CLEVELAND–(BUSINESS WIRE)–Heddiw, cyhoeddodd Cleveland-Cliffs Inc. (NYSE: CLF) ganlyniadau ar gyfer y chwarter cyntaf a ddaeth i ben ar Fawrth 31, 2022.
Roedd refeniw cyfunol ar gyfer chwarter cyntaf 2022 yn $6 biliwn, o'i gymharu â $4 biliwn yn chwarter cyntaf y llynedd.
Yn chwarter cyntaf 2022, cofnododd y cwmni incwm net o $801 miliwn, neu $1.50 fesul cyfranddaliad gwanedig. Mae hyn yn cynnwys y taliadau anariannol untro canlynol sy'n gyfanswm o $111 miliwn, neu $0.21 fesul cyfranddaliad gwanedig:
Yn chwarter cyntaf y llynedd, cofnododd y cwmni incwm net o $41 miliwn, neu $0.07 fesul cyfranddaliad gwanedig.
Roedd EBITDA1 wedi'i addasu ar gyfer chwarter cyntaf 2022 yn $1.5 biliwn o'i gymharu â $513 miliwn ar gyfer chwarter cyntaf 2021.
(A) Gan ddechrau yn 2022, mae'r cwmni wedi neilltuo SG&A corfforaethol i'w segmentau gweithredu. Addaswyd cyfnodau blaenorol i adlewyrchu'r newid hwn. Dim ond gwerthiannau rhwng adrannau y mae'r llinell dileu bellach yn eu cynnwys.
Dywedodd Lourenco Goncalves, cadeirydd, llywydd a phrif swyddog gweithredol Cliffs: “Dangosodd ein canlyniadau chwarter cyntaf yn glir y llwyddiant a gawsom pan wnaethom adnewyddu ein contractau pris sefydlog y llynedd. Er bod prisiau dur ar y fan a’r lle wedi cynyddu o’r pedwerydd chwarter i’r chwarter cyntaf, mae’r dirywiad hwn wedi cael effaith araf ar ein canlyniadau, ond rydym yn gallu parhau i gyflawni proffidioldeb cryf. Wrth i’r duedd hon barhau, rydym yn disgwyl cofnodi record llif arian parod rhydd arall yn 2022.”
Parhaodd Mr. Goncalves: “Mae ymddygiad ymosodol Rwsiaidd yn yr Wcrain wedi ei gwneud hi’n glir i bawb ein bod ni yn Cleveland Cliffs wedi bod yn egluro i’n cwsmeriaid ers peth amser bod cadwyni cyflenwi gor-estynedig yn wan ac yn dueddol o chwalu, yn enwedig cyflenwadau dur. Mae’r gadwyn yn dibynnu ar ddeunyddiau crai a fewnforir. Ni all unrhyw gwmni dur gynhyrchu dur gwastad manyleb uchel heb ddefnyddio haearn crai neu amnewidion haearn fel HBI neu DRI fel deunyddiau crai. Mae Cleveland-Cliffs yn defnyddio pelenni mwyn haearn o Minnesota a Michigan, yn cynhyrchu’r holl haearn crai a HBI sydd eu hangen arnom yn Ohio, Michigan, ac Indiana. Fel ‘na, rydym yn creu ac yn cefnogi swyddi dosbarth canol â chyflog uchel yn yr Unol Daleithiau. Nid ydym yn mewnforio haearn crai o Rwsia; ac nid ydym yn mewnforio HBI, DRI, na slab. Ni yw’r gorau yn ein dosbarth ym mhob agwedd ar ESG – E, S a G.”
Daeth Mr. Goncalves i’r casgliad: “Am yr wyth mlynedd diwethaf, ein strategaeth fu amddiffyn a chryfhau rhanbarth Cleveland-Cliffs rhag canlyniadau dad-fyd-eangeiddio, rhywbeth yr ydym wedi credu erioed oedd yn anochel. Mae pwysigrwydd gweithgynhyrchu Americanaidd a dibynadwyedd ôl troed fertigol integredig sy’n canolbwyntio ar yr Unol Daleithiau wedi’i brofi gan oresgyniad Rwsia o ranbarth Basn Glo Donets (Donbass) sy’n llawn deunydd crai ac nwy siâl Wcráin. Tra bod gwneuthurwyr dur gwastad eraill yn rhuthro i’w prynu Pan gawn ni’r cynhwysion sydd eu hangen arnom ac yn talu prisiau premiwm, rydym yn sefyll allan o’r dorf wrth i ni baratoi ar gyfer yr hinsawdd geo-wleidyddol bresennol.”
Roedd cynhyrchiad dur net yn Ch1 2022 yn 3.6 miliwn tunnell, yn cynnwys 34% wedi'i orchuddio, 25% wedi'i rolio'n boeth, 18% wedi'i rolio'n oer, 6% plât, 5% dur gwrthstaen a thrydanol, a 12% o ddur arall, gan gynnwys slabiau a rheiliau.
Mae refeniw cynhyrchu dur o $5.8 biliwn yn cynnwys $1.8 biliwn neu 31% o werthiannau i ddosbarthwyr a phroseswyr; $1.6 biliwn neu 28% o werthiannau modurol; $1.5 biliwn neu 27% o werthiannau i farchnadoedd seilwaith a gweithgynhyrchu; a $816 miliwn, neu 14 y cant o werthiannau, i gynhyrchwyr dur.
Roedd cost gwerthiant gwneud dur ar gyfer chwarter cyntaf 2022 yn cynnwys $290 miliwn mewn dibrisiant, disbyddiad ac amorteiddio, gan gynnwys $68 miliwn mewn dibrisiant cyflymach yn gysylltiedig â segurdod amhenodol ffwrnais chwyth Indiana Port #4.
Roedd gan y cwmni gyfanswm hylifedd o $2.1 biliwn ar 20 Ebrill, 2022, ar ôl cwblhau adbrynu ei holl nodiadau uwch wedi'u sicrhau o 9.875% sy'n ddyledus yn 2025, a gyhoeddwyd yn gynharach yr wythnos hon.
Gostyngodd y cwmni brif ddyled hirdymor o $254 miliwn yn chwarter cyntaf 2022. Yn ogystal, ailbrynodd Cliffs 1 miliwn o gyfranddaliadau yn ystod y chwarter am bris cyfartalog o $18.98 y gyfran, gan ddefnyddio $19 miliwn mewn arian parod.
Cododd Cliffs ei ragolygon pris gwerthu cyfartalog ar gyfer blwyddyn lawn 2022 o $220 i $1,445 y dunnell net, o'i gymharu â chanllawiau blaenorol o $1,225 y dunnell net, gan ddefnyddio'r un fethodoleg a ddarparodd y chwarter diwethaf. Mae'r twf oherwydd prisiau adnewyddu uwch na'r disgwyl ar gyfer contractau pris sefydlog a ailosodwyd ar Ebrill 1, 2022; cynyddodd y gwahaniaeth disgwyliedig rhwng dur wedi'i rolio'n boeth a dur wedi'i rolio'n oer; mae cromlin dyfodol uwch ar hyn o bryd yn awgrymu HRC ar gyfer blwyddyn lawn 2022. Pris cyfartalog pren yw US$1,300 y dunnell net.
Bydd Cleveland-Cliffs Inc. yn cynnal galwad gynhadledd ar Ebrill 22, 2022 am 10:00 AM ET. Bydd yr alwad yn cael ei darlledu'n fyw a'i harchifo ar wefan Cliffs yn www.clevelandcliffs.com.
Cleveland-Cliffs yw'r cynhyrchydd dur gwastad mwyaf yng Ngogledd America. Wedi'i sefydlu ym 1847, mae Cliffs yn weithredwr mwynglawdd ac yn wneuthurwr mwyaf pelenni mwyn haearn yng Ngogledd America. Mae'r cwmni wedi'i integreiddio'n fertigol o ddeunyddiau crai wedi'u cloddio, DRI a sgrap i wneud dur cynradd a gorffen, stampio, offeru a thiwbiau i lawr yr afon. Ni yw'r cyflenwr dur mwyaf i ddiwydiant modurol Gogledd America ac rydym yn gwasanaethu amrywiaeth o farchnadoedd eraill oherwydd ein llinell gynhwysfawr o gynhyrchion dur gwastad. Â'n pencadlys yn Cleveland, Ohio, mae Cleveland-Cliffs yn cyflogi tua 26,000 o bobl mewn gweithrediadau yn yr Unol Daleithiau a Chanada.
Mae'r datganiad i'r wasg hwn yn cynnwys datganiadau sy'n gyfystyr â "datganiadau sy'n edrych ymlaen" o fewn ystyr y cyfreithiau gwarantau ffederal. Mae pob datganiad ac eithrio ffeithiau hanesyddol, gan gynnwys, heb gyfyngiad, datganiadau ynghylch ein disgwyliadau, amcangyfrifon a rhagamcanion cyfredol am ein diwydiant neu fusnes, yn ddatganiadau sy'n edrych ymlaen. Rydym yn rhybuddio buddsoddwyr bod unrhyw ddatganiadau sy'n edrych ymlaen yn destun risgiau ac ansicrwydd a allai achosi i ganlyniadau gwirioneddol a thueddiadau'r dyfodol fod yn wahanol iawn i'r rhai a fynegir neu a awgrymir gan ddatganiadau o'r fath sy'n edrych ymlaen. Rhybuddir buddsoddwyr i beidio â rhoi gormod o ddibyniaeth ar ddatganiadau sy'n edrych ymlaen. Mae risgiau ac ansicrwydd a allai achosi i ganlyniadau gwirioneddol fod yn wahanol i'r rhai a ddisgrifir mewn datganiadau sy'n edrych ymlaen yn cynnwys: anwadalrwydd parhaus ym mhrisiau'r farchnad ar gyfer dur, mwyn haearn a metel sgrap, sy'n effeithio'n uniongyrchol ac yn anuniongyrchol ar brisiau'r cynhyrchion a werthwn i'n cwsmeriaid; Gallai ansicrwydd sy'n gysylltiedig â'r diwydiant dur hynod gystadleuol a chylchol a'n dibyniaeth ar alw am ddur gan y diwydiant modurol, sydd wedi bod yn profi tueddiadau tuag at bwysau ysgafn ac aflonyddwch yn y gadwyn gyflenwi, fel prinder lled-ddargludyddion, arwain at gynhyrchu dur is yn cael ei Ddefnyddio; gwendidau ac ansicrwydd sylfaenol mewn amodau economaidd byd-eang, capasiti gormodol gwneud dur byd-eang, gorgyflenwad mwyn haearn, mewnforion dur cyffredinol a galw llai yn y farchnad, gan gynnwys oherwydd pandemig COVID-19 hirfaith, gwrthdaro neu fel arall; oherwydd effeithiau andwyol parhaus anawsterau ariannol difrifol, methdaliad, cau dros dro neu barhaol neu heriau gweithredol un neu fwy o'n prif gwsmeriaid (gan gynnwys cwsmeriaid yn y farchnad modurol, cyflenwyr neu gontractwyr allweddol) oherwydd pandemig COVID-19 neu fel arall, a all arwain at ostyngiad yn y galw am ein cynnyrch, mwy o anhawster wrth gasglu derbyniadwyon, a hawliadau cwsmeriaid a/neu gyflenwyr o force majeure neu resymau eraill dros beidio â chyflawni eu rhwymedigaethau cytundebol i ni; aflonyddwch gweithredol sy'n gysylltiedig â phandemig COVID-19 parhaus, gan gynnwys y risg gynyddol y gallai'r rhan fwyaf o'n gweithwyr neu gontractwyr ar y safle fynd yn sâl neu'n methu â chyflawni eu swyddogaethau swydd o ddydd i ddydd; trafodaethau gyda llywodraeth yr Unol Daleithiau ynghylch Deddf Ehangu Masnach 1962 (fel y'i diwygiwyd gan Ddeddf Masnach 1974), Cytundeb yr Unol Daleithiau-Mecsico-Canada a/neu gytundebau masnach, tariffau, cytuniadau neu bolisïau eraill sy'n gysylltiedig â chamau gweithredu o dan Adran 232, ac ansicrwydd cael a chynnal gorchmynion dyletswydd gwrth-dympio a gwrthbwyso effeithiol i wrthbwyso effeithiau niweidiol mewnforion masnach annheg; rheoliadau llywodraeth presennol a chynyddol, gan gynnwys rheoliadau amgylcheddol posibl sy'n gysylltiedig â newid hinsawdd ac allyriadau carbon, a chostau a rhwymedigaethau cysylltiedig, gan gynnwys methu â chael neu gynnal trwyddedau gweithredol ac amgylcheddol, cymeradwyaethau, addasiadau, neu awdurdodiadau eraill gofynnol, neu gan unrhyw gyrff llywodraethol neu reoleiddio a chostau sy'n gysylltiedig â gweithredu gwelliannau i sicrhau cydymffurfiaeth â newidiadau rheoleiddio, gan gynnwys gofynion sicrwydd ariannol posibl; effaith bosibl ein gweithrediadau ar yr amgylchedd neu amlygiad i sylweddau peryglus; ein gallu i gynnal hylifedd digonol, gall ein lefelau Dyled ac argaeledd cyfalaf gyfyngu ar yr hyblygrwydd ariannol a'r llif arian sydd eu hangen arnom i ariannu cyfalaf gweithio, gwariant cyfalaf wedi'i gynllunio, caffaeliadau a dibenion corfforaethol cyffredinol eraill neu anghenion parhaus ein busnes; ein gallu i Gwmpasu neu gwblhau gostyngiad yn ein dyled neu ddychwelyd cyfalaf i gyfranddalwyr; newidiadau andwyol mewn graddfeydd credyd, cyfraddau llog, cyfraddau cyfnewid arian tramor a chyfreithiau treth; yn gysylltiedig ag anghydfodau masnachol a masnachol, materion amgylcheddol, ymchwiliadau llywodraeth, hawliadau anaf galwedigaethol neu bersonol, difrod i eiddo, llafur a Chanlyniadau a chostau ymgyfreitha, hawliadau, cyflafareddu, neu achosion llywodraethol yn gysylltiedig â materion cyflogaeth neu ymgyfreitha sy'n cynnwys ystadau; gweithrediadau a materion eraill; ansicrwydd ynghylch cost neu argaeledd offer gweithgynhyrchu hanfodol a rhannau sbâr; aflonyddwch yn y gadwyn gyflenwi neu ynni (gan gynnwys trydan, nwy naturiol, ac ati) a thanwydd diesel) neu ddeunyddiau crai a chyflenwadau hanfodol (gan gynnwys mwyn haearn, nwy diwydiannol newid yng nghost, ansawdd neu argaeledd glo metelegol, electrodau graffit, metel sgrap, cromiwm, sinc, golosg) a glo metelegol; a chludo cynhyrchion i'n cwsmeriaid, trosglwyddiadau mewnol o fewnbynnau neu gynhyrchion gweithgynhyrchu rhwng ein cyfleusterau, neu gludo atom ni Materion sy'n gysylltiedig â chyflenwyr neu aflonyddwch o ddeunyddiau crai; ansicrwydd yn gysylltiedig â thrychinebau naturiol neu a wnaed gan ddyn, amodau tywydd garw, amodau daearegol annisgwyl, methiannau offer hanfodol, achosion o glefydau heintus, methiannau argaeau tailings a digwyddiadau annisgwyl eraill; ein hymyriadau technoleg gwybodaeth neu fethiannau systemau, gan gynnwys y rhai sy'n gysylltiedig â seiberddiogelwch; rhwymedigaethau a chostau sy'n gysylltiedig ag unrhyw benderfyniad busnes i gau cyfleuster neu fwynglawdd gweithredol dros dro neu am gyfnod amhenodol neu'n barhaol, a allai effeithio'n andwyol ar werth cario'r ased sylfaenol, ac achosi taliadau nam neu rwymedigaethau cau ac adfer, ac ansicrwydd sy'n gysylltiedig ag ailgychwyn unrhyw gyfleusterau neu fwyngloddiau gweithredol a fu'n segur yn flaenorol; ein gwireddiad o synergeddau a manteision disgwyliedig o gaffaeliadau diweddar ac integreiddio llwyddiannus gweithrediadau a gafwyd i'n gweithrediadau presennol ein gallu i gynnal ein perthnasoedd â chwsmeriaid, cyflenwyr a gweithwyr, gan gynnwys yr ansicrwydd sy'n gysylltiedig â chynnal ein perthnasoedd â chwsmeriaid, cyflenwyr a gweithwyr a'n rhwymedigaethau hysbys ac anhysbys mewn cysylltiad â chaffaeliadau; ein lefel o hunanyswiriant a'n mynediad at yswiriant trydydd parti digonol i'w warchod yn llawn; y gallu i yswirio digwyddiadau niweidiol posibl a risgiau busnes; heriau i gynnal ein trwydded gymdeithasol i weithredu gyda rhanddeiliaid, gan gynnwys effaith ein gweithrediadau ar gymunedau lleol, effaith enw da gweithredu mewn diwydiannau carbon-ddwys sy'n cynhyrchu allyriadau nwyon tŷ gwydr, a'n gallu i ddatblygu cofnod gweithredu a diogelwch cyson; ein gallu i nodi a mireinio unrhyw fuddsoddiad cyfalaf strategol neu brosiect datblygu yn llwyddiannus, cyflawni cynhyrchiant neu lefelau a gynlluniwyd yn gost-effeithiol, arallgyfeirio ein portffolio cynnyrch ac ychwanegu cwsmeriaid newydd; Gostyngiadau yn ein cronfeydd mwynau economaidd gwirioneddol neu amcangyfrifon cyfredol o gronfeydd mwynau, ac unrhyw ddiffyg teitl neu golled unrhyw brydles, trwydded, hawddfraint neu fuddiant meddiant arall mewn unrhyw eiddo mwyngloddio; argaeledd ac argaeledd parhaus gweithwyr sy'n llenwi swyddi gweithredu hanfodol Prinder gweithlu posibl yn deillio o bandemig COVID-19 a'n gallu i ddenu, cyflogi, datblygu a chadw personél allweddol; ein gallu i gynnal cysylltiadau diwydiannol boddhaol ag undebau a gweithwyr; oherwydd newidiadau yng ngwerth asedau cynlluniedig neu ddiffyg cyllid costau annisgwyl neu uwch sy'n gysylltiedig â rhwymedigaethau pensiwn ac OPEB; swm ac amseriad ailbrynu ein stoc gyffredin; a'n rheolaeth fewnol dros adrodd ariannol gall fod â diffygion perthnasol neu ddiffygion perthnasol.
Gweler Rhan I – Eitem 1A am ffactorau ychwanegol sy'n effeithio ar fusnes Cliffs. Ffactorau Risg yn ein Hadroddiad Blynyddol ar Ffurflen 10-K ar gyfer y flwyddyn a ddaeth i ben ar 31 Rhagfyr, 2021 a ffeilio eraill gyda'r SEC.
Yn ogystal â'r datganiadau ariannol cyfunol a gyflwynir yn unol ag US GAAP, mae'r cwmni hefyd yn cyflwyno EBITDA ac EBITDA Addasedig ar sail gyfunol. Mae EBITDA ac EBITDA Addasedig yn fesurau ariannol nad ydynt yn GAAP a ddefnyddir gan reolwyr wrth werthuso perfformiad gweithredol. Ni ddylid cyflwyno'r mesurau hyn ar wahân i, yn lle, neu yn hytrach na gwybodaeth ariannol a baratowyd a'i chyflwyno yn unol ag US GAAP. Gall cyflwyniad y mesurau hyn fod yn wahanol i fesurau ariannol nad ydynt yn GAAP a ddefnyddir gan gwmnïau eraill. Mae'r tabl isod yn darparu cysoniad o'r mesurau cyfunol hyn â'u mesurau GAAP mwyaf cymharol.
Hawlfraint Data Marchnad © 2022 QuoteMedia. Oni nodir yn wahanol, mae data yn cael ei ohirio am 15 munud (gweler amseroedd oedi ar gyfer pob cyfnewidfa). RT=amser real, EOD=diwedd y dydd, PD=diwrnod blaenorol. Data marchnad wedi'i bweru gan QuoteMedia.telerau defnyddio.