CLEVELAND – (BUSINESS WIRE) – Cleveland-Cliffs Inc. (NYSE:CLF) danas je objavio rezultate za cijelu godinu i četvrto tromjesečje koje je završilo 31. prosinca 2021.
Konsolidirani prihod za cijelu 2021. godinu iznosio je 20,4 milijarde dolara, što je porast u odnosu na 5,3 milijarde dolara prethodne godine.
Za cijelu 2021. godinu neto dobit tvrtke iznosila je 3,0 milijarde dolara, odnosno 5,36 dolara po razvodnjenoj dionici. To se uspoređuje s neto gubitkom od 81 milijun dolara, odnosno 0,32 dolara po razvodnjenoj dionici, u 2020. godini.
Konsolidirani prihod za četvrto tromjesečje 2021. iznosio je 5,3 milijarde dolara, što je porast u odnosu na 2,3 milijarde dolara u četvrtom tromjesečju prošle godine.
U četvrtom tromjesečju 2021. godine tvrtka je ostvarila neto dobit od 899 milijuna dolara, odnosno 1,69 dolara po razvodnjenoj dionici. To uključuje troškove od 47 milijuna dolara, odnosno 0,09 dolara po razvodnjenoj dionici, povezane s obnovom zaliha i amortizacijom troškova povezanih s akvizicijom. Za usporedbu, neto dobit za četvrto tromjesečje 2020. godine iznosila je 74 milijuna dolara, odnosno 0,14 dolara po razvodnjenoj dionici, uključujući troškove povezane s akvizicijom i amortizaciju akumuliranih zaliha od 44 milijuna dolara, odnosno 0,14 dolara po razvodnjenoj dionici, što je jednako 0,10 dolara.
Prilagođena EBITDA1 u četvrtom tromjesečju 2021. iznosila je 1,5 milijardi dolara u usporedbi s 286 milijuna dolara u četvrtom tromjesečju 2020.
Od gotovine primljene u četvrtom tromjesečju 2021., tvrtka će iskoristiti 761 milijun dolara za akviziciju tvrtke Ferrous Processing and Trading („FPT“). Preostalu gotovinu primljenu tijekom tromjesečja tvrtka je iskoristila za otplatu glavnice od oko 150 milijuna dolara.
Također u četvrtom tromjesečju 2021., mirovinske i neimovinske obveze OPEB-a smanjile su se za otprilike 1 milijardu dolara, s 3,9 milijardi dolara na 2,9 milijardi dolara, uglavnom zbog aktuarskih dobitaka i snažnih prinosa od imovine. Smanjenje duga (umanjeno za imovinu) za cijelu 2021. godinu iznosi otprilike 1,3 milijarde dolara, uključujući doprinose u korporativnom kapitalu.
Upravni odbor tvrtke Cliffs odobrio je novi program otkupa dionica kako bi otkupio izdane redovne dionice. U okviru programa otkupa dionica, tvrtka će imati fleksibilnost kupnje dionica u vrijednosti do milijardu dolara putem akvizicija na javnom tržištu ili privatno pregovaranih poslova. Tvrtka nije obvezna obavljati bilo kakve kupnje, a program se može obustaviti ili prekinuti u bilo kojem trenutku. Program stupa na snagu danas bez određenog datuma isteka.
Lourenço Gonçalves, predsjednik uprave, predsjednik uprave i izvršni direktor tvrtke Cliffs, rekao je: „U protekle dvije godine dovršili smo izgradnju i rad našeg vodećeg, najsuvremenijeg postrojenja za izravnu redukciju, a također smo stekli i platili dva velika pogona za proizvodnju čelika, tvrtke i veliku tvrtku za recikliranje otpadnog metala. Naši rezultati za 2021. godinu jasno pokazuju koliko je Cleveland-Cliffs postao snažan, s našim prihodima više nego deseterostrukim povećanjem s 2 milijarde dolara u 2019. na preko 20 milijardi dolara u 2021. godini, 5,3 milijarde dolara i neto dobiti od 3,0 milijarde dolara prošle godine. Naš snažan novčani tok omogućio nam je ne samo smanjenje naših razrijeđenih dionica za 10%, već i smanjenje našeg zaduženja na vrlo zdravu razinu od 1x prilagođene EBITDA.“
G. Gonçalves je nastavio: „Rezultati za četvrto tromjesečje 2021. pokazuju da je uredan pristup lancima opskrbe ključan za nas. U trećem tromjesečju prošle godine shvatili smo da naši kupci u automobilskoj industriji neće moći riješiti svoje lance opskrbe u četvrtom tromjesečju. Potražnja u ovoj industriji bit će slaba i premašit će široko očekivanu potražnju za servisnim centrima u četvrtom tromjesečju, stoga smo odlučili ne slijediti slabiju potražnju, već smo ubrzali održavanje nekoliko naših čeličnih i završnih operacija. Te su mjere imale kratkoročni utjecaj na naše jedinične troškove u četvrtom tromjesečju, ali bi trebale poboljšati naše rezultate u 2022. godini.“
G. Goncalves dodao je: „Cleveland-Cliffs je u cjelini najveći dobavljač čelika američkoj automobilskoj industriji. S široko rasprostranjenom upotrebom HBI u visokim pećima i široko rasprostranjenom upotrebom otpada u BOF-ovima, sada možemo smanjiti proizvodnju sirovog željeza, smanjiti koks i smanjiti emisije CO2. prema novim međunarodnim standardima za čeličane sličnim našem portfelju proizvoda. Kada naši kupci iz automobilske industrije uspoređuju naše emisijske performanse s drugim velikim tvrtkama u Japanu, Koreji, Francuskoj, Austriji, Njemačkoj, Belgiji i drugim zemljama, to je posebno važno kada se uspoređuju dobavljači čelika. Drugim riječima, Cleveland-Cliffs razvija vrhunskog dobavljača čelika za automobilsku industriju kroz operativne promjene koje smo implementirali, a ne oslanjajući se na revolucionarnu tehnologiju ili velika ulaganja kako bi postavio nove standarde emisija CO2.“
G. Goncalves je zaključio: „2022. bit će još jedna značajna godina za profitabilnost Cleveland-Cliffsa jer se potražnja oporavlja, posebno iz automobilske industrije. Sada prodajemo po fiksnoj cijeni na temelju našeg nedavno obnovljenog ugovora. Većina ugovorenih volumena ima znatno više prodajne cijene. Čak i s današnjom krivuljom terminskih ugovora za čelik, očekujemo da će naša prosječna realizirana cijena čelika u 2022. biti viša nego u 2021. Dok se radujemo još jednoj sjajnoj godini u 2022., naša kapitalna ulaganja... S ograničenom potražnjom, sada možemo s pouzdanjem provesti akcije usmjerene na dioničare i iznad naših početnih očekivanja.“
Dana 18. studenog 2021., Cleveland-Cliffs je dovršio akviziciju tvrtke FPT. Poslovanje FPT-a pripada čeličnoj diviziji tvrtke. Navedeni rezultati proizvodnje čelika uključuju samo operativne rezultate FPT-a za razdoblje od 18. studenog 2021. do 31. prosinca 2021.
Neto proizvodnja čelika za cijelu 2021. godinu iznosila je 15,9 milijuna tona, uključujući 32% obloženog, 31% toplo valjanog, 18% hladno valjanog, 6% teških ploča, 4% nehrđajućeg čelika i električnih proizvoda te 9% ostalih proizvoda, uključujući ploče i tračnice. Neto proizvodnja čelika u četvrtom tromjesečju 2021. iznosila je 3,4 milijuna tona, uključujući 34% obloženog, 29% toplo valjanog, 17% hladno valjanog, 7% debelih ploča, 5% nehrđajućeg čelika i električnih proizvoda te 8% ostalih proizvoda, uključujući ploče i tračnice.
Prihod od proizvodnje čelika za 2021. iznosio je 19,9 milijardi USD, od čega približno 7,7 milijardi USD, ili 38% prodaje na tržištu distributera i rafinerija; 5,4 milijarde USD, ili 27% prodaje, na tržištima infrastrukture i proizvodnje; 4,7 milijardi USD, ili 24% prodaje za automobilsko tržište i 2,1 milijardu USD, ili 11% prodaje, za proizvođače čelika. Prihod od proizvodnje čelika u četvrtom tromjesečju 2021. iznosio je 5,2 milijarde USD, od čega približno 2,0 milijarde USD, ili 38% prodaje na tržištima distributera i prerađivača; 1,5 milijardi USD, ili 29% prodaje, na tržištima infrastrukture i proizvodnje; 1,1 milijardu USD ili 22% prodaje. Prodaja za automobilsko tržište: 552 milijuna USD, ili 11% prodaje čeličane.
Trošak proizvodnje čelika za 2021. godinu iznosio je 15,4 milijarde dolara, uključujući 855 milijuna dolara amortizacije, habanja i amortizacije troškova zaliha u iznosu od 161 milijun dolara. Prilagođena EBITDA segmenta proizvodnje čelika za cijelu godinu od 5,4 milijarde dolara uključuje 232 milijuna dolara administrativnih i općih troškova. Prilagođena EBITDA segmenta proizvodnje čelika za cijelu godinu od 5,4 milijarde dolara uključuje 232 milijuna dolara administrativnih i općih troškova.Segment proizvodnje čelika za cijelu godinu. Prilagođena EBITDA od 5,4 milijarde dolara uključuje 232 milijuna dolara općih i administrativnih troškova.全年炼钢部门调整后的EBITDA 为54 亿美元，其中包括2,32 亿美元的SG&A 费用。全年炼钢部门调整后的EBITDA 为54 亿美元，其中包括2,32 亿美元的SG&A 费用。 Ispravljeni pokazatelj EBITDA stalnog segmenta za cijelu godinu iznosio je 5,4 milijarde dolara, uključujući 232 milijuna dolara SG&A. Prilagođena EBITDA za segment čelika za cijelu godinu iznosila je 5,4 milijarde dolara, uključujući 232 milijuna dolara od troškova prodaje i opće uprave.Trošak prodaje u proizvodnji čelika u četvrtom tromjesečju 2021. iznosio je 3,9 milijardi dolara, uključujući amortizaciju, habanje i trošenje od 222 milijuna dolara te amortizaciju troškova zaliha od 32 milijuna dolara. Segment proizvodnje čelika u četvrtom tromjesečju 2021. Prilagođena EBITDA od 1,5 milijardi USD uključuje 52 milijuna USD administrativnih i prodajnih troškova. Segment proizvodnje čelika u četvrtom tromjesečju 2021. Prilagođena EBITDA od 1,5 milijardi USD uključuje 52 milijuna USD administrativnih i prodajnih troškova.Segment čelika u četvrtom tromjesečju 2021. Prilagođena EBITDA od 1,5 milijardi USD uključuje 52 milijuna USD općih i administrativnih troškova. 2021 年第四季度炼钢部门调整后的EBITDA 为15 亿美元，其中包括5200 万美元的SG&A 费用。 2021 年第四季度炼钢部门调整后的EBITDA 为15 亿美元，其中包括5200 万美元的SG&A 费用。Prilagođena EBITDA za segment čelika za četvrto tromjesečje 2021. iznosila je 1,5 milijardi dolara, uključujući 52 milijuna dolara općih i administrativnih troškova.
Na rezultate za četvrto tromjesečje 2021. za ostala područja poslovanja, posebno za izradu alata i štancanje, negativno su utjecale prilagodbe zaliha i tornado u prosincu 2021. koji je pogodio tvornicu u Bowling Greenu u Kentuckyju.
Od 8. veljače 2022. ukupna likvidnost tvrtke iznosila je približno 2,6 milijardi dolara, uključujući približno 100 milijuna dolara u gotovini i približno 2,5 milijardi dolara u ABL kreditnoj liniji.
Na temelju uspješnog obnavljanja relevantnog ugovora o prodaji i kupnji po fiksnoj cijeni, te na temelju trenutne krivulje terminskih ugovora za 2022. godinu, koja pretpostavlja prosječnu cijenu HRC indeksa od 925 dolara po neto toni do kraja godine, tvrtka očekuje da će se postići prosječna prodajna cijena u 2022. godini. Oko 1225 dolara po neto toni.
To se uspoređuje s prosječnom prodajnom cijenom tvrtke od 1187 dolara po neto toni u 2021. godini, kada je HRC indeks u prosjeku iznosio oko 1600 dolara po neto toni.
Cleveland-Cliffs Inc. održat će telekonferenciju 11. veljače 2022. u 10:00 sati po istočnom vremenu. Poziv će se prenositi uživo i biti dostupan na web stranici Cliffsa: www.clevelandcliffs.com.
Cleveland-Cliffs je najveći proizvođač ravnog čelika u Sjevernoj Americi. Tvrtka Cliffs, osnovana 1847. godine, operater je rudnika i najveći proizvođač peleta željezne rude u Sjevernoj Americi. Tvrtka je vertikalno integrirana od sirovina, izravne redukcije i otpada do primarne proizvodnje čelika i naknadne završne obrade, štancanja, izrade alata i cijevi. Najveći smo dobavljač čelika automobilskoj industriji u Sjevernoj Americi i opslužujemo mnoga druga tržišta s našim širokim asortimanom proizvoda od ravnog čelika. Cleveland-Cliffs, sa sjedištem u Clevelandu, Ohio, ima približno 26 000 zaposlenika sa sjedištem u SAD-u i Kanadi.
Ovo priopćenje za medije sadrži izjave koje su „izjave o budućim očekivanjima“ u smislu saveznih zakona o vrijednosnim papirima. Sve izjave osim povijesnih činjenica, uključujući, ali ne ograničavajući se na, izjave o našim trenutnim očekivanjima, procjenama i prognozama u vezi s našom industrijom ili poslovanjem, izjave su o budućim očekivanjima. Upozoravamo ulagače da su sve izjave o budućim očekivanjima podložne rizicima i neizvjesnostima koji bi mogli uzrokovati da se stvarni rezultati i budući trendovi materijalno razlikuju od onih izraženih ili impliciranih u takvim izjavama o budućim očekivanjima. Ulagače upozoravamo da se ne oslanjaju previše na izjave o budućim očekivanjima. Rizici i neizvjesnosti koji bi mogli uzrokovati da se stvarni rezultati razlikuju od onih opisanih u izjavama o budućim očekivanjima su sljedeći: Operativni poremećaji povezani s tekućom pandemijom COVID-19, uključujući mogućnost da značajan dio naših zaposlenika ili izvođača radova bude na lokaciji; morbiditet ili nemogućnost obavljanja svojih svakodnevnih radnih funkcija; trajna volatilnost tržišnih cijena čelika, željezne rude i starog metala, što izravno ili neizravno utječe na cijene proizvoda koje prodajemo kupcima; visoko konkurentna neizvjesnost ciklička industrija čelika i naša percepcija utjecaja automobilske industrije na čelik Ovisno o potražnji, automobilska industrija bilježi trend gubitka težine i poremećaja u lancu opskrbe poput nestašice poluvodiča, što bi moglo dovesti do niže potrošnje čelika; potencijalne slabosti i neizvjesnosti u globalnom gospodarskom okruženju, globalni prekapaciteti čelika, višak željezne rude ili kamena, široko rasprostranjeni uvoz čelika i pad tržišne potražnje, uključujući i zbog dugotrajne pandemije COVID-19; zbog tekuće pandemije COVID-19 ili drugih uzroka, jedan ili više naših ključnih kupaca (uključujući kupce među dobavljačima ili izvođačima radova) imaju ozbiljne financijske poteškoće, stečaj, privremena ili trajna zatvaranja ili operativne probleme, što može rezultirati smanjenom potražnjom za našim proizvodima, što komplicira naplatu potraživanja i/ili potraživanja dobavljača zbog neispunjavanja njegovih ugovornih obveza prema nama zbog više sile ili na drugi način; s Vladom SAD-a u vezi sa Zakonom o širenju trgovine iz 1962. (kako je izmijenjen Zakonom o trgovini iz 1974.), sporazumima između SAD-a, Meksika i Kanade i/ili drugim trgovinskim sporazumima, tarifama, ugovorima ili politikama u skladu s člankom 232.; rizici povezani s radnjama poduzetim u skladu s člankom 11.; i neizvjesnost dobivanja i provođenja učinkovitih antidampinških i kompenzacijskih carina za ublažavanje štetnih učinaka nepoštenog uvoza robe.; utjecaj postojećih i razvojnih vladinih propisa, uključujući one koji se odnose na klimatske promjene i potencijalne propise o zaštiti okoliša povezane s emisijama ugljika, kao i povezani troškovi i obveze, uključujući neuspjeh u dobivanju ili nepoštivanju potrebnih operativnih i okolišnih dozvola, odobrenja, izmjena ili drugih dozvola., ili od bilo kakve provedbe poboljšanja radi usklađivanja s regulatornim promjenama (uključujući potencijalne zahtjeve za financijsko jamstvo) povezanim s vladinim ili regulatornim agencijama i troškovima; potencijalni utjecaj naših aktivnosti na okoliš ili izloženost opasnim tvarima; Naša sposobnost održavanja odgovarajuće likvidnosti, naša razina duga i dostupnost kapitala mogu ograničiti našu sposobnost osiguranja obrtnog kapitala, planiranih kapitalnih izdataka, akvizicija i drugih općih korporativnih ciljeva ili kontinuiranih potreba našeg poslovanja za financijskom fleksibilnošću i novčanim tokovima potrebnim za financiranje; naša sposobnost da u potpunosti smanjimo svoju zaduženost ili je vratimo dioničarima unutar trenutno predviđenog kapitalnog razdoblja; nepovoljne promjene kreditnih rejtinga, kamatnih stopa, deviznih tečajeva i poreznih zakona; parnice, zahtjevi vezani uz komercijalne i trgovačke sporove, pitanja zaštite okoliša, vladine istrage, zahtjevi za ozljede na radu ili ozljede, šteta na imovini, radna i radna pitanja ili parnice vezane uz imovinu, rezultati arbitraže ili vladinih postupaka te troškovi koji nastaju u komunikaciji s operacijama i drugim pitanjima; poremećaji u lancu opskrbe ili promjene u cijeni ili kvaliteti energije, uključujući električnu energiju, prirodni plin i dizelsko gorivo ili kritične sirovine i materijale, uključujući željeznu rudu, industrijske plinove, grafitne elektrode, otpadni metal, krom, cink, koks i metalurški ugljen; problemi ili kvarovi vezani uz dobavljače koji isporučuju proizvode našim kupcima, prijenos proizvodnih materijala ili proizvoda između naših pogona ili isporuku sirovina nama; prirodne ili ljudskom rukom uzrokovane katastrofe, teški vremenski uvjeti, nepredviđeni geološki uvjeti, kvarovi kritične opreme, izbijanja zaraznih bolesti, proboji jalovine i drugi nepredviđeni događaji; kršenje ili kvar naših informacijskih tehnoloških sustava (uključujući one povezane s kibernetičkom sigurnošću); Obveze i troškovi povezani s bilo kojom poslovnom odlukom o zatvaranju operativnog pogona ili rudnika koji bi mogli negativno utjecati na knjigovodstvenu vrijednost predmetne imovine i prouzročiti troškove umanjenja vrijednosti ili obveze zatvaranja i oporavka, kao i neizvjesnost povezana s nastavkom rada bilo kojih prethodno neaktivnih operativnih pogona ili rudnika; naša sposobnost da ostvarimo očekivane sinergije i koristi od nedavnih akvizicija i da uspješno integriramo stečena poduzeća u naše postojeće poslovanje, uključujući neizvjesnosti povezane s održavanjem odnosa s kupcima, dobavljačima i zaposlenicima, našu izloženost poznatim i nepoznatim obvezama povezanim s akvizicijama, našu razinu samoosiguranja i našu sposobnost da dobijemo odgovarajuće osiguranje od odgovornosti prema trećim stranama kako bismo adekvatno pokrili potencijalne nepovoljne događaje i poslovne rizike; održavanje društvene licence za rješavanje zabrinutosti naših dionika, uključujući utjecaj našeg poslovanja na lokalne zajednice, utjecaj na ugled poslovanja u industrijama s intenzivnim udjelom ugljika koje proizvode emisije stakleničkih plinova i našu sposobnost razvoja održivih operativnih i sigurnosnih zapisa; uspješno identificiramo i poboljšavamo svaki strateški kapital; sposobnost ulaganja u projekte ili njihovog razvoja, postizanja planiranih performansi ili razina na isplativ način, diverzifikacije našeg portfelja proizvoda i dodavanja novih kupaca; smanjenje naših stvarnih ekonomskih mineralnih rezervi ili trenutnih procjena mineralnih rezervi, kao i svi nedostaci u vlasništvu ili bilo kakav gubitak rudarske imovine, bilo kakvih zakupnina, licenci, služnosti ili drugih vlasničkih interesa; dostupnost radnika za popunjavanje kritičnih radnih mjesta i potencijalni nedostatak radne snage kao rezultat tekuće pandemije COVID-19, kao i naša sposobnost privlačenja, zapošljavanja, razvoja i zadržavanja ključnih ljudskih sposobnosti; naša sposobnost održavanja zadovoljavajućih industrijskih odnosa sa sindikatima i radnicima; neočekivani ili veći doprinosi, neosigurani troškovi obveza povezani s mirovinskim i OPEB obvezama zbog promjena vrijednosti imovine plana ili povećanja potrebnih doprinosa; iznos i vrijeme otkupa naših redovnih dionica; naša interna kontrola nad financijskim izvještavanjem može biti materijalno manjkava ili materijalno manjkava.
Za dodatne čimbenike koji utječu na Cliffs, pogledajte Dio I – Stavku 1A. Naše godišnje izvješće na Obrascu 10-K za godinu koja je završila 31. prosinca 2020., tromjesečna izvješća na Obrascu 10-Q za tromjesečja koja su završila 31. ožujka 2021., 30. lipnja 2021. i 30. rujna 2021. Komisija za vrijednosne papire i američke burze.
Uz konsolidirane financijske izvještaje prema US GAAP-u, Društvo također prikazuje EBITDA i Prilagođeni EBITDA na konsolidiranoj osnovi. EBITDA i Prilagođeni EBITDA su financijske mjere koje nisu u skladu s GAAP-om, a koje uprava koristi za procjenu operativnih rezultata. Ove mjere ne bi se trebale prikazivati ​​odvojeno od, umjesto ili umjesto financijskih informacija pripremljenih i prikazanih u skladu s US GAAP-om. Prikaz ovih mjera može se razlikovati od financijskih mjera koje nisu u skladu s GAAP-om, a koje koriste druge tvrtke. Tablica u nastavku usklađuje ove konsolidirane mjere s njihovim najusporedivijim GAAP mjerama.
Autorsko pravo za tržišne podatke © 2022 QuoteMedia. Osim ako nije drugačije navedeno, podaci kasne 15 minuta (vidi vrijeme kašnjenja za sve burze). RT=stvarno vrijeme, EOD=kraj dana, PD=prethodni dan. Tržišne podatke pruža QuoteMedia. Uvjeti poslovanja.