Luksemburg, 11 listopada 2021 r. – ArcelorMittal („ArcelorMittal” lub „Spółka”) (MT (Nowy Jork, Amsterdam, Paryż, Luksemburg), MTS (Madryt)), światowy lider zintegrowanej działalności w sektorze stali i górnictwa, ogłosił dziś wyniki za trzy i dziewięć miesięcy zakończonych 30 września 2021 r.1,2.
Uwaga: Jak wcześniej ogłoszono, począwszy od drugiego kwartału 2021 r. ArcelorMittal zmienił prezentację swojego segmentu sprawozdawczego, aby uwzględnić działalność AMMC i Liberii w segmencie wydobywczym. Wyniki innych kopalni są uwzględniane w głównym dziale dostaw stali; od drugiego kwartału 2021 r. ArcelorMittal Italia zostanie wydzielona i będzie ujmowana jako spółka joint venture.
„Nasze wyniki za trzeci kwartał były wspierane przez utrzymujące się silne środowisko cenowe, co zaowocowało najwyższym dochodem netto i najniższym zadłużeniem netto od 2008 r. Jednak nasze wyniki w zakresie bezpieczeństwa przewyższyły ten sukces. Poprawa wyników w zakresie bezpieczeństwa grupy jest priorytetem W tym roku znacznie wzmocniliśmy nasze procedury bezpieczeństwa i przeanalizujemy, jakie dalsze interwencje można wprowadzić, aby mieć pewność, że wyeliminujemy wszystkie ofiary śmiertelne.
„Na początku kwartału ogłosiliśmy ambitne cele redukcji emisji CO2 na rok 2030 i zaplanowaliśmy inwestycje w różne inicjatywy dekarbonizacyjne. Naszym deklarowanym celem jest poprowadzenie przemysłu stalowego do odegrania ważnej roli w zapewnieniu, że globalna gospodarka osiągnie zerową emisję netto. Dlatego dołączamy do Breakthrough Energy Catalyst, współpracujemy z inicjatywą Science-Based Targets nad nowymi podejściami dla przemysłu stalowego i wspieramy kampanię Green Public Procurement na rzecz inicjatywy Deep Decarbonization of Industry, która została uruchomiona w tym tygodniu na COP26.
„Chociaż nadal obserwujemy zmienność z powodu uporczywości i wpływu COVID-19, był to bardzo mocny rok dla ArcelorMittal. Zmieniliśmy pozycję naszego bilansu na Mając na celu przejście na gospodarkę niskoemisyjną, rozwijamy się strategicznie poprzez wysokiej jakości projekty o wysokiej stopie zwrotu i zwracamy kapitał akcjonariuszom. Zdajemy sobie sprawę z wyzwań, ale czujemy, że szanse, które pojawią się dla przemysłu stalowego w nadchodzących latach i później, są podekscytowane”.
„Perspektywy pozostają pozytywne: oczekuje się, że popyt bazowy będzie się nadal poprawiał; ceny stali, mimo że są nieco niższe od ostatnich rekordowych poziomów, nadal utrzymują się na podwyższonych poziomach, co znajdzie odzwierciedlenie w rocznych kontraktach w 2022 r.”
Ochrona zdrowia i dobrego samopoczucia naszych pracowników pozostaje najwyższym priorytetem firmy. Nadal ściśle przestrzegamy wytycznych Światowej Organizacji Zdrowia (dotyczących COVID-19), a także wdrażamy szczegółowe wytyczne rządowe.
Wyniki w zakresie zdrowia i bezpieczeństwa na podstawie własnego personelu i częstotliwości wypadków przy pracy (LTIF) wśród wykonawców za trzeci kwartał 2021 r. („Q3 2021″) wyniosły 0,76x w porównaniu do drugiego kwartału 2021 r. („Q2 2021″) i wyniosły 0,89x. Dane z poprzedniego okresu dotyczące sprzedaży ArcelorMittal USA, która miała miejsce w grudniu 2020 r., nie zostały przeliczone i nie obejmują ArcelorMittal Italia za wszystkie okresy (obecnie ujmowane metodą praw własności).
Wyniki w zakresie bezpieczeństwa i higieny pracy w pierwszych dziewięciu miesiącach 2021 r. („9M 2021″) wyniosły 0,80x w porównaniu do 0,60x w pierwszych dziewięciu miesiącach 2020 r. („9M 2020″).
Działania firmy zmierzające do poprawy bezpieczeństwa i higieny pracy mają na celu zwiększenie bezpieczeństwa pracowników, ze szczególnym naciskiem na wyeliminowanie zgonów. Aby odzwierciedlić ten cel, wprowadzono zmiany w polityce wynagrodzeń kadry kierowniczej firmy.
Analiza wyników za III kw. 2021 r. w porównaniu z II kw. 2021 r. i III kw. 2020 r. Całkowite dostawy stali w III kw. 2021 r. wyniosły 14,6% ze względu na słaby popyt (szczególnie na samochody), a także ograniczenia produkcyjne i opóźnienia w dostawach zamówień ton, co stanowi spadek o 9,0% z 16,1 ton w II kw. 2021 r. i oczekuje się, że tendencja ta ulegnie odwróceniu w IV kw. 2021 r. Skorygowane o zmianę zakresu (tj. z wyłączeniem dostaw ArcelorMittal Italy 11, nieskonsolidowanych od 14 kwietnia 2021 r.) Dostawy stali w III kw. 2021 r. w porównaniu z II kw. 2021 r. Spadek o 8,4% w porównaniu z: ACIS -15,5%, NAFTA -12,0%, Europa -7,7% (dostosowany zakres) i Brazylia -4,6%.
Po uwzględnieniu zmiany zakresu (tj. z wyłączeniem dostaw ArcelorMittal USA sprzedanych do Cleveland Cliffs 9 grudnia 2020 r. oraz ArcelorMittal Italia11 nieskonsolidowanych od 14 kwietnia 2021 r.), dostawy stali w III kw. 2021 r. wzrosły o 1,6% w porównaniu z III kw. 2020 r.: Brazylia +16,6%; Europa +3,2% (po uwzględnieniu przedziału); NAFTA +2,3% (po uwzględnieniu przedziału); częściowo kompensując ACIS -5,3%.
Sprzedaż w trzecim kwartale 2021 r. wyniosła 20,2 mld USD, w porównaniu do 19,3 mld USD w drugim kwartale 2021 r. i 13,3 mld USD w trzecim kwartale 2020 r. W porównaniu z drugim kwartałem 2021 r. sprzedaż wzrosła o 4,6%, głównie ze względu na wyższe zrealizowane średnie ceny sprzedaży stali (+15,7%) i wyższe przychody z wydobycia, głównie ze względu na wyższe dostawy (ArcelorMittal Mining Canada Spółka (AMMC7) wznowiła działalność po rozwiązaniu strajku mającego wpływ na działalność w drugim kwartale 2021 r.). Sprzedaż w trzecim kwartale 2021 r. wzrosła o +52,5% w porównaniu z trzecim kwartałem 2020 r., głównie ze względu na znacznie wyższe średnie ceny sprzedaży stali (+75,5%) i ceny referencyjne rudy żelaza (+38,4%).
Amortyzacja wyniosła 590 mln USD w trzecim kwartale 2021 r. w porównaniu z 620 mln USD w drugim kwartale 2021 r., co jest kwotą znacznie niższą od 739 mln USD w trzecim kwartale 2020 r. (częściowo z powodu wydzielenia w połowie kwietnia 2021 r. ArcelorMittal Italy i sprzedaży ArcelorMittal US od grudnia 2020 r.). Oczekuje się, że koszty amortyzacji w roku fiskalnym 2021 wyniosą około 2,6 mld USD (na podstawie bieżących kursów walut).
W III kw. 2021 r. i II kw. 2021 r. nie wystąpiły żadne pozycje z tytułu utraty wartości. Czysty zysk z tytułu utraty wartości w wysokości 556 mln USD w III kw. 2020 r., w tym częściowe odwrócenie odpisów aktualizujących odnotowanych po ogłoszeniu sprzedaży ArcelorMittal US (660 mln USD) oraz odpis aktualizujący w wysokości 104 mln USD w związku z trwałym zamknięciem wielkiego pieca i stalowni w Krakowie (Polska).
Specjalny projekt o wartości 123 mln USD w trzecim kwartale 2021 r. jest związany z przewidywanymi kosztami likwidacji zapory w kopalni Serra Azul w Brazylii. W drugim kwartale 2021 r. ani trzecim kwartale 2020 r. nie wystąpiły żadne nietypowe pozycje.
Dochód operacyjny w trzecim kwartale 2021 r. wyniósł 5,3 mld USD, w porównaniu do 4,4 mld USD w drugim kwartale 2021 r. i 718 mln USD w trzecim kwartale 2020 r. (z zastrzeżeniem pozycji nietypowych i utraty wartości opisanych powyżej). Wzrost dochodu operacyjnego w trzecim kwartale 2021 r. w porównaniu z drugim kwartałem 2021 r. odzwierciedla pozytywny efekt cenowo-kosztowy działalności stalowej, który z nawiązką zrównoważył spadek dostaw stali, a także poprawę wyników segmentu górniczego (napędzaną przez wyższe dostawy rudy żelaza, które częściowo zrównoważyły ​​niższe ceny referencyjne rudy żelaza).
Przychody z podmiotów stowarzyszonych, spółek joint venture i innych inwestycji w trzecim kwartale 2021 r. wyniosły 778 mln USD, w porównaniu do 590 mln USD w drugim kwartale 2021 r. i 100 mln USD w trzecim kwartale 2020 r. Trzeci kwartał 2021 r. był znacznie wyższy ze względu na poprawę wyników podmiotów objętych inwestycjami z Kanady, Calvert5 i Chin12.
Koszty odsetkowe netto w trzecim kwartale 2021 r. wyniosły 62 mln USD, co stanowi spadek w porównaniu z 76 mln USD w drugim kwartale 2021 r. i 106 mln USD w trzecim kwartale 2020 r., co wynikało głównie z oszczędności powstałych po spłacie obligacji.
Straty z tytułu wymiany walut i inne straty netto z tytułu finansowania wyniosły 339 mln USD w trzecim kwartale 2021 r., w porównaniu z 233 mln USD w drugim kwartale 2021 r. i 150 mln USD w trzecim kwartale 2020 r. III kwartał 2021 r. obejmuje zyski z tytułu wymiany walut w wysokości 22 mln USD (w porównaniu z 29 mln USD i 17 mln USD w drugim kwartale 2021 r. oraz zyskiem z trzeciego kwartału 2020 r.) oraz stratę z tytułu opcji kupna związaną z obowiązkowymi obligacjami zamiennymi w wysokości 68 mln USD (zysk z drugiego kwartału 2021 r. w wysokości 33 mln USD). Trzeci kwartał 2021 r. obejmował również i) 82 mln USD opłat związanych ze zmienioną wyceną opcji sprzedaży przyznanej Votorantim18; ii) roszczenia prawne (obecnie oczekujące na rozstrzygnięcie apelacyjne) związane z przejęciem Votorantim przez ArcelorMittal Brazil18 ) w związku ze stratą w wysokości 153 mln USD (obejmującą głównie odsetki i opłaty indeksacyjne, wpływ finansowy netto po opodatkowaniu oraz oczekiwany zwrot w wysokości poniżej 50 mln USD)18. Na drugi kwartał 2021 r. wpłynęła opłata za premię za wcześniejszy wykup obligacji w wysokości 130 mln USD.
Koszty podatku dochodowego ArcelorMittal wyniosły 882 mln USD w trzecim kwartale 2021 r., w porównaniu z kosztami podatku dochodowego w wysokości 542 mln USD w drugim kwartale 2021 r. (w tym 226 mln USD z tytułu odroczonych korzyści podatkowych) i 784 mln USD w trzecim kwartale 2020 r. za kwartał (w tym 580 mln USD z tytułu odroczonego obciążenia podatkowego).
Dochód netto ArcelorMittal w trzecim kwartale 2021 r. wyniósł 4,621 mld USD (podstawowy zysk na akcję w wysokości 4,17 USD) w porównaniu do 4,005 mld USD (podstawowy zysk na akcję w wysokości 3,47 USD) w drugim kwartale 2021 r. Strata netto za trzeci kwartał roku wyniosła 261 mln USD (podstawowa strata na akcję zwykłą w wysokości 0,21 USD).
Produkcja stali surowej w segmencie NAFTA spadła o 12,2% do 2,0 ton w trzecim kwartale 2021 r. w porównaniu z 2,3 ton w drugim kwartale 2021 r., głównie z powodu zakłóceń operacyjnych w Meksyku (w tym wpływu huraganu Ida). Po uwzględnieniu wpływu sprzedaży ArcelorMittal USA w grudniu 2020 r. produkcja stali surowej spadła rok do roku o -0,5%.
Dostawy stali w trzecim kwartale 2021 r. zmniejszyły się o 12,0% do 2,3 tony w porównaniu do 2,6 tony w drugim kwartale 2021 r., głównie ze względu na wspomniany powyżej spadek produkcji. Po uwzględnieniu przedziału dostawy stali wzrosły o 2,3% rok do roku.
Sprzedaż w trzecim kwartale 2021 r. wzrosła o 5,6% do 3,4 mld USD, w porównaniu do 3,2 mld USD w drugim kwartale 2021 r., głównie z powodu 22,7% wzrostu średniej ceny sprzedaży stali, częściowo spowodowanego niższymi dostawami stali. skompensowane (jak powyżej).
W trzecim kwartale 2021 r. i drugim kwartale 2021 r. nie odnotowano żadnych odpisów. Przychód operacyjny za trzeci kwartał 2020 r. uwzględnia zysk w wysokości 660 mln USD związany z częściowym odwróceniem odpisu odnotowanym przez ArcelorMittal USA po ogłoszeniu sprzedaży.
Przychody operacyjne w trzecim kwartale 2021 r. wyniosły 925 mln USD, w porównaniu do 675 mln USD w drugim kwartale 2021 r. i 629 mln USD w trzecim kwartale 2020 r., na co pozytywnie wpłynęły wyżej wymienione pozycje utraty wartości, na które wpływ miała pandemia COVID-19.
EBITDA w trzecim kwartale 2021 r. wyniosła 995 mln USD, co stanowi wzrost o 33,3% w porównaniu do 746 mln USD w drugim kwartale 2021 r., głównie ze względu na pozytywny efekt cenowo-kosztowy, częściowo zrównoważony niższymi dostawami, jak opisano powyżej. EBITDA w trzecim kwartale 2021 r. była wyższa niż 112 mln USD w trzecim kwartale 2020 r., głównie ze względu na znaczący pozytywny efekt cenowo-kosztowy.
Część brazylijskiej produkcji stali surowej spadła o 1,2% do 3,1 tony w trzecim kwartale 2021 r. w porównaniu z 3,2 tony w drugim kwartale 2021 r. i była znacznie wyższa w porównaniu z 2,3 tony w trzecim kwartale 2020 r., kiedy to produkcję dostosowano do poziomu spadku popytu spowodowanego pandemią COVID-19.
Dostawy stali w trzecim kwartale 2021 r. spadły o 4,6% do 2,8 ton w porównaniu z 3,0 tonami w drugim kwartale 2021 r., głównie z powodu niższego popytu krajowego z powodu opóźnień w zamówieniach pod koniec kwartału, które nie zostały w pełni zrekompensowane przez dostawy eksportowe. Dostawy stali w trzecim kwartale 2021 r. wzrosły o 16,6% w porównaniu z 2,4 mln ton w trzecim kwartale 2020 r., z powodu wyższych wolumenów wyrobów płaskich (wzrost o 45,4%, spowodowany wyższym eksportem).
Sprzedaż w trzecim kwartale 2021 r. wzrosła o 10,5% do 3,6 mld dolarów, w porównaniu do 3,3 mld dolarów w drugim kwartale 2021 r., ponieważ wzrost średnich cen sprzedaży stali o 15,2% został częściowo zniwelowany przez niższe dostawy stali.
Przychody operacyjne w trzecim kwartale 2021 r. wyniosły 1164 mln USD, co stanowi wzrost w porównaniu z 1028 mln USD w drugim kwartale 2021 r. i 209 mln USD w trzecim kwartale 2020 r. (na który wpłynęła pandemia COVID-19). Na przychody operacyjne w trzecim kwartale 2021 r. wpłynęły 123 mln USD z projektów nadzwyczajnych związanych z przewidywanymi kosztami likwidacji zapory w kopalni Serra Azul w Brazylii.
EBITDA w trzecim kwartale 2021 r. wzrosła o 24,2% do 1346 mln USD, w porównaniu do 1084 mln USD w drugim kwartale 2021 r., głównie ze względu na niższe dostawy stali, które częściowo zniwelowały pozytywny wpływ ceny na koszty. EBITDA w trzecim kwartale 2021 r. była znacznie wyższa niż 264 mln USD w trzecim kwartale 2020 r., głównie ze względu na pozytywny wpływ ceny na koszty i wyższe dostawy stali.
Część europejskiej produkcji stali surowej spadła o 3,1% do 9,1 tony w trzecim kwartale 2021 r. w porównaniu z 9,4 tony w drugim kwartale 2021 r. Po utworzeniu partnerstwa publiczno-prywatnego między Invitalia i ArcelorMittal Italia, przemianowanego na Acciaierie d'Italia Holding (spółka zależna umowy dzierżawy i zakupu działalności ArcelorMittal ILVA), ArcelorMi Tal rozpoczął podział aktywów i pasywów od połowy kwietnia 2021 r. Po uwzględnieniu zmian zakresu produkcja stali surowej w trzecim kwartale 2021 r. spadła o 1,6% w porównaniu z drugim kwartałem 2021 r. i wzrosła o 26,5% w trzecim kwartale 2021 r. w porównaniu z trzecim kwartałem 2020 r.
Dostawy stali spadły o 8,9% do 7,6 t w trzecim kwartale 2021 r. w porównaniu do 8,3 t w drugim kwartale 2021 r. (skorygowany zakres -7,7%), w dół z 8,2 t w trzecim kwartale 2020 r. (skorygowany zakres -7,7%). +3,2% (skorygowany). Na dostawy stali w trzecim kwartale 2021 r. wpłynął słabszy popyt, w tym niższa sprzedaż pojazdów (z powodu późnych anulowań zamówień) oraz ograniczenia logistyczne związane z poważnymi powodziami w Europie w lipcu 2021 r.
Sprzedaż w trzecim kwartale 2021 r. wzrosła o 5,2% do 11,2 mld USD w porównaniu do 10,7 mld USD w drugim kwartale 2021 r., głównie za sprawą 15,8% wzrostu średnich cen sprzedaży (wyroby płaskie +16,2%, a wyroby długie +17,0%).
Odpisy aktualizujące za trzeci kwartał 2021 r. i drugi kwartał 2021 r. wynoszą zero. Odpisy aktualizujące w trzecim kwartale 2020 r. wyniosły 104 mln USD i były związane z zamknięciem wielkich pieców i hut w Krakowie (Polska).
Dochód operacyjny za trzeci kwartał 2021 r. wyniósł 1925 mln USD, w porównaniu do dochodu operacyjnego w wysokości 1262 mln USD w drugim kwartale 2021 r. i straty operacyjnej w wysokości 341 mln USD za trzeci kwartał 2020 r. (z powodu wspomnianej pandemii COVID-19 i strat z tytułu utraty wartości). Wpływ).
EBITDA w trzecim kwartale 2021 r. wyniosła 2209 mln USD, co stanowi wzrost w porównaniu z 1578 mln USD w drugim kwartale 2021 r., głównie ze względu na niższe dostawy stali, które częściowo zniwelowały pozytywny wpływ cen na koszty. EBITDA wzrosła znacząco w trzecim kwartale 2021 r. w porównaniu do 121 mln USD w trzecim kwartale 2020 r., głównie ze względu na pozytywny wpływ cen na koszty.
W porównaniu z drugim kwartałem 2021 r. produkcja stali surowej segmentu ACIS w trzecim kwartale 2021 r. wyniosła 3,0 tony, co stanowi wzrost o 1,3% w porównaniu z drugim kwartałem 2021 r. Produkcja stali surowej w trzecim kwartale 2021 r. była wyższa o 18,5% w porównaniu z 2,5 tony w trzecim kwartale 2020 r., głównie ze względu na wyższą produkcję na Ukrainie w trzecim kwartale 2021 r. oraz kwartalne środki blokujące związane z COVID-19 w drugim i trzecim kwartale 2020 r. w Republice Południowej Afryki.
Dostawy stali w III kw. 2021 r. zmniejszyły się o 15,5% do 2,4 ton w porównaniu z 2,8 ton w II kw. 2021 r., głównie z powodu słabej sytuacji rynkowej w WNP i opóźnionych dostaw zamówień eksportowych pod koniec kwartału, co spowodowało spadek dostaw do Kazachstanu.
Sprzedaż w trzecim kwartale 2021 r. spadła o 12,6% do 2,4 mld USD, w porównaniu do 2,8 mld USD w drugim kwartale 2021 r., głównie z powodu niższych dostaw stali (-15,5%), częściowo zrównoważonych wyższymi średnimi cenami sprzedaży stali (+7,2%).
Przychód operacyjny w trzecim kwartale 2021 r. wyniósł 808 mln USD, w porównaniu do 923 mln USD w drugim kwartale 2021 r. i 68 mln USD w trzecim kwartale 2020 r.
EBITDA w trzecim kwartale 2021 r. wyniosła 920 mln USD, co stanowi spadek o 10,9% w porównaniu do 1033 mln USD w drugim kwartale 2021 r., głównie dlatego, że niższe dostawy stali zostały częściowo zrównoważone przez wpływ cen i kosztów. EBITDA w trzecim kwartale 2021 r. było znacznie wyższe niż 188 mln USD w trzecim kwartale 2020 r., głównie ze względu na niższe dostawy stali, które częściowo zrównoważyły ​​pozytywny wpływ cen i kosztów.
W związku ze sprzedażą ArcelorMittal USA w grudniu 2020 r. spółka nie uwzględnia już produkcji i dostaw węgla w swoim raporcie zysków.
Produkcja rudy żelaza w III kw. 2021 r. (tylko AMMC i Liberia) wzrosła o 40,7% do 6,8 ton, w porównaniu do 4,9 ton w II kw. 2021 r., co stanowi spadek o 4,2% w porównaniu do III kw. 2020 r. Wzrost produkcji w III kw. 2021 r. wynikał przede wszystkim z powrotu do normalnej działalności AMMC, na którą wpłynął czterotygodniowy strajk w II kw. 2021 r., częściowo zrównoważony niższą produkcją w Liberii z powodu wypadków lokomotyw i sezonowych ulewnych deszczy monsunowych.
Dostawy rudy żelaza w trzecim kwartale 2021 r. wzrosły o 53,5% w porównaniu z drugim kwartałem 2021 r., głównie za sprawą wspomnianego wcześniej AMMC, i spadły o 3,7% w porównaniu z trzecim kwartałem 2020 r.
Dochód operacyjny wzrósł do 741 mln dolarów w trzecim kwartale 2021 r., w porównaniu do 508 mln dolarów w drugim kwartale 2021 r. i 330 mln dolarów w trzecim kwartale 2020 r.
EBITDA wzrosło o 41,3% do 797 mln USD w III kw. 2021 r. w porównaniu z 564 mln USD w II kw. 2021 r., co odzwierciedlało pozytywny wpływ wyższych dostaw rudy żelaza (+53,5%), częściowo niższych cen referencyjnych rudy żelaza (-18,5%) i wyższych cen, które zostały zrównoważone przez koszty wysyłki. EBITDA w III kw. 2021 r. było znacznie wyższe niż 387 mln USD w III kw. 2020 r., głównie z powodu wyższych cen referencyjnych rudy żelaza (+38,4%).
Spółka joint venture ArcelorMittal zainwestowała w wiele spółek joint venture i joint ventures na całym świecie. Firma uważa, że ​​spółka joint venture Calvert (50% udziałów) i AMNS India (60% udziałów) ma szczególne znaczenie strategiczne i wymaga bardziej szczegółowych ujawnień w celu poprawy wyników operacyjnych i zrozumienia wartości firmy.