Discuțiile și analiza conducerii privind situația financiară și rezultatele operațiunilor („MD&A”) trebuie citite împreună cu situațiile financiare consolidate condensate și notele aferente din Punctul 1 al acestora.
Având în vedere condițiile volatile actuale din industrie, afacerea noastră este afectată de o serie de factori macro care ne afectează perspectivele și așteptările. Toate așteptările noastre privind perspectivele se bazează exclusiv pe ceea ce vedem pe piață astăzi și sunt supuse schimbării condițiilor din industrie.
• Activitatea internațională onshore: Dacă prețurile materiilor prime se mențin la nivelurile actuale, ne așteptăm ca cheltuielile onshore în afara Americii de Nord să continue să se îmbunătățească în 2022 față de 2021 în toate regiunile, cu excepția Mării Caspice din Rusia.
• Proiecte offshore: Ne așteptăm ca relansarea activității offshore și numărul de premii pentru arbori submarini să crească în 2022 față de 2021.
• Proiecte GNL: Suntem optimiști pe termen lung în ceea ce privește piața GNL și vedem gazele naturale ca pe un combustibil de tranziție și de destinație. Continuăm să considerăm economia pe termen lung a industriei GNL ca fiind pozitivă.
Tabelul de mai jos prezintă un rezumat al prețurilor petrolului și gazelor ca medie a prețurilor de închidere zilnice pentru fiecare dintre perioadele afișate.
Platformele de foraj în anumite locații (cum ar fi regiunea caspică rusă și China de pe țărmul țării) nu sunt incluse deoarece aceste informații nu sunt ușor disponibile.
Venitul operațional al segmentului TPS a fost de 218 milioane de dolari în al doilea trimestru al anului 2022, comparativ cu 220 de milioane de dolari în al doilea trimestru al anului 2021. Scăderea veniturilor s-a datorat în principal volumelor mai mici și efectelor nefavorabile ale conversiei valutare, compensate parțial de preț, mixul de afaceri favorabil și creșterea productivității costurilor.
Venitul operațional pentru segmentul DS în al doilea trimestru al anului 2022 a fost de 18 milioane de dolari, comparativ cu 25 de milioane de dolari în al doilea trimestru al anului 2021. Scăderea profitabilității s-a datorat în principal productivității mai scăzute a costurilor și presiunilor inflaționiste.
În al doilea trimestru al anului 2022, cheltuielile companiei au fost de 108 milioane de dolari, comparativ cu 111 milioane de dolari în al doilea trimestru al anului 2021. Scăderea de 3 milioane de dolari s-a datorat în principal eficienței costurilor și acțiunilor de restructurare anterioare.
În al doilea trimestru al anului 2022, după deducerea veniturilor din dobânzi, am înregistrat cheltuieli cu dobânzile în valoare de 60 de milioane de dolari, o scădere de 5 milioane de dolari față de al doilea trimestru al anului 2021. Scăderea s-a datorat în principal unei creșteri a veniturilor din dobânzi.
Venitul operațional pentru segmentul DS a fost de 33 de milioane de dolari în primele șase luni ale anului 2022, comparativ cu 49 de milioane de dolari în primele șase luni ale anului 2021. Scăderea profitabilității s-a datorat în principal productivității costurilor mai scăzute și presiunilor inflaționiste, compensate parțial de volume și prețuri mai mari.
Pentru primele șase luni ale anului 2021, provizioanele pentru impozitul pe profit au fost de 213 milioane USD. Diferența dintre rata de impozitare legală din SUA de 21% și rata de impozitare efectivă este legată în principal de pierderea niciunei beneficii fiscale din cauza modificărilor provizioanelor pentru depreciere și a beneficiilor fiscale nerecunoscute.
Pentru cele șase luni încheiate la 30 iunie, fluxurile de numerar generate (utilizate) de diverse activități sunt următoarele:
Fluxul de numerar din activitățile operaționale a generat un flux de numerar de 393 milioane USD și 1.184 milioane USD pentru cele șase luni încheiate la 30 iunie 2022 și, respectiv, 30 iunie 2021.
Pentru cele șase luni încheiate la 30 iunie 2021, creanțele, stocurile și activele contractuale s-au datorat în principal îmbunătățirii proceselor noastre de capital circulant. Conturile de plătit reprezintă, de asemenea, o sursă de numerar pe măsură ce volumul crește.
Fluxul de numerar din activitățile de investiții a utilizat numerar în valoare de 430 de milioane de dolari, respectiv 130 de milioane de dolari pentru cele șase luni încheiate la 30 iunie 2022 și, respectiv, 30 iunie 2021.
Fluxul de numerar din activitățile de finanțare a utilizat un flux de numerar de 868 milioane USD și 1.285 milioane USD pentru cele șase luni încheiate la 30 iunie 2022 și, respectiv, 30 iunie 2021.
Operațiuni internaționale: La 30 iunie 2022, numerarul nostru deținut în afara Statelor Unite reprezenta 60% din soldul nostru total de numerar. Este posibil să nu putem utiliza acest numerar rapid și eficient din cauza posibilelor dificultăți asociate cu controalele valutare sau de numerar. Prin urmare, soldurile noastre de numerar pot să nu reflecte capacitatea noastră de a utiliza acel numerar rapid și eficient.
Procesul nostru cheie de estimare contabilă este în concordanță cu procesul descris în Punctul 7, „Discuții și analiză a conducerii asupra situației financiare și a rezultatelor operațiunilor” din Partea a II-a a Raportului nostru anual pe 2021.