การอภิปรายและการวิเคราะห์ของฝ่ายจัดการเกี่ยวกับฐานะทางการเงินและผลการดำเนินงาน (“MD&A”) ควรอ่านควบคู่กับงบการเงินรวมโดยย่อและหมายเหตุที่เกี่ยวข้องในข้อ 1 ของงบการเงินดังกล่าว
จากสภาวะผันผวนในอุตสาหกรรมในปัจจุบัน ธุรกิจของเราได้รับผลกระทบจากปัจจัยมหภาคจำนวนหนึ่งที่ส่งผลต่อแนวโน้มและความคาดหวังของเรา การคาดการณ์แนวโน้มทั้งหมดของเรานั้นขึ้นอยู่กับสิ่งที่เราเห็นในตลาดปัจจุบันเท่านั้น และอาจขึ้นอยู่กับสภาวะที่เปลี่ยนแปลงในอุตสาหกรรมก็ได้
• กิจกรรมบนบกระหว่างประเทศ: หากราคาสินค้าโภคภัณฑ์ยังคงอยู่ในระดับปัจจุบัน เราคาดว่าการใช้จ่ายบนบกนอกอเมริกาเหนือจะยังคงปรับปรุงดีขึ้นในปี 2565 เมื่อเทียบกับปี 2564 ในทุกภูมิภาค ยกเว้นทะเลแคสเปียนของรัสเซีย
• โครงการนอกชายฝั่ง: เราคาดว่าการฟื้นตัวของกิจกรรมนอกชายฝั่งและจำนวนรางวัลต้นไม้ใต้ทะเลจะเพิ่มขึ้นในปี 2565 เมื่อเทียบกับปี 2564
• โครงการ LNG: เรามีความหวังในระยะยาวเกี่ยวกับตลาด LNG และมองว่าก๊าซธรรมชาติจะเป็นเชื้อเพลิงในช่วงเปลี่ยนผ่านและปลายทาง เราจะยังคงมองเศรษฐกิจในระยะยาวของอุตสาหกรรม LNG ว่าเป็นไปในเชิงบวกต่อไป
ตารางด้านล่างนี้สรุปราคาของน้ำมันและก๊าซเป็นค่าเฉลี่ยของราคาปิดรายวันสำหรับแต่ละช่วงเวลาที่แสดง
แท่นขุดเจาะในสถานที่บางแห่ง (เช่น ในเขตทะเลแคสเปียนของรัสเซีย และภาคพื้นดินในประเทศจีน) จะไม่รวมอยู่ด้วยเนื่องจากไม่มีข้อมูลนี้พร้อมใช้งานได้ทันที
รายได้จากการดำเนินงานส่วน TPS อยู่ที่ 218 ล้านเหรียญสหรัฐในไตรมาสที่ 2 ปี 2022 เมื่อเทียบกับ 220 ล้านเหรียญสหรัฐในไตรมาสที่ 2 ปี 2021 การลดลงของรายได้นั้นเกิดจากปริมาณที่ลดลงเป็นหลัก และผลกระทบจากการแปลงสกุลเงินต่างประเทศที่ไม่พึงประสงค์ ซึ่งถูกชดเชยบางส่วนด้วยราคา การผสมผสานทางธุรกิจที่เอื้ออำนวย และการเติบโตของผลผลิตด้านต้นทุน
รายได้จากการดำเนินงานของกลุ่ม DS ในไตรมาสที่ 2 ปี 2022 อยู่ที่ 18 ล้านเหรียญสหรัฐ เมื่อเทียบกับ 25 ล้านเหรียญสหรัฐในไตรมาสที่ 2 ปี 2021 การลดลงของผลกำไรนั้นส่วนใหญ่เกิดจากต้นทุนประสิทธิผลที่ลดลงและแรงกดดันด้านเงินเฟ้อ
ในไตรมาสที่สองของปี 2022 ค่าใช้จ่ายของบริษัทอยู่ที่ 108 ล้านเหรียญสหรัฐ เมื่อเทียบกับ 111 ล้านเหรียญสหรัฐในไตรมาสที่สองของปี 2021 การลดลง 3 ล้านเหรียญสหรัฐนั้นเกิดจากการประหยัดต้นทุนและการดำเนินการปรับโครงสร้างใหม่ในอดีตเป็นหลัก
ในไตรมาสที่ 2 ปี 2022 หลังจากหักรายได้ดอกเบี้ยแล้ว เรามีรายจ่ายดอกเบี้ย 60 ล้านเหรียญสหรัฐ ลดลง 5 ล้านเหรียญสหรัฐเมื่อเทียบกับไตรมาสที่ 2 ปี 2021 โดยการลดลงดังกล่าวส่วนใหญ่เกิดจากรายได้ดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้น
รายได้จากการดำเนินงานของกลุ่ม DS อยู่ที่ 33 ล้านเหรียญสหรัฐในช่วงหกเดือนแรกของปี 2022 เทียบกับ 49 ล้านเหรียญสหรัฐในช่วงหกเดือนแรกของปี 2021 การลดลงของกำไรนั้นเกิดจากต้นทุนประสิทธิผลที่ลดลงและแรงกดดันด้านเงินเฟ้อเป็นหลัก ซึ่งถูกชดเชยบางส่วนจากปริมาณและราคาที่สูงขึ้น
สำหรับหกเดือนแรกของปี 2564 บทบัญญัติภาษีเงินได้อยู่ที่ 213 ล้านดอลลาร์ ความแตกต่างระหว่างอัตราภาษีตามกฎหมายของสหรัฐฯ ที่ 21% และอัตราภาษีที่มีผลบังคับใช้นั้นส่วนใหญ่เกี่ยวข้องกับการสูญเสียประโยชน์ทางภาษีที่ไม่มีอยู่จริงอันเนื่องมาจากการเปลี่ยนแปลงในค่าเผื่อมูลค่าและประโยชน์ทางภาษีที่ไม่ได้รับการรับรอง
สำหรับหกเดือนที่สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน กระแสเงินสดที่ได้รับ (ใช้ไป) จากกิจกรรมต่างๆ มีดังนี้:
กระแสเงินสดจากกิจกรรมปฏิบัติการสร้างกระแสเงินสด 393 ล้านเหรียญสหรัฐ และ 1,184 ล้านเหรียญสหรัฐ สำหรับหกเดือนที่สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2022 และ 30 มิถุนายน 2021 ตามลำดับ
สำหรับหกเดือนที่สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2021 บัญชีลูกหนี้ สินค้าคงคลัง และสินทรัพย์ตามสัญญา เป็นผลมาจากกระบวนการเงินทุนหมุนเวียนที่ได้รับการปรับปรุงเป็นหลัก บัญชีเจ้าหนี้ยังเป็นแหล่งเงินสดเมื่อปริมาณเพิ่มขึ้นอีกด้วย
กระแสเงินสดจากกิจกรรมการลงทุนใช้เงินสด 430 ล้านเหรียญสหรัฐ และ 130 ล้านเหรียญสหรัฐ ในช่วงหกเดือนที่สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2022 และ 30 มิถุนายน 2021 ตามลำดับ
กระแสเงินสดจากกิจกรรมการเงินใช้กระแสเงินสด 868 ล้านเหรียญสหรัฐ และ 1,285 ล้านเหรียญสหรัฐ สำหรับหกเดือนที่สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2022 และ 30 มิถุนายน 2021 ตามลำดับ
การดำเนินงานระหว่างประเทศ: ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2022 เงินสดของเราที่ถืออยู่นอกประเทศสหรัฐอเมริกาคิดเป็น 60% ของยอดเงินสดทั้งหมดของเรา เราอาจไม่สามารถใช้เงินสดนี้ได้อย่างรวดเร็วและมีประสิทธิภาพเนื่องจากความท้าทายที่อาจเกิดขึ้นที่เกี่ยวข้องกับการแลกเปลี่ยนหรือการควบคุมเงินสด ดังนั้น ยอดเงินสดของเราอาจไม่แสดงถึงความสามารถของเราในการใช้เงินสดนั้นได้อย่างรวดเร็วและมีประสิทธิภาพ
กระบวนการประมาณการทางบัญชีที่สำคัญของเราสอดคล้องกับกระบวนการที่อธิบายไว้ในข้อ 7 “การอภิปรายและวิเคราะห์ของฝ่ายจัดการเกี่ยวกับสภาพทางการเงินและผลการดำเนินงาน” ในส่วน II ของรายงานประจำปี 2021 ของเรา