CLEVELAND – (BUSINESS WIRE) – Cleveland-Cliffs Inc. (NYSE:CLF) dinten ieu ngarilis hasil pikeun sataun pinuh sareng kuartal kaopat anu réngsé 31 Désémber 2021.
Panghasilan konsolidasi pikeun sakabéh taun 2021 nyaéta $20,4 milyar, naék ti $5,3 milyar taun saméméhna.
Salila taun 2021, panghasilan bersih perusahaan nyaéta $3,0 milyar, atanapi $5,36 per saham anu diencerkeun. Ieu dibandingkeun sareng karugian bersih $81 juta, atanapi $0,32 per saham anu diencerkeun, dina taun 2020.
Pendapatan konsolidasi pikeun kuartal kaopat taun 2021 nyaéta $5,3 milyar, naék ti $2,3 milyar dina kuartal kaopat taun kamari.
Dina kuartal kaopat taun 2021, perusahaan ngalaporkeun panghasilan bersih $899 juta, atanapi $1,69 per saham anu diencerkeun. Ieu kalebet biaya $47 juta, atanapi $0,09 per saham anu diencerkeun, anu aya hubunganana sareng pembaruan inventaris sareng amortisasi biaya anu aya hubunganana sareng akuisisi. Salaku babandingan, panghasilan bersih pikeun kuartal kaopat taun 2020 nyaéta $74 juta, atanapi $0,14 per saham anu diencerkeun, kalebet biaya anu aya hubunganana sareng akuisisi sareng depresiasi akumulasi inventaris $44 juta, atanapi $0,14 per saham anu diencerkeun. sami sareng $0,10.
EBITDA1 anu disaluyukeun dina kuartal kaopat taun 2021 nyaéta $1,5 milyar dibandingkeun sareng $286 juta dina kuartal kaopat taun 2020.
Tina kas anu ditampi dina kuartal kaopat taun 2021, perusahaan bakal nganggo $761 juta pikeun ngagaleuh Ferrous Processing and Trading (“FPT”). Perusahaan nganggo sésa kas anu ditampi salami kuartal éta pikeun mayar pokok sakitar $150 juta.
Ogé dina kuartal kaopat taun 2021, kawajiban pensiun sareng non-aset OPEB turun sakitar $1 milyar, ti $3,9 milyar janten $2,9 milyar, utamina kusabab kauntungan aktuaria sareng pengembalian aset anu kuat. Pangurangan hutang (bersih tina aset) pikeun sadaya taun 2021 sakitar $1,3 milyar, kalebet kontribusi ekuitas perusahaan.
Déwan Direksi Cliffs parantos nyatujuan program pameseran deui saham énggal pikeun mésér deui saham biasa anu beredar. Dina program pameseran deui saham, perusahaan bakal gaduh kalenturan pikeun mésér saham dugi ka $1 milyar ngalangkungan akuisisi pasar umum atanapi transaksi anu dirundingkeun sacara pribadi. Perusahaan henteu gaduh kawajiban pikeun ngalakukeun pameseran naon waé sareng program éta tiasa ditunda atanapi dihentikeun iraha waé. Program ieu mimiti berlaku dinten ayeuna tanpa tanggal kadaluwarsa anu khusus.
Lourenço Gonçalves, Pupuhu, Présidén sareng CEO Cliffs, nyarios: "Salila dua taun ka pengker, kami parantos ngarengsekeun konstruksi sareng operasi pabrik réduksi langsung canggih kami, sareng ogé parantos ngagaleuh sareng mayar dua fasilitas produksi baja utama, perusahaan sareng perusahaan daur ulang logam bekas anu ageung. Hasil taun 2021 kami sacara jelas nunjukkeun kumaha kuatna Cleveland-Cliffs, kalayan pendapatan kami langkung ti sapuluh kali lipat ti $2 milyar dina 2019 janten langkung ti $20 milyar dina 2021. $5,3 milyar sareng panghasilan bersih $3,0 milyar taun kamari. Arus kas kami anu kuat parantos ngamungkinkeun kami henteu ngan ukur ngirangan saham anu diéncérkeun ku 10%, tapi ogé pikeun nurunkeun leverage kami ka tingkat anu séhat pisan nyaéta 1x Adjusted EBITDA."
Bapak Gonçalves nuluykeun: "Hasil pikeun kuartal kaopat taun 2021 nunjukkeun yén pendekatan anu teratur pikeun ranté suplai penting pisan pikeun kami. Dina kuartal katilu taun kamari, kami sadar yén para nasabah kami di industri otomotif moal tiasa ngarengsekeun ranté suplai na dina kuartal kaopat. Paménta dina industri ieu bakal lemah sareng bakal ngaleuwihan paménta anu diarepkeun sacara lega pikeun pusat layanan dina kuartal kaopat, janten kami mutuskeun pikeun henteu ngudag paménta anu langkung lemah, tapi langkung gancang ngagancangkeun pangropéa dina sababaraha operasi baja sareng finishing kami. Peta ieu gaduh dampak jangka pondok kana biaya unit kami dina kuartal kaopat tapi kedah ningkatkeun hasil kami dina taun 2022."
Pa Goncalves nambihan: "Cleveland-Cliffs sacara gembleng mangrupikeun supplier baja panggedéna pikeun industri otomotif AS. Kalayan panggunaan HBI anu nyebar dina tungku sembur sareng panggunaan skrap anu nyebar dina BOF, ayeuna urang tiasa ngirangan produksi beusi kasar, ngirangan kokas sareng ngirangan émisi CO2. kana patokan internasional énggal pikeun perusahaan baja anu sami sareng portopolio produk urang Nalika konsumén otomotif urang ngabandingkeun kinerja émisi urang sareng perusahaan utama sanés di Jepang, Korea, Perancis, Austria, Jerman, Bélgia sareng nagara-nagara sanés Ieu penting pisan nalika ngabandingkeun supplier baja. Kalayan kecap sanésna, Cleveland-Cliffs ngembangkeun supplier baja premium pikeun industri otomotif ngalangkungan parobihan operasional anu parantos urang laksanakeun sareng henteu ngandelkeun téknologi terobosan atanapi investasi skala ageung pikeun netepkeun standar émisi CO2 énggal."
Bapak Goncalves nyimpulkeun: "Taun 2022 bakal janten taun anu penting pikeun kauntungan Cleveland-Cliffs sabab paménta pulih, khususna ti industri otomotif. Ayeuna kami ngajual harga anu tetep dumasar kana kontrak anu nembe diperbarui. Kaseueuran volume kontrak kalayan harga jual anu langkung luhur, Sanaos kurva berjangka baja ayeuna, kami ngarepkeun harga baja rata-rata anu direalisasikeun taun 2022 kami langkung luhur tibatan taun 2021. Nalika kami ngarepkeun taun anu saé deui di 2022, investasi modal kami Kalayan paménta anu terbatas, ayeuna kami tiasa ngalaksanakeun tindakan anu fokus kana pemegang saham kalayan percaya diri sateuacan ekspektasi awal kami."
Dina tanggal 18 Nopémber 2021, Cleveland-Cliffs ngarengsekeun akuisisi FPT. Bisnis FPT milik divisi baja perusahaan éta. Hasil produksi baja anu didaptarkeun kalebet hasil operasi FPT pikeun periode 18 Nopémber 2021 dugi ka 31 Désémber 2021 hungkul.
Produksi baja bersih pikeun sataun pinuh di taun 2021 nyaéta 15,9 Mt, kalebet 32% dilapis, 31% digulung panas, 18% digulung tiis, 6% pelat beurat, 4% baja tahan karat sareng produk listrik, sareng 9% produk sanésna, kalebet pelat sareng rel. Produksi baja bersih dina kuartal kaopat taun 2021 nyaéta 3,4 juta ton, kalebet 34% dilapis, 29% digulung panas, 17% digulung tiis, 7% pelat kandel, 5% baja tahan karat sareng produk listrik, sareng 8% produk sanésna, kalebet lempengan sareng rel.
Panghasilan produksi baja pikeun taun 2021 nyaéta $19,9 milyar, anu sakitar $7,7 milyar, atanapi 38% tina penjualan di pasar distributor sareng pabrik penyuling; $5,4 milyar, atanapi 27% tina penjualan, di pasar infrastruktur sareng manufaktur; $4,7 milyar, atanapi 24% tina penjualan pikeun pasar otomotif sareng $2,1 milyar, atanapi 11% tina penjualan, pikeun pabrik baja. Panghasilan produksi baja dina kuartal kaopat 2021 nyaéta $5,2 milyar, anu sakitar $2,0 milyar, atanapi 38% tina penjualan di pasar distributor sareng prosesor; $1,5 milyar, atanapi 29% tina penjualan, di pasar infrastruktur sareng manufaktur; $1,1 milyar atanapi 22% tina penjualan. Penjualan pikeun pasar otomotif: $552 juta, atanapi 11% tina penjualan pabrik baja.
Biaya produksi baja pikeun taun 2021 nyaéta $15,4 milyar, kalebet $855 juta pikeun depresiasi, karusakan akibat keausan, sareng amortisasi $161 juta pikeun biaya inventaris. Segmen Pembuatan Baja sataun pinuh Adjusted EBITDA sebesar $5,4 milyar kalebet biaya SG&A $232 juta. Segmen Pembuatan Baja sataun pinuh Adjusted EBITDA sebesar $5,4 milyar kalebet biaya SG&A $232 juta.Bagean produksi baja salami sataun. EBITDA anu disaluyukeun sebesar $5,4 milyar kalebet $232 juta dina biaya umum sareng administrasi.全年炼钢部门调整后的EBITDA 为54 亿美元，其中包括2.32 亿美元的SG&A 费用。全年炼钢部门调整后的EBITDA 为54 亿美元，其中包括2.32 亿美元的SG&A 费用。 Скорректированный показатель EBITDA сталелитейного сегмента за весь год составил 5,4 млрд долларов, включая 232 млров EBITDA anu disaluyukeun pikeun segmen baja salami sataun pinuh nyaéta $5,4 milyar, kalebet $232 juta ti SG&A.Biaya penjualan pembuatan baja dina kuartal kaopat taun 2021 nyaéta $3,9 milyar, kalebet $222 juta pikeun depresiasi, karusakan akibat keausan, sareng amortisasi $32 juta pikeun biaya inventaris. Segmen Pembuatan Baja kuartal kaopat 2021 Adjusted EBITDA sebesar $1,5 milyar kalebet biaya SG&A $52 ​​juta. Segmen Pembuatan Baja kuartal kaopat 2021 Adjusted EBITDA sebesar $1,5 milyar kalebet biaya SG&A $52 ​​juta.Segmen Baja dina Q4 2021 EBITDA anu Disaluyukeun $1,5 milyar kalebet $52 juta dina biaya umum sareng administrasi. 2021 年第四季度炼钢部门调整后的EBITDA 为15 亿美元，其中包括5200 万美元的SG&A 。 2021 年第四季度炼钢部门调整后的EBITDA 为15 亿美元，其中包括5200 万美元的SG&A 。EBITDA anu disaluyukeun pikeun segmen baja pikeun kuartal kaopat taun 2021 nyaéta $1,5 milyar, kalebet $52 juta dina biaya umum sareng administrasi.
Hasil kuartal ka-4 taun 2021 pikeun bisnis sanés, khususna perkakas sareng stamping, kapangaruhan négatif ku panyesuaian inventaris sareng tornado Désémber 2021 anu nabrak pabrik Bowling Green, Kentucky.
Per 8 Pébruari 2022, total likuiditas perusahaan sakitar $2,6 milyar, kalebet sakitar $100 juta dina bentuk tunai sareng sakitar $2,5 milyar dina fasilitas kiridit ABL.
Dumasar kana kasuksésan pembaruan perjanjian jual beli harga tetep anu relevan, sareng dumasar kana kurva futures 2022 ayeuna, anu nganggap harga indéks HRC rata-rata $925 per ton bersih dugi ka akhir taun, perusahaan ngarepkeun harga jual rata-rata dina taun 2022 bakal kahontal. Sakitar 1225 dolar per ton bersih.
Ieu dibandingkeun sareng harga jual rata-rata perusahaan nyaéta $1.187 per ton bersih dina taun 2021, nalika indéks HRC rata-rata sakitar $1.600 per ton bersih.
Cleveland-Cliffs Inc. bakal ngayakeun télékonférénsi dina tanggal 11 Pébruari 2022 jam 10:00 énjing ET. Telepon ieu bakal disiarkeun langsung sareng diayakeun dina situs wéb Cliffs: www.clevelandcliffs.com.
Cleveland-Cliffs nyaéta produsén baja datar panggedéna di Amérika Kalér. Perusahaan Cliffs, diadegkeun dina taun 1847, nyaéta operator tambang sareng produsen pelet bijih beusi panggedéna di Amérika Kalér. Perusahaan ieu terintegrasi sacara vertikal ti bahan baku, réduksi langsung sareng skrap dugi ka produksi baja primér sareng finishing salajengna, stamping, tooling sareng pipa. Kami mangrupikeun supplier baja panggedéna pikeun industri otomotif di Amérika Kalér sareng ngalayanan seueur pasar sanés kalayan rupa-rupa produk baja datar kami. Cleveland-Cliffs, anu berkantor pusat di Cleveland, Ohio, gaduh sakitar 26.000 karyawan anu berbasis di AS sareng Kanada.
Siaran pers ieu ngandung pernyataan anu mangrupikeun "pernyataan anu ningali ka hareup" dina harti undang-undang sekuritas féderal. Sadaya pernyataan salian ti fakta sajarah, kalebet, tapi henteu diwatesan ku, pernyataan ngeunaan ekspektasi, perkiraan, sareng ramalan kami ayeuna ngeunaan industri atanapi bisnis kami, mangrupikeun pernyataan anu ningali ka hareup. Kami ngingetkeun investor yén pernyataan anu ningali ka hareup tunduk kana résiko sareng kateupastian anu tiasa nyababkeun hasil anu saleresna sareng tren ka hareup béda sacara matéri ti anu dikedalkeun atanapi disiratkan ku pernyataan anu ningali ka hareup sapertos kitu. Investor dibéjaan pikeun henteu ngandelkeun teuing kana pernyataan anu ningali ka hareup. Résiko sareng kateupastian anu tiasa nyababkeun hasil anu saleresna béda ti anu dijelaskeun dina pernyataan anu ningali ka hareup nyaéta sapertos kieu: Gangguan operasional anu aya hubunganana sareng pandémi COVID-19 anu lumangsung, kalebet kamungkinan bagian anu signifikan tina karyawan atanapi kontraktor kami di lokasi. morbiditas atanapi henteu mampuh ngalaksanakeun fungsi padamelan sadidintenna; volatilitas anu terus-terusan dina harga pasar baja, bijih beusi sareng logam bekas, anu langsung atanapi henteu langsung mangaruhan harga produk anu kami jual ka konsumén; kateupastian anu kompetitif pisan industri baja siklik sareng persepsi urang ngeunaan dampak industri otomotif kana baja Gumantung kana paménta, industri otomotif ningali tren nuju turunna beurat sareng gangguan ranté suplai sapertos kakurangan semikonduktor, anu tiasa nyababkeun konsumsi baja anu langkung handap; poténsi kalemahan sareng kateupastian dina lingkungan ékonomi global, kaleuwihan kapasitas baja global, kaleuwihan bijih beusi atanapi batu, impor baja anu nyebar sareng turunna paménta pasar, kalebet kusabab pandémi COVID-19 anu berkepanjangan; kusabab pandémi COVID-19 anu lumangsung atanapi sabab sanésna, hiji atanapi langkung konsumén konci kami (kalebet konsumén di antara supplier atanapi kontraktor) ngalaman kasusah kauangan anu parah, bangkrut, panutupan samentawis atanapi permanén, atanapi masalah operasional, anu tiasa nyababkeun turunna paménta pikeun produk kami anu ngahesekeun pangumpulan piutang sareng / atanapi klaim ku supplier pikeun henteu minuhan kawajiban kontraktualna ka kami kusabab force majeure atanapi sanésna; sareng Pamaréntah AS anu aya hubunganana sareng Undang-Undang Ékspansi Dagang taun 1962 (sakumaha anu dirobah ku Undang-Undang Dagang taun 1974), Perjanjian AS-Meksiko-Kanada sareng/atanapi perjanjian dagang, tarif, perjanjian atanapi kawijakan sanésna numutkeun Bagian 232; résiko anu aya hubunganana sareng tindakan anu dilaksanakeun numutkeun Pasal 11; sareng kateupastian ngeunaan kéngingkeun sareng ngalaksanakeun tugas anti-dumping sareng countervailing anu efektif pikeun ngimbangan pangaruh ngabahayakeun tina impor dagang anu teu adil. ; dampak tina peraturan pamaréntah anu aya sareng anu berkembang, kalebet anu aya hubunganana sareng parobahan iklim sareng peraturan lingkungan poténsial anu aya hubunganana sareng émisi karbon, ogé biaya sareng kawajiban anu aya hubunganana, kalebet kagagalan pikeun kéngingkeun atanapi sasuai sareng idin operasional sareng lingkungan, persetujuan, modifikasi atanapi idin sanésna anu diperyogikeun. , atanapi tina palaksanaan perbaikan pikeun sasuai sareng parobihan peraturan (kalebet sarat jaminan kauangan poténsial) anu aya hubunganana sareng lembaga sareng biaya pamaréntah atanapi pangaturan; dampak poténsial tina kagiatan kami kana lingkungan atanapi paparan zat bahaya; Kamampuh urang pikeun ngajaga likuiditas anu nyukupan, tingkat hutang urang sareng kasadiaan modal tiasa ngawatesan kamampuan urang pikeun ngamankeun modal kerja, pangeluaran modal anu direncanakeun, akuisisi sareng tujuan perusahaan umum anu sanés atanapi kabutuhan bisnis urang anu terus-terusan pikeun kalenturan kauangan sareng arus kas anu diperyogikeun pikeun pendanaan; kamampuan urang pikeun ngirangan hutang urang sacara lengkep atanapi mulangkeunana ka pemegang saham dina periode modal anu diantisipasi ayeuna; parobahan anu ngarugikeun dina peringkat kiridit, suku bunga, suku bunga valuta asing sareng hukum pajak; litigasi, klaim anu aya hubunganana sareng sengketa komérsial sareng komérsial, masalah lingkungan, panalungtikan pamaréntah, klaim cilaka atanapi tatu padamelan, karusakan harta benda, masalah tanaga kerja sareng padamelan atanapi litigasi anu aya hubunganana sareng harta benda, hasil arbitrase atanapi prosiding pamaréntah, sareng biaya anu timbul dina komunikasi sareng operasi sareng hal-hal sanés; gangguan dina ranté suplai atanapi parobahan dina biaya atanapi kualitas énergi, kalebet listrik. , gas alam sareng bahan bakar solar atanapi bahan baku sareng bahan kritis, kalebet bijih beusi, gas industri, éléktroda grafit, logam bekas, kromium, séng, kokas sareng batu bara metalurgi; masalah atanapi kagagalan anu aya hubunganana sareng supplier anu nganteurkeun produk ka konsumén urang, mindahkeun bahan produksi atanapi produk antara fasilitas urang, atanapi nganteurkeun bahan baku ka urang; bencana alam atanapi jieunan manusa, cuaca parah, kaayaan géologis anu teu kaduga, kagagalan alat kritis, wabah panyakit tepa, palanggaran tailings sareng kajadian anu teu kaduga anu sanés; palanggaran atanapi kagagalan sistem téknologi inpormasi kami (kalebet anu aya hubunganana sareng kaamanan siber); Kawajiban sareng biaya anu aya hubunganana sareng kaputusan bisnis pikeun nutup fasilitas operasi atanapi tambang anu tiasa mangaruhan négatif jumlah tercatat aset anu mendasari sareng nanggung biaya penurunan nilai atanapi kawajiban panutupan sareng pamulihan, ogé kateupastian anu aya hubunganana sareng diteruskeun deui operasi fasilitas operasi atanapi tambang anu sateuacanna teu dianggo; kamampuan kami pikeun ngawujudkeun sinergi sareng kauntungan anu dipiharep tina akuisisi anyar sareng pikeun ngahijikeun bisnis anu diakuisi kana operasi kami anu tos aya, kalebet kateupastian anu aya hubunganana sareng ngajaga hubungan sareng konsumén, supplier sareng karyawan, paparan kami kana kawajiban anu dipikanyaho sareng teu dipikanyaho anu aya hubunganana sareng akuisisi, tingkat asuransi diri kami sareng kamampuan kami pikeun kéngingkeun asuransi kawajiban pihak katilu anu nyukupan pikeun nutupan poténsi kajadian anu ngarugikeun sareng résiko bisnis; ngajaga lisénsi sosial pikeun nungkulan masalah para pemangku kapentingan kami, kalebet dampak operasi kami ka komunitas lokal, dampak reputasi operasi dina industri intensif karbon anu ngahasilkeun émisi gas rumah kaca, sareng kamampuan kami pikeun ngembangkeun catetan operasional sareng kaamanan anu lestari; Kami hasil ngaidentipikasi sareng ningkatkeun modal strategis naon waé; kamampuan pikeun investasi atanapi ngembangkeun proyék, ngahontal kinerja anu direncanakeun atanapi tingkat anu efektif biaya, ngadiversifikasi portopolio produk kami sareng nambihan palanggan énggal; pangurangan cadangan mineral ékonomi kami anu saleresna atanapi Perkiraan Cadangan Mineral ayeuna, ogé cacad dina judul atanapi leungitna harta tambang, sewa, lisénsi, easement atanapi kapentingan kapamilikan anu sanés; kasadiaan pagawé pikeun ngeusian peran padamelan anu penting sareng poténsi kakurangan tanaga gawé salaku akibat tina pandémi COVID-19 anu lumangsung, ogé kamampuan kami pikeun narik, nyewa, ngembangkeun sareng nahan Kamampuh Jalmi konci Kamampuh kami pikeun ngajaga hubungan industrial anu nyugemakeun sareng serikat pekerja sareng pagawé Kontribusi anu teu kaduga atanapi langkung luhur, biaya kawajiban anu teu dijamin anu aya hubunganana sareng kawajiban pensiun sareng OPEB kusabab parobahan nilai aset rencana atanapi paningkatan kontribusi anu diperyogikeun; jumlah sareng waktos panebusan saham biasa kami; kontrol internal kami kana pelaporan kauangan tiasa kakurangan sacara matéri atanapi kakurangan sacara matéri.
Pikeun faktor tambahan anu mangaruhan Cliffs, tingali Bagian I – Item 1A. Laporan Taunan Formulir 10-K kami pikeun taun anu réngsé 31 Désémber 2020, Laporan Triwulanan Formulir 10-Q pikeun triwulan anu réngsé 31 Maret 2021, 30 Juni 2021, sareng 30 Séptémber 2021 Komisi Sekuritas sareng bursa saham AS.
Salian ti laporan kauangan konsolidasi US GAAP, Perusahaan ogé nampilkeun EBITDA sareng Adjusted EBITDA dina dasar konsolidasi. EBITDA sareng Adjusted EBITDA mangrupikeun ukuran kauangan non-GAAP anu dianggo ku manajemen dina meunteun kinerja operasi. Ukuran-ukuran ieu henteu kedah dipidangkeun sacara misah tina, tinimbang, atanapi tinimbang, inpormasi kauangan anu disiapkeun sareng dipidangkeun saluyu sareng US GAAP. Presentasi ukuran-ukuran ieu tiasa bénten sareng ukuran kauangan non-GAAP anu dianggo ku perusahaan sanés. Tabel di handap ieu ngahijikeun ukuran-ukuran konsolidasi ieu sareng ukuran GAAP anu paling tiasa dibandingkeun.
Data Pasar Hak Cipta © 2022 QuoteMedia. Kajaba disebutkeun béda, data ditunda 15 menit (tingali waktos tunda pikeun sadaya bursa). RT = waktos nyata, EOD = ahir dinten, PD = dinten sateuacanna. Data pasar disayogikeun ku QuoteMedia. Kaayaan operasi.