सेमीकंडक्टर संकट हळूहळू कमी होत असल्याने आणि वाहन उत्पादक उत्पादन वाढवत असल्याने, प्रमुख बाजारपेठ असलेल्या ऑटोमोटिव्हमधील मागणीत होणाऱ्या सुधारणेचा फायदा झॅक्स स्टील प्रोड्युसर्स उद्योगाला मिळण्याची शक्यता आहे. पायाभूत सुविधांमधील मोठी गुंतवणूक देखील अमेरिकेच्या पोलाद उद्योगासाठी शुभसंकेत आहे. मागणीतील सुधारणा आणि पायाभूत सुविधांवरील खर्चामुळे पोलादाच्या किमतींनाही आधार मिळण्याची शक्यता आहे. बिगर-निवासी बांधकाम क्षेत्रातील लवचिक बाजारपेठ आणि ऊर्जा क्षेत्रातील चांगली मागणी हे घटक देखील या उद्योगासाठी अनुकूल आहेत. न्युकोर कॉर्पोरेशन (NUE), स्टील डायनॅमिक्स, इंक. (STLD), टिमकेनस्टील कॉर्पोरेशन (TMST) आणि ऑलिम्पिक स्टील, इंक. (ZEUS) यांसारख्या उद्योगातील कंपन्यांना या प्रवृत्तींचा फायदा होण्याची दाट शक्यता आहे.
उद्योगाबद्दल
झॅक्स स्टील प्रोड्युसर्स उद्योग ऑटोमोटिव्ह, बांधकाम, उपकरणे, कंटेनर, पॅकेजिंग, औद्योगिक यंत्रसामग्री, खाणकाम उपकरणे, वाहतूक आणि तेल व वायू यांसारख्या विविध अंतिम-वापर उद्योगांना विविध स्टील उत्पादने पुरवतो. या उत्पादनांमध्ये हॉट-रोल्ड आणि कोल्ड-रोल्ड कॉइल्स आणि शीट्स, हॉट-डिप आणि गॅल्वनाइज्ड कॉइल्स आणि शीट्स, रिइन्फोर्सिंग बार, बिलेट्स आणि ब्लूम्स, वायर रॉड्स, स्ट्रिप मिल प्लेट्स, स्टँडर्ड आणि लाइन पाईप आणि मेकॅनिकल ट्यूबिंग उत्पादने यांचा समावेश आहे. स्टीलचे उत्पादन प्रामुख्याने ब्लास्ट फर्नेस आणि इलेक्ट्रिक आर्क फर्नेस या दोन पद्धतींनी केले जाते. याला उत्पादन उद्योगाचा कणा मानले जाते. ऑटोमोटिव्ह आणि बांधकाम बाजारपेठा ऐतिहासिकदृष्ट्या स्टीलच्या सर्वात मोठ्या ग्राहक राहिल्या आहेत. विशेषतः, गृहनिर्माण आणि बांधकाम क्षेत्र हे स्टीलचे सर्वात मोठे ग्राहक असून, जगाच्या एकूण वापरापैकी अंदाजे अर्धा वाटा या क्षेत्राचा आहे.
पोलाद उत्पादक उद्योगाचे भविष्य कशामुळे घडत आहे?
प्रमुख अंतिम-वापर बाजारपेठांमध्ये मागणीची मजबुती: कोरोना विषाणूमुळे आलेल्या मंदीनंतर ऑटोमोटिव्ह, बांधकाम आणि मशिनरी यांसारख्या प्रमुख पोलाद अंतिम-वापर बाजारपेठांमध्ये मागणीत झालेल्या वाढीमुळे पोलाद उत्पादकांना फायदा होणार आहे. २०२३ मध्ये ऑटोमोटिव्ह बाजारपेठेतून जास्त ऑर्डर नोंदणीचा ​​त्यांना फायदा होण्याची अपेक्षा आहे. जवळपास दोन वर्षे ऑटोमोटिव्ह उद्योगावर मोठा भार टाकणाऱ्या सेमीकंडक्टर चिप्सच्या जागतिक तुटवड्यात घट झाल्यामुळे यावर्षी ऑटोमोटिव्ह क्षेत्रातील पोलादाची मागणी सुधारण्याची अपेक्षा आहे. डीलर्सकडील कमी साठा आणि दाबून ठेवलेली मागणी हे सहाय्यक घटक ठरण्याची शक्यता आहे. गैर-निवासी बांधकाम बाजारपेठेतील ऑर्डरची प्रक्रिया देखील मजबूत राहिली आहे, जी या उद्योगाची मूळ ताकद अधोरेखित करते. तेल आणि वायूच्या किमतींमध्ये झालेल्या वाढीमुळे ऊर्जा क्षेत्रातील मागणीतही सुधारणा झाली आहे. या बाजारपेठांमधील अनुकूल कल पोलाद उद्योगासाठी शुभसंकेत आहेत. वाहन उद्योगातील सुधारणा, पायाभूत सुविधांवरील खर्चामुळे पोलादाच्या किमतींना आधार मिळेल: रशिया-युक्रेन संघर्ष, युरोपमधील गगनाला भिडलेला ऊर्जा खर्च, सततची उच्च महागाई, व्याजदरातील वाढ आणि नवीन कोविड-१९ लॉकडाऊनमुळे चीनमधील मंदी यांमुळे प्रमुख अंतिम-वापर बाजारपेठांमध्ये पोलादाची मागणी कमी झाल्याने २०२२ मध्ये जागतिक स्तरावर पोलादाच्या किमतींमध्ये मोठी घसरण झाली. विशेषतः, रशिया-युक्रेन युद्धामुळे निर्माण झालेल्या पुरवठ्याच्या चिंतेमुळे एप्रिल २०२२ मध्ये प्रति शॉर्ट टन सुमारे $१,५०० पर्यंत वाढल्यानंतर अमेरिकेतील पोलादाच्या किमती कोसळल्या. नोव्हेंबर २०२२ मध्ये बेंचमार्क हॉट-रोल्ड कॉइल (“HRC”) च्या किमती प्रति शॉर्ट टन जवळपास $६०० च्या पातळीपर्यंत घसरल्या. ही घसरण अंशतः कमकुवत मागणी आणि मंदीच्या भीतीचे प्रतिबिंब आहे. तथापि, अलीकडे अमेरिकेतील पोलाद कारखान्यांनी केलेल्या दरवाढीमुळे आणि मागणीत झालेल्या सुधारणेमुळे किमतींना काहीसा आधार मिळाला आहे. वाहन उद्योगातील मागणीत होणाऱ्या वाढीमुळे यावर्षी पोलादाच्या किमतींना चालना मिळण्याची अपेक्षा आहे. हा भव्य पायाभूत सुविधा विकास प्रकल्प २०२३ मध्ये अमेरिकन पोलाद उद्योगासाठी आणि यूएस एचआरसीच्या किमतींसाठी एक उत्प्रेरक ठरण्याची शक्यता आहे. या वस्तूच्या खपात अपेक्षित वाढ लक्षात घेता, पायाभूत सुविधांवरील मोठ्या संघीय खर्चाचा यूएस पोलाद उद्योगावर फायदेशीर परिणाम होईल. चीनमधील मंदी चिंतेचे कारण: पोलादाचा जगातील सर्वात मोठा ग्राहक असलेल्या चीनमध्ये, देशाच्या अर्थव्यवस्थेतील मंदीमुळे २०२१ च्या उत्तरार्धापासून पोलादाची मागणी कमी झाली आहे. नवीन लॉकडाऊनमुळे जगातील दुसऱ्या क्रमांकाच्या मोठ्या अर्थव्यवस्थेवर मोठा परिणाम होत आहे. उत्पादन क्षेत्रातील मंदीमुळे चीनमध्ये पोलादाच्या मागणीत घट झाली आहे. विषाणूच्या पुनरुत्थानामुळे उत्पादित वस्तूंची मागणी आणि पुरवठा साखळीला फटका बसल्याने उत्पादन क्षेत्राला मोठा फटका बसला आहे. चीनमध्ये बांधकाम आणि मालमत्ता क्षेत्रातही मंदी दिसून आली आहे. वारंवार होणाऱ्या लॉकडाऊनमुळे देशाच्या स्थावर मालमत्ता क्षेत्राला मोठा फटका बसला आहे. या क्षेत्रातील गुंतवणूक सुमारे तीन दशकांतील नीचांकी पातळीवर पोहोचली आहे. पोलादाचा वापर करणाऱ्या या प्रमुख क्षेत्रांमधील मंदीमुळे अल्पावधीत पोलादाच्या मागणीला फटका बसण्याची शक्यता आहे.
झॅक्स इंडस्ट्री रँक आशादायक शक्यता दर्शवते
झॅक्स स्टील प्रोड्युसर्स उद्योग हा व्यापक झॅक्स बेसिक मटेरियल्स सेक्टरचा एक भाग आहे. या उद्योगाला झॅक्स इंडस्ट्री रँक #९ मिळाला आहे, ज्यामुळे तो २५० हून अधिक झॅक्स उद्योगांपैकी अव्वल ४% मध्ये येतो. या समूहाचा झॅक्स इंडस्ट्री रँक, जो मुळात सर्व सदस्य स्टॉक्सच्या झॅक्स रँकची सरासरी आहे, नजीकच्या काळात उज्ज्वल शक्यता दर्शवतो. आमच्या संशोधनातून असे दिसून आले आहे की, झॅक्स-रँक असलेल्या उद्योगांपैकी अव्वल ५०% उद्योग तळाच्या ५०% उद्योगांपेक्षा २:१ पेक्षा जास्त पटीने चांगली कामगिरी करतात. तुमच्या पोर्टफोलिओसाठी तुम्ही विचारात घेऊ शकता असे काही स्टॉक्स सादर करण्यापूर्वी, चला या उद्योगाच्या अलीकडील शेअर-बाजारातील कामगिरी आणि मूल्यांकनाच्या चित्रावर एक नजर टाकूया.
उद्योग क्षेत्र आणि एस अँड पी ५०० पेक्षा सरस कामगिरी करतो
गेल्या वर्षभरात झॅक्स स्टील प्रोड्युसर्स उद्योगाने झॅक्स एस अँड पी ५०० कंपोझिट आणि व्यापक झॅक्स बेसिक मटेरियल्स क्षेत्र या दोन्हींपेक्षा चांगली कामगिरी केली आहे. याच कालावधीत एस अँड पी ५०० च्या १८% घसरणीच्या आणि व्यापक क्षेत्राच्या ३.२% घसरणीच्या तुलनेत या उद्योगाने २.२% ची वाढ नोंदवली आहे.
उद्योगाचे सध्याचे मूल्यांकन
मागील १२ महिन्यांच्या एंटरप्राइझ व्हॅल्यू-टू-ईबीआयटीडीए (EV/EBITDA) गुणोत्तराच्या आधारावर, जे स्टील स्टॉक्सचे मूल्यांकन करण्यासाठी सामान्यतः वापरले जाणारे एक गुणक आहे, हा उद्योग सध्या ३.८९X वर व्यवहार करत आहे, जो S&P 500 च्या ११.७५X आणि क्षेत्राच्या ७.८५X पेक्षा कमी आहे. खालील चार्टमध्ये दर्शविल्याप्रमाणे, गेल्या पाच वर्षांमध्ये, या उद्योगाचा व्यवहार ११.५२X इतक्या उच्च पातळीवर, २.४८X इतक्या नीच पातळीवर आणि ६.७१X या मध्यक पातळीवर राहिला आहे.

 
बारकाईने लक्ष ठेवण्यासारखे ४ स्टील उत्पादक कंपन्यांचे शेअर्स
न्युकोर: शार्लोट, एनसी-स्थित न्युकोर, ज्याला झॅक्स रँक #१ (स्ट्रॉंग बाय) मिळाला आहे, ही कंपनी युनायटेड स्टेट्स, कॅनडा आणि मेक्सिकोमध्ये कार्यरत सुविधांसह स्टील आणि स्टील उत्पादने बनवते. कंपनीला गैर-निवासी बांधकाम बाजारातील मजबुतीचा फायदा होत आहे. तसेच, अवजड उपकरणे, कृषी आणि नवीकरणीय ऊर्जा बाजारांमध्येही सुधारलेली परिस्थिती दिसून येत आहे. न्युकोरला तिच्या सर्वात महत्त्वपूर्ण विकास प्रकल्पांमधील धोरणात्मक गुंतवणुकीमुळे मोठ्या बाजारपेठेतील संधींचा फायदा होईल. NUE उत्पादन क्षमता वाढवण्यासाठी वचनबद्ध आहे, ज्यामुळे वाढीला चालना मिळेल आणि कमी खर्चात उत्पादन करणारी कंपनी म्हणून तिचे स्थान मजबूत होईल. न्युकोरच्या कमाईने गेल्या चारपैकी तीन तिमाहीत झॅक्स कन्सेंसस अंदाजाला मागे टाकले आहे. गेल्या चार तिमाहीतील कमाईत सरासरी सुमारे ३.१% ची अनपेक्षित वाढ झाली आहे. गेल्या ६० दिवसांत NUE च्या २०२३ च्या कमाईसाठीचा झॅक्स कन्सेंसस अंदाज १५.९% ने सुधारित करण्यात आला आहे. तुम्ही आजच्या झॅक्स #१ रँक असलेल्या स्टॉक्सची संपूर्ण यादी येथे पाहू शकता.

स्टील डायनॅमिक्स: इंडियाना येथे स्थित, स्टील डायनॅमिक्स ही युनायटेड स्टेट्समधील एक अग्रगण्य स्टील उत्पादक आणि धातू पुनर्चक्रण करणारी कंपनी आहे, जिने झॅक्स रँक #१ मिळवला आहे. ग्राहकांकडून मिळणाऱ्या चांगल्या ऑर्डरमुळे बिगर-निवासी बांधकाम क्षेत्रात कंपनीला जोरदार गती मिळत आहे. स्टील डायनॅमिक्स सध्या अनेक प्रकल्पांवर काम करत आहे, ज्यामुळे तिची क्षमता वाढेल आणि नफा वाढेल. STLD आपल्या सिंटन फ्लॅट रोल स्टील मिलमधील कामकाज वाढवत आहे. नवीन अत्याधुनिक कमी-कार्बन ॲल्युमिनियम फ्लॅट-रोल्ड मिलमधील नियोजित गुंतवणूक देखील कंपनीच्या धोरणात्मक वाढीला पुढे नेत आहे. गेल्या ६० दिवसांत स्टील डायनॅमिक्सच्या २०२३ च्या कमाईचा सर्वसाधारण अंदाज ३६.३% ने सुधारित करण्यात आला आहे. STLD ने मागील चारही तिमाहीत कमाईसाठीच्या झॅक्स सर्वसाधारण अंदाजाला मागे टाकले आहे, सरासरी ६.२% ने.

 
ऑलिम्पिक स्टील: ओहायो-स्थित ऑलिम्पिक स्टील, ज्याला झॅक्स रँक #१ मिळाला आहे, हे एक अग्रगण्य धातू सेवा केंद्र आहे. हे प्रक्रिया केलेले कार्बन, कोटेड आणि स्टेनलेस फ्लॅट-रोल्ड शीट, कॉइल आणि प्लेट स्टील, ॲल्युमिनियम, टिन प्लेट आणि धातू-केंद्रित ब्रँडेड उत्पादनांच्या थेट विक्री आणि वितरणावर लक्ष केंद्रित करते. कंपनीला तिच्या मजबूत तरलतेच्या स्थितीचा, परिचालन खर्च कमी करण्याच्या उपाययोजनांचा आणि तिच्या पाईप व ट्यूब तसेच विशेष धातू व्यवसायातील मजबुतीचा फायदा होत आहे. औद्योगिक बाजारातील सुधारणारी परिस्थिती आणि मागणीतील वाढ यामुळे कंपनीच्या विक्रीला आधार मिळण्याची अपेक्षा आहे. कंपनीची मजबूत ताळेबंद स्थिती तिला अधिक परतावा देणाऱ्या वाढीच्या संधींमध्ये गुंतवणूक करण्यास देखील सक्षम करते. ऑलिम्पिक स्टीलच्या २०२३ च्या कमाईसाठीचा झॅक्स कन्सेंसस अंदाज गेल्या ६० दिवसांत २१.१% ने सुधारित करण्यात आला आहे. ZEUS ने मागील चार तिमाहींपैकी तीनमध्ये झॅक्स कन्सेंसस अंदाजाला मागे टाकले आहे. या कालावधीत, कंपनीने सरासरी सुमारे २५.४% कमाईचा अनपेक्षित फायदा दिला आहे.

 
टिमकेनस्टील: ओहायो-स्थित टिमकेनस्टील कंपनी अलॉय स्टील, तसेच कार्बन आणि मायक्रो-अलॉय स्टीलच्या उत्पादनात गुंतलेली आहे. सेमीकंडक्टर पुरवठा साखळीतील व्यत्ययांमुळे मोबाईल ग्राहकांना होणाऱ्या शिपमेंटवर परिणाम होत असूनही, कंपनीला वाढत्या औद्योगिक आणि ऊर्जा मागणीचा तसेच अनुकूल किमतीच्या वातावरणाचा फायदा होत आहे. टीएमएसटीला तिच्या औद्योगिक बाजारपेठांमध्ये सातत्यपूर्ण सुधारणा दिसून येत आहे. अंतिम बाजारपेठेतील वाढती मागणी आणि खर्च कपातीच्या उपाययोजना देखील तिच्या कामगिरीला मदत करत आहेत. खर्च रचना आणि उत्पादन कार्यक्षमता सुधारण्याच्या तिच्या प्रयत्नांमुळे कंपनीला फायदा होत आहे. झॅक्स रँक #२ (खरेदी) असलेल्या टिमकेनस्टीलचा २०२३ साठी अपेक्षित कमाई वाढीचा दर २८.९% आहे. गेल्या ६० दिवसांत २०२३ च्या कमाईचा सर्वसाधारण अंदाज ९७% ने वाढवण्यात आला आहे.
झॅक्स इन्व्हेस्टमेंट रिसर्चकडून नवीनतम शिफारसी हव्या आहेत का? आज, तुम्ही 'पुढील ३० दिवसांसाठी ७ सर्वोत्तम स्टॉक्स' डाउनलोड करू शकता. हा मोफत अहवाल मिळवण्यासाठी क्लिक करा.
स्टील डायनॅमिक्स, इंक. (STLD) : मोफत शेअर विश्लेषण अहवाल
न्युकोर कॉर्पोरेशन (NUE) : ​​मोफत शेअर विश्लेषण अहवाल
ऑलिम्पिक स्टील, इंक. (ZEUS) : मोफत शेअर विश्लेषण अहवाल
टिमकेन स्टील कॉर्पोरेशन (TMST) : मोफत शेअर विश्लेषण अहवाल
हा लेख Zacks.com वर वाचण्यासाठी येथे क्लिक करा.
झॅक्स इन्व्हेस्टमेंट रिसर्च
संबंधित अवतरणे