HOUSTON – (BUSINESS WIRE) – Ang Ranger Energy Services, Inc. (NYSE: RNGR) (“Ranger” o “Company”) ay nag-anunsyo ngayon ng mga resulta para sa quarter na natapos noong Hunyo 30, 2022.
– Ang kita sa ikalawang quarter 2022 na $153.6 milyon, tumaas ng $30 milyon o 24% mula sa nakaraang quarter na $123.6 milyon at $103.6 milyon US, o 207%, kumpara sa ikalawang quarter ng 2021, dahil sa tumaas na aktibidad sa lahat ng submarket at pagpepresyo.
– Ang netong pagkawala para sa ikalawang quarter ay $0.4 milyon, bumaba ng $5.3 milyon mula sa netong pagkawala na $5.7 milyon na naitala sa unang quarter ng taong ito.
– Ang inayos na EBITDA(1) ay $18.0 milyon, tumaas ng 88% o $8.4 milyon mula sa $9.6 milyon na iniulat sa unang quarter. Ang pagtaas ay hinimok ng mas mataas na aktibidad sa lahat ng mga segment at tumaas na mga margin sa mga Wireline Services at Mga Solusyon sa Pagproseso ng Data at Mga Karagdagang Serbisyo na mga segment.
– Bumaba ang netong utang ng $21.8 milyon, o 24%, sa ikalawang quarter dahil sa malaking pagbebenta ng mga asset at pagtaas ng kapital na nagtatrabaho, na nakatulong sa pagpapabuti ng pagkatubig at pagpapatakbo ng cash flow ng $19.9 milyon sa ikalawang quarter.
– Ang kita sa pagpapatakbo mula sa mga serbisyo ng cable television ay tumaas ng 133% mula sa isang operating loss na $4.5 milyon sa unang quarter hanggang $1.5 milyon sa ikalawang quarter. Tumaas din ang Segment Adjusted EBITDA ng $6.1 milyon sa panahon ng pag-uulat, na hinimok ng mas mataas na mga presyo at tagumpay ng mga panloob na inisyatiba.
Sinabi ni Chief Executive Officer Stuart Bodden, "Malaki ang pagbuti ng pagganap ng pananalapi ng Ranger sa quarter dahil nakita namin ang epekto ng pinahusay na konteksto ng merkado at malakas na presensya sa merkado sa lahat ng mga linya ng produkto. Noong taon, ang kapaligiran sa merkado ay positibo, na may pagtaas ng aktibidad ng customer. , na lumilikha ng mga ideal na kondisyon para magamit ng kumpanya ang mga asset nito at mga tao. Ang aming kamakailang mga pagkuha ay nagbibigay-daan sa kumpanya na pakinabangan ang kasalukuyang cycle ng mga taon at paniniwalaan namin na makabuo ng malakas na daloy ng pera sa mga darating na taon. epekto ng mga balon at production barrel, susuportahan ng aming mga serbisyo ang demand sa halos anumang kapaligiran sa presyo ng mga bilihin, na karaniwang ang pinakamurang karagdagang bariles ng anumang producer at ang pinakamabilis na online sa merkado na nagpakita ng katatagan.
Nagpatuloy si Bodden: "Sa ikalawang quarter, ang pinagsama-samang kita ay tumaas ng 24% at ang aming flagship high-performance rig na negosyo ay lumago ng 17%. Ang mga antas ng COVID-19 ay 17% na mas mataas, isang rekord para sa Ranger. Ang aming negosyo sa mga serbisyo ng wireline ay nagpakita ng ilang pagkasira sa unang bahagi ng taon, lumaki ng higit sa 25% sa unang quarter, na lumampas sa kita sa ika-apat na quarter na ito, at tumaas ang margin sa ika-apat na quarter na ito. Ang quarter-on-quarter at mga antas ng aktibidad ay tumaas ng 5% sa parehong panahon Itinutuon namin ang aming atensyon at mga mapagkukunan sa patuloy na pagpapalawak ng merkado at sa hinaharap na paglago ng cable network Sa mas malaking sukat Ang mga napiling ancillary na linya ng produkto , na nakuha sa pamamagitan ng pagkuha ng mga pinagbabatayan na asset noong taglagas, ay gumanap din nang mahusay sa quarter na ito, na may kabuuang pagsisikap na tumaas ng 40%.
"Sa siyam na buwan mula noong isara ang acquisition, nagawa naming isama ang mga negosyong ito at ilagay ang mga ito sa isang matatag na posisyon upang mapabuti ang pagganap, pati na rin pagkakitaan ang mga labis na asset at bayaran ang aming utang. Ang kumpanya ay kasalukuyang mas mababa sa doble sa aming kasalukuyang na-adjust na leverage. EBITDA Patuloy kaming gagawa ng mga incremental na pagpapabuti na aming pinaniniwalaan na magbibigay-daan sa amin upang patuloy na madagdagan ang mga kita ng aming negosyo sa hinaharap. ang hinaharap at madiskarteng kapag naghahanap ng mga pagkakataon para sa pag-unlad at pagsasama-sama sa madaling salita, ang hinaharap ng Ranger ay maliwanag at puno ng pagkakataon at ang mga tagumpay na ito ay hindi magiging posible kung wala ang aming dedikado at masipag na mga tao na ang mga pagsisikap ay karapat-dapat na kilalanin.
Ang kita ng kumpanya ay tumaas sa $153.6 milyon sa ikalawang quarter ng 2022, mula sa $123.6 milyon sa unang quarter at $50 milyon sa ikalawang quarter noong nakaraang taon. Parehong ang paggamit ng mga ari-arian at ang pagtaas ng mga presyo ay nakatulong sa pagtaas ng mga kita ng lahat ng mga dibisyon.
Ang mga gastos sa pagpapatakbo sa ikalawang quarter ay $155.8 milyon kumpara sa $128.8 milyon noong nakaraang quarter. Ang pagtaas sa mga gastusin sa pagpapatakbo ay higit sa lahat dahil sa pagtaas ng mga aktibidad sa pagpapatakbo noong quarter. Bilang karagdagan, ang mga gastos sa post-major acquisition na nauugnay sa tumaas na panganib sa insurance sa Q1 2022 at Q4 2021 ay humigit-kumulang $2 milyon.
Ang kumpanya ay nag-ulat ng netong pagkawala ng $0.4 milyon sa ikalawang quarter, bumaba ng $5.3 milyon mula sa $5.7 milyon sa unang quarter ng taong ito. Ang pagbaba ay hinimok ng mas mataas na kita sa pagpapatakbo sa mga nauulat na segment ng Wireline Services at Data Solutions at Ancillary Services.
Ang mga pangkalahatang at administratibong gastos sa ikalawang quarter ay $12.2 milyon, tumaas ng $3 milyon mula sa $9.2 milyon sa unang quarter. Kung ikukumpara sa nakaraang quarter, ang pagtaas ay pangunahing dahil sa integrasyon, severance pay at mga legal na gastos, na inaasahang bababa sa susunod na quarter.
Ang pagsasaayos sa pinagsama-samang EBITDA para sa quarter ay naapektuhan ng ilang hindi cash na item, kabilang ang pakinabang sa mga bargain na pagbili, ang epekto ng mga pagtatapon ng asset at ang pagkasira ng mga asset na hawak para sa pagbebenta.
Sa pagpapatuloy, inaasahan namin na ang kita sa taong ito ay mas mataas kaysa sa naunang inaasahan, sa hanay na $580 milyon hanggang $600 milyon, at nananatili kaming kumpiyansa na ang na-adjust na EBITDA margin ng kumpanya ay nasa hanay na 11% hanggang 13% bawat taon. buong taon. . Ang aming pangunahing aktibidad sa pananalapi sa susunod na ilang quarter ay ang pagpapabuti ng kahusayan sa pagpapatakbo upang makapaghatid ng karagdagang paglaki ng margin at pahusayin ang daloy ng salapi na gagamitin sa pagbabayad ng utang. Habang patuloy kaming nagbabayad ng utang, hahanapin ng management ang mga pagkakataon upang lumikha at mabawi ang halaga ng shareholder, kabilang ang mga dibidendo, buyout, strategic na pagkakataon, at kumbinasyon ng mga opsyong ito.
Noong 2021, gumawa ang kumpanya ng maraming acquisition para palawakin ang hanay nito ng mga high-tech na drilling rig at wireline services. Pinalawak ng mga acquisition na ito ang aming presensya sa merkado at nag-ambag sa paglago ng kita at kita.
Tungkol sa pagkuha ng mga legacy na Basic drilling rig at mga nauugnay na asset sa ikaapat na quarter ng 2021, ang kumpanya ay namuhunan ng kabuuang $46 milyon hanggang ngayon, hindi kasama ang mga pagtatapon ng asset. Kasama sa pamumuhunan ang kabuuang konsiderasyon na binayaran mula sa $41.8 milyon kasama ang mga gastos sa transaksyon at pagsasama-sama na natamo hanggang sa kasalukuyan at mga gastos sa pagpopondo. Ang mga asset na ito ay nakabuo ng higit sa $130 milyon sa kita at higit sa $20 milyon sa EBITDA sa parehong panahon, na nakakamit ang kinakailangang return on investment na higit sa 40% sa unang siyam na buwan ng operasyon.
Sinabi ng CEO ng kumpanya na si Stuart Bodden: "Ang pagkuha, na natapos noong 2021, ay naglalagay sa Ranger sa isang malakas na posisyon habang ang mga pangunahing kaalaman sa merkado ay patuloy na bumubuti. Nadagdagan namin ang market share sa aming pangunahing negosyo at ipinakita na kami ay isang malakas na pinagsama-samang kasosyo sa isang pira-pirasong espasyo. Ang mga pagkakataon na aming inaasahan sa pananalapi para sa mga asset na ito ay lumampas sa aming mga inaasahan at naniniwala kaming ang mga transaksyong ito ay kumakatawan sa isang makabuluhang pagkakataon sa pagbabalik ng halaga."
Sa mga tuntunin ng mga gastos na nauugnay sa pagkuha, mula noong ikalawang quarter ng 2021, ang kumpanya ay gumastos ng $14.9 milyon sa mga lugar na nakalista sa talahanayan sa ibaba. Ang pinakamahalaga sa mga ito ay nauugnay sa bayad sa transaksyon na $7.1 milyon. Ang mga gastos na $3.8 milyon ay nauugnay sa mga transisyonal na pasilidad, paglilisensya, at pagbebenta ng asset. Pagkatapos ng lahat, ang mga gastos sa transition staffing at ang mga gastos na nauugnay sa pagdadala ng mga operating asset at staff hanggang sa mga pamantayan ng Ranger ay umabot na sa $4 milyon hanggang ngayon. Inaasahan ng kumpanya na magkakaroon ng karagdagang mga gastos sa pagsasama na nasa pagitan ng $3 milyon at $4 milyon sa mga darating na quarter, pangunahin para sa mga gastos sa pag-decommissioning at pagtatapon ng asset. Ang mga kaugnay na gastos sa pagkuha ay ang mga sumusunod (sa milyun-milyon):
Ang kita ng high-tech na rig ay tumaas ng $11.1 milyon mula sa $64.9 milyon sa unang quarter hanggang $76 milyon sa ikalawang quarter. Ang mga oras ng pagbabarena ay tumaas mula 112,500 oras sa unang quarter ng taong ito hanggang 119,900 oras sa ikalawang quarter. Ang pagtaas sa mga oras ng rig, na sinamahan ng pagtaas sa average na rate ng rig oras-oras mula $577 sa unang quarter hanggang $632 sa ikalawang quarter, isang pagtaas ng $55 o 10%, ay nagresulta sa 17% pangkalahatang pagtaas sa kita.
Ang mga gastos at nauugnay na kita para sa high performance rig segment ay sumisipsip ng pinakamalaking bahagi ng mga nabanggit na gastos sa insurance. Ang mga gastos na ito ay para sa unang quarter ng 2022 at ikaapat na quarter ng 2021 at pangunahing naiuugnay sa pagtaas ng panganib sa pagkuha na nakaapekto sa segment na ito ng negosyo ng $1.3 milyon para sa quarter.
Ang kita sa pagpapatakbo para sa ikalawang quarter ay bumaba ng $1.6 milyon hanggang $6.1 milyon mula sa $7.7 milyon sa unang quarter. Ang naayos na EBITDA ay tumaas ng 1%, o $0.1 milyon, mula $14.1 milyon sa unang quarter hanggang $14.2 milyon sa ikalawang quarter. Ang pagbaba sa kita sa pagpapatakbo at ang pagtaas sa na-adjust na EBITDA ay higit sa lahat dahil sa patuloy na pagtaas sa mga rate ng pagbabarena kada oras na binabayaran ng mga nabanggit na gastos sa pagsasaayos ng insurance.
Ang kita ng mga serbisyo sa cable ay tumaas ng $10.9 milyon hanggang $49.5 milyon sa ikalawang quarter mula sa $38.6 milyon sa unang quarter. Ang pagtaas ng kita ay pangunahin dahil sa tumaas na aktibidad, bilang ebidensya ng pagtaas ng bilang ng mga natapos na 600 yugto mula 7,400 sa unang quarter hanggang 8,000 sa ikalawang quarter.
Ang kita sa pagpapatakbo sa ikalawang quarter ay tumaas ng $6 milyon hanggang $1.5 milyon, kumpara sa pagkawala ng $4.5 milyon sa unang quarter. Ang naayos na EBITDA sa ikalawang quarter ay tumaas ng $6.1 milyon hanggang $4.3 milyon, kumpara sa pagkawala ng $1.8 milyon sa unang quarter. Ang pagtaas sa operating profit at ang pagtaas sa adjusted EBITDA ay hinimok ng tumaas na aktibidad sa lahat ng serbisyo ng wireline at mas mataas na margin, na hinimok ng pagpapabuti ng mga kita na inilarawan sa itaas.
Sa panahon ng quarter, gumawa kami ng ilang mga pagsisikap sa lugar na ito, at bilang resulta, nakita namin ang isang pagpapabuti sa pagganap ng pagpapatakbo at pananalapi. Naniniwala kami na ang aming trabaho at pagtuon sa lugar na ito ay hahantong sa higit pang paglago bago matapos ang taon.
Ang kita sa bahagi ng Processing Solutions at Ancillary Services ay tumaas ng $8 milyon hanggang $28.1 milyon sa ikalawang quarter mula sa $20.1 milyon sa unang quarter. Ang pagtaas ng kita ay hinimok ng negosyo ng Coils, na nag-post ng malakas na paglago sa quarter, at ang kontribusyon ng negosyong Iba Pang Serbisyo.
Ang kita sa pagpapatakbo para sa ikalawang quarter ay tumaas ng $3.8 milyon hanggang $5.1 milyon mula sa $1.3 milyon sa unang quarter ng taong ito. Ang naayos na EBITDA ay tumaas ng 55%, o $1.8 milyon, sa $5.1 milyon sa ikalawang quarter mula sa $3.3 milyon sa unang quarter ng taong ito. Ang pagtaas sa operating profit at adjusted EBITDA ay hinimok ng mas mataas na margin dahil sa pagtaas ng kita.
Tinapos namin ang ikalawang quarter na may $28.3 milyon sa pagkatubig, kabilang ang isang $23.2 milyon na revolving credit facility at $5.1 milyon na cash.
Ang aming kabuuang netong utang sa pagtatapos ng ikalawang quarter ay $70.7 milyon, bumaba ng $21.8 milyon mula sa $92.5 milyon sa pagtatapos ng unang quarter. Ang pagbaba ay dahil sa mga karagdagang pagbabayad sa ilalim ng aming umiikot na linya ng kredito, pati na rin ang pagbabayad ng term na utang mula sa mga nalikom mula sa pagbebenta ng mga asset.
Kasama sa aming netong utang ang ilang partikular na kaayusan sa pagpopondo, na inaayos namin para maihambing. Sa mga tuntunin ng inayos na kabuuang netong utang (1), tinapos namin ang ikalawang quarter sa $58.3 milyon, bumaba ng $21.6 milyon mula sa $79.9 milyon sa pagtatapos ng unang quarter. Sa aming kabuuang balanse sa utang, ang US$22.2 milyon ay nasa term na utang.
Ang aming revolving credit line balanse sa pagtatapos ng ikalawang quarter ay $33.9 milyon kumpara sa $44.8 milyon sa pagtatapos ng unang quarter.
Ang operating cash flow sa ikalawang quarter ng 2022 ay $19.9 milyon, isang makabuluhang pagpapabuti mula sa operating cash flow na $12.1 milyon sa unang quarter. Itinuon ng kumpanya ang mga pagsisikap at mga mapagkukunan nito sa mas mahusay na pamamahala ng kapital na nagtatrabaho at nakamit ang pagbawas sa bilang ng mga araw upang mabenta nang higit sa sampung beses sa quarter.
Inaasahan ng kumpanya na ang paggasta ng kapital sa 2022 ay humigit-kumulang $15 milyon. Ang kumpanya ay namuhunan ng $1.5 milyon sa capital expenditure sa mga pantulong na kagamitan na nauugnay sa aming roll business sa ikalawang quarter at inaasahan na magdagdag ng $500,000 sa kaugnay na capital expenditure upang simulan ang paikot-ikot sa ikalawang kalahati ng taon.
Magsasagawa ang Kumpanya ng conference call para talakayin ang mga resulta para sa ikalawang quarter ng 2022 sa Agosto 1, 2022 sa 9:30 am Central Time (10:30 am ET). Upang sumali sa kumperensya mula sa US, maaaring i-dial ng mga kalahok ang 1-833-255-2829. Upang sumali sa kumperensya mula sa labas ng US, maaaring i-dial ng mga kalahok ang 1-412-902-6710. Kapag inutusan, hilingin sa operator na sumali sa tawag sa Ranger Energy Services, Inc. Hinihikayat ang mga kalahok na mag-log in sa webcast o sumali sa conference call humigit-kumulang sampung minuto bago magsimula. Upang makinig sa webcast, bisitahin ang seksyon ng Investor Relations ng website ng kumpanya sa http://www.rangerenergy.com.
Ang audio replay ng conference call ay magiging available sa ilang sandali pagkatapos ng conference call at magiging available sa humigit-kumulang 7 araw. Maaari itong ma-access sa pamamagitan ng pagtawag sa 1-877-344-7529 sa US o 1-412-317-0088 sa labas ng US. Ang conference replay access code ay 8410515. Ang replay ay magiging available din sa investor resources section ng website ng kumpanya pagkatapos ng conference call at magiging available sa humigit-kumulang pitong araw.
Ang Ranger ay isa sa pinakamalaking provider ng high performance na mobile drilling, cased well drilling at mga karagdagang serbisyo sa industriya ng langis at gas ng US. Pinapadali ng aming mga serbisyo ang mga operasyon sa buong ikot ng buhay ng isang balon, kabilang ang pagkumpleto, produksyon, pagpapanatili, interbensyon, workover at pag-abandona.
Ang ilang partikular na pahayag na nilalaman sa press release na ito ay “forward-looking statements” sa kahulugan ng Section 27A of the Securities Act of 1933 at Section 21E of the Securities and Exchange Act of 1934. Ang mga forward-looking statement na ito ay sumasalamin sa mga inaasahan o paniniwala ng Ranger tungkol sa mga kaganapan sa hinaharap at maaaring hindi magresulta sa mga resultang inilalarawan sa press release na ito. Ang mga pahayag na ito ay napapailalim sa mga panganib, kawalan ng katiyakan at iba pang mga salik, na marami sa mga ito ay lampas sa kontrol ng Ranger, na maaaring maging sanhi ng aktwal na mga resulta na magkaiba sa materyal mula sa mga tinalakay sa mga pahayag na tinitingnan sa hinaharap.
Ang anumang pahayag sa hinaharap ay epektibo lamang sa petsa na ginawa ito, at walang obligasyon ang Ranger na i-update o baguhin ang anumang pahayag na inaasahan, bilang resulta man ng bagong impormasyon, mga kaganapan sa hinaharap o kung hindi man, maliban kung kinakailangan ng batas. . May mga bagong salik na lumalabas sa pana-panahon, at hindi mahuhulaan ng Ranger ang lahat ng ito. Sa pagsasaalang-alang sa mga pahayag na ito sa hinaharap, dapat kang magkaroon ng kamalayan sa mga kadahilanan ng panganib at iba pang mga babala na pahayag sa aming mga paghahain sa Securities and Exchange Commission. Ang mga kadahilanan ng peligro at iba pang mga kadahilanan na binanggit sa mga paghahain ng Ranger sa SEC ay maaaring maging sanhi ng aktwal na mga resulta na mag-iba sa materyal mula sa mga nilalaman sa anumang pahayag sa hinaharap.
(1) Hindi ipinakita ang "Nakaayos na EBITDA" at "Naayos na Netong Utang" alinsunod sa karaniwang tinatanggap na mga prinsipyo ng accounting ng US ("US GAAP"). Ang iskedyul ng suporta na hindi GAAP ay kasama sa pahayag at iskedyul na kasama ng press release na ito, na makikita rin sa website ng kumpanya sa www.rangerenergy.com.
Mga ginustong bahagi, $0.01 bawat bahagi; 50,000,000 shares pinapayagan; noong Hunyo 30, 2022, walang mga natitirang bahagi o hindi pa nababayaran; noong Disyembre 31, 2021, mayroong 6,000,001 shares na hindi pa nababayaran.
Class A common stock na may par value na $0.01, 100,000,000 shares ang pinahintulutan; 25,268,856 shares outstanding at 24,717,028 shares outstanding as of June 30, 2022; 18,981,172 shares outstanding at 18,429,344 shares outstanding noong December 31, 2021
Class B common stock, par value $0.01, 100,000,000 awtorisadong share; noong Hunyo 30, 2022 at Disyembre 31, 2021, walang mga natitirang bahagi.
Mas mababa: class A treasury shares sa halaga; 551,828 sariling share noong Hunyo 30, 2022 at Disyembre 31, 2021
Gumagamit ang Kumpanya ng ilang partikular na ratios sa pananalapi na hindi GAAP na pinaniniwalaan ng pamamahala na kapaki-pakinabang sa pag-unawa sa pagganap sa pananalapi ng Kumpanya. Ang mga ratios sa pananalapi na ito, kabilang ang Naayos na EBITDA at Naayos na Net Debt, ay hindi dapat ituring na mas makabuluhan o bilang isang kahalili para sa mga katulad na ratio ng pananalapi ng US GAAP. Ang isang detalyadong pagkakasundo ng mga non-GAAP financial ratios na ito na may maihahambing na US GAAP financial ratios ay ibinigay sa ibaba at available sa Investor Relations section ng aming website, www.rangerenergy.com. Ang aming presentasyon ng Adjusted EBITDA at Adjusted Net Debt ay hindi dapat ituring bilang isang indikasyon na ang aming mga resulta ay hindi maaapektuhan ng mga item na hindi kasama sa reconciliation. Ang aming mga kalkulasyon ng mga non-GAAP financial ratios na ito ay maaaring mag-iba mula sa iba pang mga kumpanya.
Naniniwala kami na ang Adjusted EBITDA ay isang kapaki-pakinabang na sukatan ng pagganap dahil epektibo nitong sinusuri ang aming pagganap sa pagpapatakbo na may kaugnayan sa aming mga kapantay, anuman ang aming pondo o pag-capitalize. Ibinubukod namin ang mga item sa itaas mula sa netong kita o pagkawala kapag kinakalkula ang Naayos na EBITDA dahil ang mga halagang ito ay maaaring mag-iba nang malaki sa aming industriya depende sa paraan ng accounting, halaga ng libro ng mga asset, istraktura ng kapital at paraan ng pagkuha ng asset. Ang ilang item na hindi kasama sa Adjusted EBITDA ay isang mahalagang bahagi ng pag-unawa at pagsusuri sa financial performance ng kumpanya, gaya ng halaga ng kapital at istraktura ng buwis ng kumpanya, at ang dating halaga ng mga nadepreciate na asset na hindi kasama sa Adjusted EBITDA.
Tinutukoy namin ang Inayos na EBITDA bilang mas kaunting gastusin sa netong interes, mga probisyon o kredito ng income tax, depreciation at amortization, kompensasyon na nauugnay sa pagkuha na nakabatay sa equity, mga gastos sa pagwawakas at muling pagsasaayos, mga pakinabang at pagkalugi sa pagtatapon ng asset, at ilang iba pang hindi pera at tinutukoy namin ang mga Goods na itinuturing na hindi kumakatawan sa aming kasalukuyang negosyo.
Ang sumusunod na talahanayan ay nagbibigay ng reconciliation ng netong kita o pagkalugi sa Adjusted EBITDA para sa tatlong buwang natapos noong Hunyo 30, 2022 at Marso 31, 2022 sa milyun-milyon:
Naniniwala kami na ang netong utang at na-adjust na netong utang ay mga kapaki-pakinabang na tagapagpahiwatig ng pagkatubig, kalusugan sa pananalapi at nagbibigay ng sukatan ng aming pagkilos. Tinutukoy namin ang netong utang bilang kasalukuyan at pangmatagalang utang, mga pagpapaupa sa pananalapi, iba pang pananagutan sa pananalapi na binabayaran ng cash at mga katumbas na salapi. Tinukoy namin ang inayos na netong utang bilang netong utang na mas mababa ang mga pagpapaupa sa pananalapi, katulad ng pagkalkula ng ilang mga tipan sa pananalapi. Ang lahat ng mga utang at iba pang pananagutan ay nagpapakita ng natitirang prinsipal na balanse para sa kaukulang panahon.
Ang sumusunod na talahanayan ay nagbibigay ng pagkakasundo ng pinagsama-samang utang, cash at katumbas ng cash sa netong utang at na-adjust na netong utang noong 30 Hunyo 2022 at 31 Marso 2022: