncalves lõpetas: „2022. aasta saab Cleveland-Cliffsi kasumlikkuse jaoks olema järjekordne erakordne aasta, kuna nõudlus taastub, eriti autotööstuses. Hiljuti uuendatud lepingu alusel müüme nüüd fikseeritud hinnaga. Valdav enamus lepingumahtudest on oluliselt kõrgemate müügihindadega. Isegi tänase terase futuuride kõvera põhjal eeldame, et meie terase keskmine müügihind 2022. aastal on kõrgem kui 2021. aastal. Ootame põnevusega järjekordset suurepärast aastat 2022. aastal. Meie kapitalikulude vajadus on piiratud ja saame nüüd enesekindlalt rakendada aktsionäridele suunatud meetmeid, mis on meie esialgsetest ootustest ees.“
18. novembril 2021 viis Cleveland-Cliffs lõpule FPT omandamise. FPT äritegevus kuulub ettevõtte terasetootmise divisjoni. Loetletud terasetootmise tulemused hõlmavad FPT tegevustulemusi ainult perioodi kohta 18. novembrist 2021 kuni 31. detsembrini 2021.
2021. aasta kogu terase netotoodang oli 15,9 miljonit tonni, millest 32% olid kaetud teras, 31% kuumvaltsitud teras, 18% külmvaltsitud teras, 6% plaat, 4% roostevabast terasest ja elektrilised tooted ning 9% muud tooted, sh plaadid ja rööpad. 2021. aasta neljanda kvartali terase netotoodang oli 3,4 miljonit tonni, millest 34% olid kaetud teras, 29% kuumvaltsitud teras, 17% külmvaltsitud teras, 7% plaat, 5% roostevabast terasest ja elektrilised tooted ning 8% muud tooted, sh plaadid ja rööpad.
Terasetootmise tulu oli 2021. aasta terves kvartalis 19,9 miljardit dollarit, millest ligikaudu 7,7 miljardit dollarit ehk 38% müügist moodustas turustajate ja töötlejate turg; 5,4 miljardit dollarit ehk 27% müügist taristu- ja tootmisturul; 4,7 miljardit dollarit ehk 24% müügist läks autotööstuse turule; ja 2,1 miljardit dollarit ehk 11% müügist läks terasetootjatele. Terasetootmise tulu oli 2021. aasta neljandas kvartalis 5,2 miljardit dollarit, millest ligikaudu 2,0 miljardit dollarit ehk 38% müügist moodustas turustajate ja töötlejate turg; 1,5 miljardit dollarit ehk 29% müügist taristu- ja tootmisturul; 1,1 miljardit dollarit ehk 22% müügist autotööstuse turul; ja 552 miljonit dollarit ehk 11% terasetootja müügist.
Terasetootmise müügikulud olid 2021. aastal 15,4 miljardit dollarit, sealhulgas 855 miljonit dollarit amortisatsiooni, kulumist ja 161 miljonit dollarit varude kogunemiskulude amortisatsiooni. Terasetootmise segmendi korrigeeritud EBITDA oli kogu aastal 5,4 miljardit dollarit, sealhulgas 232 miljonit dollarit müügi-, üld- ja halduskulusid. Terasetootmise müügikulud olid 2021. aasta neljandas kvartalis 3,9 miljardit dollarit, sealhulgas 222 miljonit dollarit amortisatsiooni, kulumist ja 32 miljonit dollarit varude kogunemiskulude amortisatsiooni. Terasetootmise segmendi korrigeeritud EBITDA oli 2021. aasta neljandas kvartalis 1,5 miljardit dollarit, sealhulgas 52 miljonit dollarit müügi-, üld- ja halduskulusid.
Teiste äriüksuste, eriti tööriistade ja stantsimise valdkonna 2021. aasta neljanda kvartali tulemusi mõjutasid negatiivselt varude väärtuse korrigeerimised ja 2021. aasta detsembris Kentucky osariigis Bowling Greenis asuvat tehast tabanud tornaado.
8. veebruari 2022. aasta seisuga oli ettevõtte kogulikviidsus ligikaudu 2,6 miljardit dollarit, sealhulgas ligikaudu 100 miljonit dollarit sularahas ja ligikaudu 2,5 miljardit dollarit ABL-i krediidiliinis.
Tulenevalt asjakohase fikseeritud hinnaga müügilepingu edukast uuendamisest ja praegusest 2022. aasta futuuride kõverast, mis eeldab ülejäänud aasta keskmiseks HRC indeksihinnaks 925 dollarit netotonni kohta, eeldab ettevõte, et tema 2022. aasta keskmine müügihind on umbes 1225 dollarit netotonni kohta.
See on võrreldav ettevõtte keskmise müügihinnaga 1187 dollarit netotonni kohta 2021. aastal, mil HRC indeks oli keskmiselt umbes 1600 dollarit netotonni kohta.
Cleveland-Cliffs Inc. korraldab 11. veebruaril 2022 kell 10.00 ET konverentskõne. Kõne edastatakse otseülekandena ja arhiveeritakse Cliffsi veebisaidil: www.clevelandcliffs.com
Cleveland-Cliffs on Põhja-Ameerika suurim lehtterase tootja. 1847. aastal asutatud Cliffs on kaevandusoperaator ja Põhja-Ameerika suurim rauamaagi pelletite tootja. Ettevõte on vertikaalselt integreeritud kaevandatud toorainest, raudmaagist ja vanarauast kuni terasetootmise ja viimistluse, stantsimise, tööriistade ja torude tootmiseni. Oleme Põhja-Ameerika autotööstuse suurim terasetarnija ja teenindame oma laiaulatusliku lehtterase toodete valiku tõttu mitmesuguseid teisi turge. Cleveland-Cliffsi peakontor asub Ohios Clevelandis ning ettevõte annab tööd ligikaudu 26 000 inimesele Ameerika Ühendriikides ja Kanadas.
See pressiteade sisaldab avaldusi, mis on föderaalsete väärtpaberiseaduste tähenduses „tulevikku suunatud avaldused“. Kõik avaldused peale ajalooliste faktide, sealhulgas, kuid mitte ainult, avaldused meie praeguste ootuste, hinnangute ja prognooside kohta meie valdkonna või ettevõtte kohta, on tulevikku suunatud avaldused. Hoiatame investoreid, et kõik tulevikku suunatud avaldused on seotud riskide ja ebakindlusega, mis võivad põhjustada tegelike tulemuste ja tulevaste suundumuste olulist erinevust tulevikku suunatud avaldustes väljendatud või vihjatud tulemustest. Investoreid hoiatatakse, et nad ei tohiks tulevikku suunatud avaldustele liigselt tugineda. Riskid ja ebakindlus, mis võivad põhjustada tegelike tulemuste erinevust tulevikku suunatud avaldustes kirjeldatust, on järgmised: käimasoleva COVID-19 pandeemiaga seotud tegevushäired, sealhulgas võimalus, et märkimisväärne osa meie töötajatest või kohapealsetest töövõtjatest haigestub või ei ole võimeline oma igapäevaseid tööülesandeid täitma; terase, rauamaagi ja vanametalli turuhindade jätkuv volatiilsus, mis mõjutab otseselt ja kaudselt klientidele müüdavate toodete hindu; ebakindlus, mis on seotud väga konkurentsitiheda ja tsüklilise terasetööstusega ning meie arusaamaga autotööstuse mõjust terasele. Nõudlusest sõltuv autotööstus on kogenud kergekaalulisuse ja tarneahela häirete suundumust, näiteks pooljuhtide puudust, mis võib viia terasetootmise tarbimise vähenemiseni; võimalikud nõrkused ja ebakindlus ülemaailmsetes majandustingimustes, ülemaailmne terasetootmise ülevõimsus, rauamaagi kivi ülepakkumine, üldine teraseimport ja vähenenud turunõudlus, sealhulgas pikaajalise COVID-19 pandeemia tõttu; käimasoleva COVID-19 pandeemia või muul põhjusel on ühel või mitmel meie peamisel kliendil (sealhulgas autotööstuse turu klientidel, suurtel rahalistel raskustel, pankrotil, ajutistel või alalistel sulgemistel või tarnijate või töövõtjate poolt negatiivselt mõjutatud tegevusalastel probleemidel) tekkinud raskused, mis võivad kaasa tuua meie toodete nõudluse vähenemise, raskuste suurenemise nõuete sissenõudmisel ning klientide ja/või tarnijate väited vääramatu jõu kohta või muul viisil oma lepinguliste kohustuste täitmata jätmise meie ees; USA valitsusega seoses 1962. aasta kaubanduse laiendamise seaduse paragrahviga 232 (muudetud 1974. aasta kaubandusseadusega), USA-Mehhiko-Kanada lepingu ja/või muude kaubanduslepingute, tariifide, lepingute või poliitikaga; riskid, mis on seotud võetavate meetmetega, ja ebakindlus tõhusate dumpinguvastaste ja tasakaalustusmaksude korralduste saamise ja säilitamise osas, et kompenseerida ebaõiglase kaubanduse impordi kahjulikke mõjusid; olemasolevate ja kasvavate valitsuse määruste, sealhulgas kliimamuutuste ja süsinikuga seotud määruste mõju; potentsiaalsed keskkonnaalased määrused, mis on seotud heitkogustega, ning nendega seotud kulud ja kohustused, sealhulgas nõutavate tegevus- ja keskkonnalubade, kinnituste, muudatuste või muude volituste hankimata jätmine või säilitamata jätmine või mis tahes täiustuste rakendamine, et tagada vastavus regulatiivsetele muudatustele (sealhulgas võimalikele finantstagatise nõuetele); seotud valitsuse või reguleerivate asutuste ja kuludega; meie tegevuse võimalik mõju keskkonnale või kokkupuutele ohtlike ainetega; meie võime säilitada piisav likviidsus, meie võlatase ja kapitali kättesaadavus võivad piirata meie võimet pakkuda käibekapitali, plaane, finantspaindlikkust ja rahavoogu, mis on vajalik kapitalikulude, omandamiste ja muude üldiste ettevõtte eesmärkide rahastamiseks või meie ettevõtte jätkuvate vajaduste rahuldamiseks; Meie võime vähendada oma võlga või tagastada aktsionäridele kapitali kas täielikult praegu eeldatava aja jooksul; Krediidireitingute, intressimäärade, valuutakursside ja maksuseaduste ebasoodsad muutused; kohtuvaidlused, nõuded, vahekohtumenetlused, mis on seotud äri- ja kaubandusvaidluste, keskkonnaküsimuste, valitsuse uurimiste, töö- või isikukahjunõuete, varalise kahju, töö- ja tööhõiveküsimuste või pärandvara või valitsuse menetluste tulemustega seotud kohtuvaidlustega ning tegevusega seotud kuludega ja muude küsimustega; tarneahela häired või muutused energia, sealhulgas elektri, maagaasi ja diislikütuse või kriitiliste toorainete ja tarvikute, sealhulgas rauamaagi, tööstusgaaside, grafiitelektroodide, vanametalli, kroomi, tsingi, koksi ja metallurgilise kivisöe hinnas või kvaliteedis; Probleemid või katkestused, mis on seotud klientide toodete saatmise, tootmissisendite või toodete ülekandmisega meie rajatistes või tarnijatega, kes saadavad meile toorainet; seotud loodusõnnetuste või inimtegevusest tingitud katastroofide, raskete ilmastikutingimuste, ootamatute geoloogiliste tingimuste, kriitiliste seadmete rikete, nakkushaigustega; ebakindlus, mis on seotud haiguspuhangute, jäätmehoidlate rikete ja muude ettenägematute sündmustega; meie infotehnoloogiasüsteemide, sealhulgas küberturvalisusega seotud süsteemide häired või tõrked; seoses mis tahes äriotsusega ajutiselt seisata või jäädavalt sulgeda tegutsevad rajatised või kaevandused; kohustused ja kulud, mis võivad kahjustada alusvara bilansilist väärtust ning tekitada väärtuse languse kulusid või sulgemis- ja taastamiskohustusi; ning ebakindlus, mis on seotud varem seisaku ajal tegutsevate rajatiste või kaevanduste taaskäivitamisega; me realiseerime hiljutisi omandamisi, eeldatavat sünergiat ja eeliseid ning võimet edukalt integreerida omandatud ettevõte meie olemasolevasse äritegevusse, sealhulgas ebakindlust, mis on seotud suhete säilitamisega klientide, tarnijate ja töötajatega ning meie pühendumust omandamisega seotud teadaolevale ja tundmatule; meie enesekindlustuse taset ja meie võimet hankida piisavat kolmanda osapoole kindlustust, et katta piisavalt võimalikke kahjulikke sündmusi ja äririske; väljakutseid, mis on seotud meie sotsiaalse litsentsi säilitamisega sidusrühmadega tegutsemiseks, sealhulgas meie tegevuse mõju kohalikele kogukondadele, maine mõju, mis tuleneb tegutsemisest süsinikumahukates tööstusharudes, mis tekitavad kasvuhoonegaaside heitkoguseid, ning meie võimet luua järjepidev tegevus- ja ohutusaruanne; me tuvastame ja täiustame edukalt mis tahes strateegilist kapitaliinvesteeringut või arendusprojekti, saavutades kulutõhusalt kavandatud tootlikkuse või tasemed, võimet mitmekesistada oma tooteportfelli ja lisada uusi kliente; meie tegelike majanduslike maavaravarude või praeguste maavaravaru hinnangute vähenemine ning kõik omandiõiguse puudused või rendilepingud, litsentsid, servituudid või muude valdusõiguste kaotus; töötajate kättesaadavus kriitiliste operatiivsete ametikohtade täitmiseks ja käimasoleva COVID-19 pandeemia tõttu võimalik tööjõupuudus ning meie võime meelitada ligi, palgata, arendada ja hoida võtmeisikuid; me hoiame korda ametiühingute ja töötajatega; võime säilitada rahuldavaid töösuhteid; ootamatud või suuremad kulud, mis on seotud pensioni- ja OPEB-kohustustega, mis on tingitud plaani varade väärtuse muutustest või rahastamata kohustuste katteks vajalike sissemaksete suurenemisest; meie lihtaktsiate tagasiostu summa ja ajastus; meie sisemine kontroll finantsaruandluse üle võib sisaldada olulisi puudujääke või olulisi puudujääke.
Lisateavet Cliffsi äritegevust mõjutavate tegurite kohta leiate I osa punktist 1A. Meie 31. detsembril 2020 lõppenud aasta 10-K vormil esitatud aastaaruanne, 31. märtsil 2021, 30. juunil 2021 ja 30. septembril 2021 lõppenud kvartalite 10-Q vormil esitatud kvartaliaruanded ning muud USA Väärtpaberite ja Börsikomisjonile esitatud riskitegurite dokumendid.
Lisaks USA GAAP-i (US GAAP) kohaselt esitatud konsolideeritud finantsaruannetele esitab ettevõte ka konsolideeritud EBITDA ja korrigeeritud EBITDA. EBITDA ja korrigeeritud EBITDA on GAAP-välised finantsnäitajad, mida juhtkond kasutab tegevustulemuste hindamisel. Neid näitajaid ei tohiks esitada eraldi USA GAAP-i kohaselt koostatud ja esitatud finantsteabest, selle asemel ega eelistatult. Nende näitajate esitusviis võib erineda teiste ettevõtete poolt kasutatavatest GAAP-välistest finantsnäitajatest. Allolev tabel näitab nende konsolideeritud näitajate vastavust nende kõige otsesemalt võrreldavate GAAP-i näitajatega.
Turuandmete autoriõigus © 2022 QuoteMedia. Kui pole teisiti täpsustatud, edastatakse andmeid 15 minuti võrra viivitusega (vt kõigi börside viivitusaegu). RT = reaalajas, EOD = päeva lõpp, PD = eelmine päev. Turuandmeid pakub QuoteMedia. Kasutustingimused.