క్లీవ్‌ల్యాండ్ క్లిఫ్స్ (NYSE:CLF) రెండవ త్రైమాసిక ఆదాయాలు ఆదాయం కంటే మెరుగ్గా ఉన్నాయి కానీ దాని EPS అంచనా కంటే -13.7% తక్కువగా ఉన్నాయి. CLF స్టాక్‌లు మంచి పెట్టుబడినా?
క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ (NYSE:CLF) ఈరోజు జూన్ 30, 2022తో ముగిసిన రెండవ త్రైమాసికంలో ఆదాయాలను నివేదించింది. రెండవ త్రైమాసిక ఆదాయం $6.3 బిలియన్లు, ఫ్యాక్ట్‌సెట్ విశ్లేషకుల అంచనా $6.12 బిలియన్లను అధిగమించింది, ఇది ఊహించని విధంగా 3.5% పెరిగింది. $1.14 యొక్క EPS ఏకాభిప్రాయ అంచనా $1.32 కంటే తక్కువగా ఉన్నప్పటికీ, ఇది నిరాశపరిచే -13.7% వ్యత్యాసం.
ఉక్కు తయారీ సంస్థ క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ ఇంక్ (NYSE:CLF) షేర్లు ఈ సంవత్సరం 21% కంటే ఎక్కువ తగ్గాయి.
క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ ఇంక్ (NASDAQ: CLF) ఉత్తర అమెరికాలో అతిపెద్ద ఫ్లాట్ స్టీల్ తయారీదారు. ఈ కంపెనీ ఉత్తర అమెరికా ఉక్కు పరిశ్రమకు ఇనుప ఖనిజ గుళికలను సరఫరా చేస్తుంది. ఇది మెటల్ మరియు కోక్ ఉత్పత్తి, ఇనుము, ఉక్కు, రోల్డ్ ఉత్పత్తులు మరియు ముగింపుల ఉత్పత్తి, అలాగే పైపు భాగాలు, స్టాంపింగ్‌లు మరియు సాధనాలలో నిమగ్నమై ఉంది.
ఈ కంపెనీ ముడి పదార్థాలు, ప్రత్యక్ష తగ్గింపు మరియు స్క్రాప్ నుండి ప్రాథమిక ఉక్కు ఉత్పత్తి మరియు తదుపరి ఫినిషింగ్, స్టాంపింగ్, టూలింగ్ మరియు పైపుల వరకు నిలువుగా విలీనం చేయబడింది.
క్లిఫ్స్ 1847లో ఒహియోలోని క్లీవ్‌ల్యాండ్‌లో ప్రధాన కార్యాలయం కలిగిన గని ఆపరేటర్‌గా స్థాపించబడింది. ఈ కంపెనీ ఉత్తర అమెరికాలో సుమారు 27,000 మంది ఉద్యోగులను కలిగి ఉంది.
ఈ కంపెనీ ఉత్తర అమెరికాలో ఆటోమోటివ్ పరిశ్రమకు ఉక్కును సరఫరా చేసే అతిపెద్ద సంస్థ కూడా. ఇది విస్తృత శ్రేణి ఫ్లాట్ స్టీల్ ఉత్పత్తులతో అనేక ఇతర మార్కెట్లకు సేవలు అందిస్తుంది.
2021లో తన కృషికి గాను క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ అనేక ప్రతిష్టాత్మక పరిశ్రమ అవార్డులను అందుకుంది మరియు 2022 ఫార్చ్యూన్ 500 జాబితాలో 171వ స్థానంలో నిలిచింది.
ఆర్సెలర్ మిట్టల్ USA మరియు AK స్టీల్ కొనుగోలు (2020లో ప్రకటించబడింది) మరియు టోలెడోలో డైరెక్ట్ రిడక్షన్ ప్లాంట్ పూర్తి కావడంతో, క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ ఇప్పుడు నిలువుగా ఇంటిగ్రేటెడ్ స్టెయిన్‌లెస్ స్టీల్ వ్యాపారంగా మారింది.
ముడి పదార్థాల తవ్వకం నుండి ఉక్కు ఉత్పత్తులు, ట్యూబులర్ భాగాలు, స్టాంపింగ్‌లు మరియు సాధనాల వరకు స్వయం సమృద్ధిగా ఉండటం అనే ప్రత్యేక ప్రయోజనాన్ని ఇది ఇప్పుడు కలిగి ఉంది.
ఇది CLF యొక్క అర్ధ-వార్షిక ఫలితాలకు అనుగుణంగా ఉంది, ఇది $12.3 బిలియన్ల ఆదాయం మరియు $1.4 బిలియన్ల నికర ఆదాయం. ఒక్కో షేరుకు డైల్యూటెడ్ ఆదాయాలు $2.64. 2021 మొదటి ఆరు నెలలతో పోలిస్తే, కంపెనీ $9.1 బిలియన్ల ఆదాయాన్ని మరియు $852 మిలియన్ల నికర ఆదాయాన్ని లేదా డైల్యూటెడ్ షేరుకు $1.42 ని నమోదు చేసింది.
క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ 2022 మొదటి అర్ధభాగానికి సర్దుబాటు చేసిన EBITDAలో $2.6 బిలియన్లను నివేదించింది, ఇది సంవత్సరానికి $1.9 బిలియన్ల నుండి పెరిగింది.
మా రెండవ త్రైమాసిక ఫలితాలు మా వ్యూహం యొక్క నిరంతర అమలును ప్రదర్శిస్తున్నాయి. ఉచిత నగదు ప్రవాహం త్రైమాసికం నుండి త్రైమాసికానికి రెండింతలు పెరిగింది మరియు కొన్ని సంవత్సరాల క్రితం మేము మా పరివర్తనను ప్రారంభించినప్పటి నుండి మేము మా అతిపెద్ద త్రైమాసిక రుణ తగ్గింపును సాధించగలిగాము, అదే సమయంలో వాటా బైబ్యాక్‌ల ద్వారా ఈక్విటీపై ఘనమైన రాబడిని అందించగలిగాము.
తక్కువ మూలధన అవసరాలు, వర్కింగ్ క్యాపిటల్ వేగంగా విడుదల కావడం మరియు స్థిర ధరల అమ్మకాల ఒప్పందాలను భారీగా ఉపయోగించడం వల్ల సంవత్సరం రెండవ భాగంలోకి అడుగుపెడుతున్నప్పుడు ఈ ఆరోగ్యకరమైన ఉచిత నగదు ప్రవాహం కొనసాగుతుందని మేము ఆశిస్తున్నాము. అదనంగా, అక్టోబర్ 1న రీసెట్ చేసిన తర్వాత ఈ స్థిర ఒప్పందాల కోసం ASPలు మరింత బాగా పెరుగుతాయని మేము ఆశిస్తున్నాము.
మిడిల్‌టౌన్ కోకింగ్ ప్లాంట్ యొక్క నిరవధిక డౌన్‌టైమ్‌తో ముడిపడి ఉన్న $23 మిలియన్లు లేదా డైల్యూటెడ్ షేరుకు $0.04 తరుగుదల వేగవంతమైంది.
క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ అన్ని రకాల ఉక్కును అమ్మడం ద్వారా డబ్బు సంపాదిస్తుంది. ముఖ్యంగా, హాట్ రోల్డ్, కోల్డ్ రోల్డ్, కోటెడ్, స్టెయిన్‌లెస్ / ఎలక్ట్రికల్, షీట్ మరియు ఇతర ఉక్కు ఉత్పత్తులు. ఇది సేవలందించే ఎండ్ మార్కెట్లలో ఆటోమోటివ్, మౌలిక సదుపాయాలు మరియు తయారీ, పంపిణీదారులు మరియు ప్రాసెసర్లు మరియు ఉక్కు ఉత్పత్తిదారులు ఉన్నారు.
రెండవ త్రైమాసికంలో ఉక్కు నికర అమ్మకాలు 3.6 మిలియన్ టన్నులు, వీటిలో 33% పూత, 28% హాట్-రోల్డ్, 16% కోల్డ్-రోల్డ్, 7% హెవీ ప్లేట్, 5% స్టెయిన్‌లెస్ స్టీల్ మరియు ఎలక్ట్రికల్ ఉత్పత్తులు మరియు 11% ఇతర ఉత్పత్తులు ఉన్నాయి. ప్లేట్లు మరియు పట్టాలు కూడా ఇందులో ఉన్నాయి.
CLF షేర్లు పరిశ్రమ సగటు 0.8 తో పోలిస్తే 2.5 ధర-నుండి-ఆదాయాలు (P/E) నిష్పత్తిలో వర్తకం అవుతాయి. దీని ధర-పుస్తక విలువ (P/BV) నిష్పత్తి 1.4, పరిశ్రమ సగటు 0.9 కంటే ఎక్కువగా ఉంటుంది. క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ షేర్లు వాటాదారులకు డివిడెండ్‌లను చెల్లించవు.
నికర రుణం నుండి EBITDA నిష్పత్తి ఒక కంపెనీ తన రుణాన్ని చెల్లించడానికి ఎంత సమయం పడుతుందో మనకు స్థూలమైన ఆలోచనను ఇస్తుంది. CLF షేర్ల నికర రుణం/EBITDA నిష్పత్తి 2020లో 12.1 నుండి 2021లో 1.1కి తగ్గింది. 2020లో అధిక నిష్పత్తి కొనుగోళ్ల ద్వారా నడిచింది. దానికి ముందు, ఇది వరుసగా మూడు సంవత్సరాలు 3.4 వద్ద ఉంది. EBITDAకి నికర రుణం నిష్పత్తి సాధారణీకరణ వాటాదారులకు భరోసా ఇచ్చింది.
రెండవ త్రైమాసికంలో, ఉక్కు అమ్మకాల ఖర్చు (COGS)లో $242 మిలియన్ల అదనపు/పునరావృతం కాని ఖర్చులు ఉన్నాయి. ఇందులో అత్యంత ముఖ్యమైన భాగం క్లీవ్‌ల్యాండ్‌లోని బ్లాస్ట్ ఫర్నేస్ 5 వద్ద డౌన్‌టైమ్ విస్తరణకు సంబంధించినది, ఇందులో స్థానిక మురుగునీటి శుద్ధి కర్మాగారం మరియు విద్యుత్ ప్లాంట్‌కు అదనపు మరమ్మతులు ఉన్నాయి.
సహజ వాయువు, విద్యుత్, స్క్రాప్ మరియు మిశ్రమలోహాల ధరలు పెరగడంతో కంపెనీ త్రైమాసిక మరియు వార్షిక ప్రాతిపదికన ఖర్చులు పెరిగాయి.
ప్రపంచ శక్తి పరివర్తనలో ఉక్కు ఒక కీలకమైన భాగం, ఇది ముందుకు సాగుతున్నప్పుడు CLF షేర్ల స్థిరత్వాన్ని నిర్ధారిస్తుంది. పవన మరియు సౌర శక్తి ఉత్పత్తికి చాలా ఉక్కు అవసరం.
అదనంగా, స్వచ్ఛమైన శక్తి ఉద్యమానికి అవకాశం కల్పించడానికి దేశీయ మౌలిక సదుపాయాలను పునర్నిర్మించాల్సిన అవసరం ఉంది. దేశీయ ఉక్కుకు పెరుగుతున్న డిమాండ్ నుండి ప్రయోజనం పొందే అవకాశం ఉన్న క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ షేర్లకు ఇది అనువైన పరిస్థితి.
ఆటోమోటివ్ పరిశ్రమలో మా నాయకత్వం యునైటెడ్ స్టేట్స్‌లోని అన్ని ఇతర ఉక్కు కంపెనీల నుండి మమ్మల్ని ప్రత్యేకంగా నిలబెట్టింది. గత ఏడాదిన్నర కాలంగా ఉక్కు మార్కెట్ స్థితిని ఎక్కువగా నిర్మాణ పరిశ్రమ నడిపిస్తోంది, అయితే ఆటోమోటివ్ పరిశ్రమ చాలా వెనుకబడి ఉంది, దీనికి కారణం ఉక్కుయేతర సరఫరా గొలుసు సమస్యలే. అయితే, కార్లు, SUVలు మరియు ట్రక్కులకు వినియోగదారుల డిమాండ్ భారీగా పెరిగింది, ఎందుకంటే కార్ల డిమాండ్ రెండు సంవత్సరాలకు పైగా ఉత్పత్తిని మించిపోయింది.
మా ఆటోమోటివ్ కస్టమర్లు సరఫరా గొలుసు సవాళ్లను పరిష్కరించడం కొనసాగిస్తున్నందున, ఎలక్ట్రిక్ వాహనాలకు డిమాండ్ పెరుగుతోంది మరియు ప్యాసింజర్ కార్ల తయారీ పెరుగుతోంది, క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ ప్రతి US స్టీల్ కంపెనీకి ప్రధాన లబ్ధిదారుగా ఉంటుంది. ఈ సంవత్సరం మరియు వచ్చే ఏడాది మిగిలిన కాలంలో, మా వ్యాపారం మరియు ఇతర ఉక్కు ఉత్పత్తిదారుల మధ్య ఈ ముఖ్యమైన వ్యత్యాసం స్పష్టంగా కనిపించాలి.
ప్రస్తుత 2022 ఫ్యూచర్స్ వక్రరేఖ ఆధారంగా, దీని అర్థం సంవత్సరం ముగిసేలోపు సగటు HRC ఇండెక్స్ ధర నికర టన్నుకు $850 ఉంటుంది మరియు క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ 2022లో సగటు అమ్మకపు ధర నికర టన్నుకు $1,410 ఉంటుందని అంచనా వేస్తోంది. స్థిర ధర ఒప్పందాలలో గణనీయమైన పెరుగుదల, దీనితో కంపెనీ అక్టోబర్ 1, 2022న తిరిగి చర్చలు జరపాలని భావిస్తోంది.
క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ అనేది చక్రీయ డిమాండ్‌ను ఎదుర్కొంటున్న కంపెనీ. దీని అర్థం దాని ఆదాయం హెచ్చుతగ్గులకు లోనవుతుంది, అందుకే CLF షేర్ల ధర అస్థిరతకు లోనవుతుంది.
ఉక్రెయిన్‌లో మహమ్మారి మరియు యుద్ధం కారణంగా సరఫరా గొలుసు అంతరాయాలు తీవ్రతరం కావడంతో ధరలు పెరగడంతో వస్తువులు తరలిపోతున్నాయి. కానీ ఇప్పుడు ద్రవ్యోల్బణం మరియు పెరుగుతున్న వడ్డీ రేట్లు ప్రపంచ మాంద్యం భయాలను పెంచుతున్నాయి, దీనివల్ల భవిష్యత్తులో డిమాండ్ అనిశ్చితంగా ఉంది.
ఇటీవలి సంవత్సరాలలో, క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ వైవిధ్యభరితమైన ముడి పదార్థాల కంపెనీ నుండి స్థానిక ఇనుప ఖనిజం ఉత్పత్తిదారుగా అభివృద్ధి చెందింది మరియు ఇప్పుడు US మరియు కెనడాలో ఫ్లాట్ ఉత్పత్తుల యొక్క అతిపెద్ద ఉత్పత్తిదారుగా ఉంది.
దీర్ఘకాలిక పెట్టుబడిదారులకు, క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ స్టాక్ ఆకర్షణీయంగా కనిపించవచ్చు. ఇది ఎక్కువ కాలం పాటు వృద్ధి చెందగల బలమైన సంస్థగా మారింది.
రష్యా మరియు ఉక్రెయిన్ ప్రపంచంలోని మొదటి ఐదు నికర ఉక్కు ఎగుమతిదారులలో రెండు. అయితే, క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ ఈ రెండింటిపైనా ఆధారపడదు, CLF స్టాక్‌కు దాని తోటివారి కంటే అంతర్గత ప్రయోజనాన్ని ఇస్తుంది.
అయితే, ప్రపంచంలో ఎంత అనిశ్చితి ఉన్నప్పటికీ, ఆర్థిక వృద్ధి అంచనాలు అస్పష్టంగానే ఉన్నాయి. మాంద్యం ఆందోళనలు కమోడిటీ స్టాక్‌లపై ఒత్తిడి పెంచుతూనే ఉండటంతో తయారీ రంగంలో విశ్వాసం పడిపోయింది.
ఉక్కు పరిశ్రమ ఒక చక్రీయ వ్యాపారం మరియు CLF స్టాక్‌లో మరో పెరుగుదలకు బలమైన కారణం ఉన్నప్పటికీ, భవిష్యత్తు తెలియదు. మీరు క్లీవ్‌ల్యాండ్-క్లిఫ్స్ స్టాక్‌లో పెట్టుబడి పెట్టాలా వద్దా అనేది మీ రిస్క్ అప్పిటి మరియు పెట్టుబడి సమయ హోరిజోన్‌పై ఆధారపడి ఉంటుంది.
ఈ కథనం ఎటువంటి ఆర్థిక సలహాను అందించదు లేదా ఏవైనా సెక్యూరిటీలు లేదా ఉత్పత్తులలో ట్రేడింగ్‌ను సిఫార్సు చేయదు. పెట్టుబడులు విలువ తగ్గవచ్చు మరియు పెట్టుబడిదారులు తమ పెట్టుబడిలో కొంత భాగాన్ని లేదా అన్నింటినీ కోల్పోవచ్చు. గత పనితీరు భవిష్యత్తు పనితీరుకు సూచిక కాదు.
పైన పేర్కొన్న వ్యాసంలో పేర్కొన్న స్టాక్‌లు మరియు/లేదా ఆర్థిక సాధనాలలో కిర్స్టిన్ మెక్‌కేకు ఎటువంటి స్థానాలు లేవు.
ValueTheMarkets.com యజమాని అయిన Digitonic Ltd, పైన పేర్కొన్న వ్యాసంలో పేర్కొన్న స్టాక్‌లు మరియు/లేదా ఆర్థిక సాధనాలలో ఎటువంటి స్థానాలను కలిగి లేదు.
ValueTheMarkets.com యజమాని అయిన Digitonic Ltd, ఈ మెటీరియల్ ఉత్పత్తికి పైన పేర్కొన్న కంపెనీ లేదా కంపెనీల నుండి ఎటువంటి చెల్లింపును పొందలేదు.
ఈ వెబ్‌సైట్‌లోని కంటెంట్ సమాచార ప్రయోజనాల కోసం మాత్రమే మరియు సమాచార ప్రయోజనాల కోసం మాత్రమే. మీ వ్యక్తిగత పరిస్థితుల ఆధారంగా ఏదైనా పెట్టుబడి పెట్టే ముందు మీ స్వంత విశ్లేషణ చేసుకోవడం ముఖ్యం. ఈ వెబ్‌సైట్‌లో మీరు కనుగొన్న ఏదైనా సమాచారానికి సంబంధించి మీరు FCA నియంత్రిత సలహాదారు నుండి స్వతంత్ర ఆర్థిక సలహా తీసుకోవాలి లేదా పెట్టుబడి నిర్ణయం తీసుకోవడంలో లేదా ఇతర ప్రయోజనాల కోసం మీరు ఆధారపడాలనుకునే ఈ వెబ్‌సైట్‌లో మీరు కనుగొన్న ఏదైనా సమాచారాన్ని స్వతంత్రంగా పరిశోధించి ధృవీకరించాలి. ఏదైనా నిర్దిష్ట కంపెనీ లేదా ఉత్పత్తిలో వ్యాపారం చేయడం లేదా పెట్టుబడి పెట్టడంపై ఏ వార్తలు లేదా పరిశోధన వ్యక్తిగత సలహాను కలిగి ఉండదు, అలాగే Valuethemarkets.com లేదా Digitonic Ltd ఏదైనా పెట్టుబడి లేదా ఉత్పత్తిని ఆమోదించవు.
ఈ సైట్ కేవలం వార్తల సైట్ మాత్రమే. Valuethemarkets.com మరియు Digitonic Ltd బ్రోకర్లు/డీలర్లు కాదు, మేము పెట్టుబడి సలహాదారులం కాదు, లిస్టెడ్ కంపెనీల గురించి పబ్లిక్ కాని సమాచారానికి మాకు ప్రాప్యత లేదు, ఇది ఆర్థిక సలహా, పెట్టుబడి నిర్ణయాలు లేదా పన్నులపై సలహా లేదా చట్టపరమైన సలహా ఇవ్వడానికి లేదా స్వీకరించడానికి స్థలం కాదు.
మేము ఫైనాన్షియల్ కండక్ట్ అథారిటీ ద్వారా నియంత్రించబడము. మీరు ఫైనాన్షియల్ అంబుడ్స్‌మన్ సర్వీస్‌కు ఫిర్యాదు చేయకూడదు లేదా ఫైనాన్షియల్ సర్వీసెస్ కాంపెన్సేషన్ స్కీమ్ నుండి పరిహారం కోరకూడదు. అన్ని పెట్టుబడుల విలువ పెరగవచ్చు లేదా తగ్గవచ్చు, కాబట్టి మీరు మీ పెట్టుబడిలో కొంత భాగాన్ని లేదా అన్నింటినీ కోల్పోవచ్చు. గత పనితీరు భవిష్యత్తు పనితీరుకు సూచిక కాదు.
సమర్పించబడిన మార్కెట్ డేటా కనీసం 10 నిమిషాలు ఆలస్యమవుతుంది మరియు బార్‌చార్ట్ సొల్యూషన్స్ ద్వారా హోస్ట్ చేయబడుతుంది. అన్ని మార్పిడి జాప్యాలు మరియు ఉపయోగ నిబంధనల కోసం, దయచేసి డిస్క్లైమర్ చూడండి.