Luxemburgo, 11 de novembro de 2021 – A ArcelorMittal (“ArcelorMittal” ou a “Companhia”) (MT (Nova Iorque, Amsterdã, Paris, Luxemburgo), MTS (Madri)), uma empresa siderúrgica e de mineração integrada líder mundial, anunciou hoje os resultados dos três e nove meses encerrados em 30 de setembro de 20211,2.
Nota: Conforme anunciado anteriormente, a partir do segundo trimestre de 2021, a ArcelorMittal revisou a apresentação de seu segmento de reporte para incluir as operações da AMMC e da Libéria no segmento de mineração. O desempenho das demais minas é contabilizado em sua principal divisão de fornecimento de aço; a partir do segundo trimestre de 2021, a ArcelorMittal Italia será desmembrada e contabilizada como uma joint venture.
“Os resultados do nosso terceiro trimestre foram impulsionados por um ambiente de preços consistentemente favorável, resultando no maior lucro líquido e na menor dívida líquida desde 2008. No entanto, nosso desempenho em segurança superou esse sucesso. Melhorar o desempenho do grupo em segurança é uma prioridade. Este ano, fortalecemos significativamente nossos procedimentos de segurança e analisaremos quais outras intervenções podem ser implementadas para garantir a eliminação de todas as fatalidades.”
“No início do trimestre, anunciamos metas ambiciosas de redução de CO2 para 2030 e planejamos investir em diversas iniciativas de descarbonização. Nosso objetivo declarado é liderar a indústria siderúrgica para que desempenhe um papel importante na garantia de que a economia global alcance emissões líquidas zero. É por isso que estamos nos unindo ao Breakthrough Energy Catalyst, trabalhando com a iniciativa Science-Based Targets para desenvolver novas abordagens para a indústria siderúrgica e apoiando a campanha de Compras Públicas Verdes da iniciativa Deep Decarbonization of Industry, lançada esta semana na COP26.”
“Embora continuemos a observar volatilidade devido à persistência e ao impacto da COVID-19, este foi um ano muito forte para a ArcelorMittal. Reposicionamos nosso balanço patrimonial com o objetivo de fazer a transição para uma economia de baixo carbono, crescendo estrategicamente por meio de projetos de alta qualidade e alto retorno, e devolvendo capital aos acionistas. Estamos cientes dos desafios, mas também entusiasmados com as oportunidades que existirão para a indústria siderúrgica nos próximos anos e além.”
“As perspectivas continuam positivas: espera-se que a demanda subjacente continue a melhorar; e, embora ligeiramente abaixo das máximas históricas recentes, os preços do aço ainda estão em níveis elevados, o que se refletirá nos contratos anuais em 2022.”
Proteger a saúde e o bem-estar de nossos funcionários continua sendo a principal prioridade da empresa, que segue rigorosamente as diretrizes da Organização Mundial da Saúde (em relação à COVID-19), além de implementar as diretrizes governamentais específicas.
O desempenho em saúde e segurança, com base na frequência de lesões com afastamento (LTIF) de funcionários próprios e de contratados, no terceiro trimestre de 2021 ("3T 2021"), foi de 0,76x, comparado a 0,89x no segundo trimestre de 2021 ("2T 2021"). Os dados do período anterior referentes à venda da ArcelorMittal USA, ocorrida em dezembro de 2020, não foram recalculados e excluem a ArcelorMittal Italia para todos os períodos (agora contabilizada pelo método da equivalência patrimonial).
O desempenho em saúde e segurança nos primeiros nove meses de 2021 ("9M 2021") foi de 0,80x, em comparação com 0,60x nos primeiros nove meses de 2020 ("9M 2020").
Os esforços da empresa para melhorar seu histórico de saúde e segurança visam aprimorar a segurança de seus funcionários, com foco absoluto na eliminação de mortes. Alterações foram feitas na política de remuneração dos executivos da empresa para refletir esse foco.
Análise dos resultados do 3º trimestre de 2021 em comparação com o 2º trimestre de 2021 e o 3º trimestre de 2020: Os embarques totais de aço no 3º trimestre de 2021 foram 14,6% menores devido à fraca demanda (especialmente para o setor automotivo), bem como a restrições de produção e atrasos nos embarques de pedidos. Em toneladas, houve uma queda de 9,0% em relação às 16,1 toneladas do 2º trimestre de 2021, e espera-se que essa tendência se reverta no 4º trimestre de 2021. Ajustado para mudança de escopo (ou seja, excluindo os embarques da ArcelorMittal Itália 11, não consolidados a partir de 14 de abril de 2021). Os embarques de aço no 3º trimestre de 2021 em comparação com o 2º trimestre de 2021 apresentaram queda de 8,4% em relação a: ACIS -15,5%, NAFTA -12,0%, Europa -7,7% (ajustado por intervalo) e Brasil -4,6%.
Ajustado pela mudança de escopo (ou seja, excluindo os embarques da ArcelorMittal USA vendidos para a Cleveland Cliffs em 9 de dezembro de 2020 e os embarques não consolidados da ArcelorMittal Italia11 desde 14 de abril de 2021), os embarques de aço do 3º trimestre de 2021 aumentaram 1,6% em relação ao 3º trimestre de 2020: Brasil +16,6%; Europa +3,2% (ajustado pela faixa); NAFTA +2,3% (ajustado pela faixa); compensando parcialmente a queda de 5,3% na ACIS.
As vendas no terceiro trimestre de 2021 foram de US$ 20,2 bilhões, em comparação com US$ 19,3 bilhões no segundo trimestre de 2021 e US$ 13,3 bilhões no terceiro trimestre de 2020. Em comparação com o segundo trimestre de 2021, as vendas aumentaram 4,6%, principalmente devido a preços médios de venda do aço mais altos (+15,7%) e maior receita de mineração, principalmente devido a maiores embarques (a ArcelorMittal Mining Canada (AMMC7) retomou suas atividades após a resolução de uma greve que afetou as operações no segundo trimestre de 2021). As vendas no terceiro trimestre de 2021 aumentaram 52,5% em comparação com o terceiro trimestre de 2020, principalmente devido a preços médios de venda do aço significativamente mais altos (+75,5%) e preços de referência do minério de ferro (+38,4%).
A depreciação foi de US$ 590 milhões no terceiro trimestre de 2021, em comparação com US$ 620 milhões no segundo trimestre de 2021, valor significativamente inferior aos US$ 739 milhões do terceiro trimestre de 2020 (devido, em parte, à cisão da ArcelorMittal Itália em meados de abril de 2021 e à venda da ArcelorMittal EUA a partir de dezembro de 2020). A despesa de depreciação para o ano fiscal de 2021 deverá ser de aproximadamente US$ 2,6 bilhões (com base nas taxas de câmbio atuais).
Não houve itens de imparidade no terceiro trimestre de 2021 e no segundo trimestre de 2021. O ganho líquido por imparidade no terceiro trimestre de 2020 foi de US$ 556 milhões, incluindo uma reversão parcial das baixas por imparidade registradas após o anúncio da venda da ArcelorMittal US (US$ 660 milhões) e uma baixa por imparidade de US$ 104 milhões relacionada ao fechamento permanente do alto-forno e da siderúrgica em Cracóvia (Polônia).
O projeto especial de US$ 123 milhões no terceiro trimestre de 2021 está relacionado ao custo previsto para o descomissionamento da barragem da mina Serra Azul, no Brasil. Não houve itens extraordinários no segundo trimestre de 2021 nem no terceiro trimestre de 2020.
O lucro operacional do terceiro trimestre de 2021 foi de US$ 5,3 bilhões, em comparação com US$ 4,4 bilhões no segundo trimestre de 2021 e US$ 718 milhões no terceiro trimestre de 2020 (sujeito aos itens extraordinários e de imparidade descritos acima). O aumento do lucro operacional no terceiro trimestre de 2021 em comparação com o segundo trimestre de 2021 reflete o efeito positivo do custo de preço do negócio de aço, que mais do que compensou a queda nos embarques de aço, bem como a melhoria no desempenho do segmento de mineração (impulsionada por maiores embarques de minério de ferro que compensaram parcialmente os preços de referência mais baixos do minério de ferro).
A receita de associadas, joint ventures e outros investimentos no terceiro trimestre de 2021 foi de US$ 778 milhões, em comparação com US$ 590 milhões no segundo trimestre de 2021 e US$ 100 milhões no terceiro trimestre de 2020. O terceiro trimestre de 2021 foi significativamente maior devido ao melhor desempenho das empresas investidas canadenses, da Calvert5 e chinesas12.
A despesa líquida com juros no terceiro trimestre de 2021 foi de US$ 62 milhões, uma redução em relação aos US$ 76 milhões do segundo trimestre de 2021 e aos US$ 106 milhões do terceiro trimestre de 2020, principalmente devido à economia resultante do pagamento de títulos.
As perdas cambiais e outras perdas líquidas de financiamento foram de US$ 339 milhões no terceiro trimestre de 2021, em comparação com US$ 233 milhões no segundo trimestre de 2021 e US$ 150 milhões no terceiro trimestre de 2020. O terceiro trimestre de 2021 inclui ganhos cambiais de US$ 22 milhões (em comparação com ganhos de US$ 29 milhões no segundo trimestre de 2021 e US$ 17 milhões no terceiro trimestre de 2020), e uma opção de compra relacionada a títulos conversíveis obrigatórios. Perda não monetária relacionada ao valor de mercado de US$ 68 milhões (ganho de US$ 33 milhões no segundo trimestre de 2021). O terceiro trimestre de 2021 também incluiu i) US$ 82 milhões em encargos relacionados à revisão da avaliação da opção de venda concedida à Votorantim18; ii) reivindicações legais (atualmente pendentes de recurso) relacionadas à aquisição da Votorantim18 pela ArcelorMittal Brasil) relacionadas a uma perda de US$ 153 milhões (consistindo principalmente em encargos de juros e indexação, impacto financeiro líquido de impostos e recuperação esperada de menos de US$ 50 milhões)18. O segundo trimestre de 2021 foi impactado por uma despesa de prêmio de resgate antecipado de títulos de US$ 130 milhões.
A despesa com imposto de renda da ArcelorMittal foi de US$ 882 milhões no terceiro trimestre de 2021, em comparação com uma despesa de US$ 542 milhões no segundo trimestre de 2021 (incluindo US$ 226 milhões em benefícios fiscais diferidos) e US$ 784 milhões no terceiro trimestre de 2020 (incluindo uma despesa de imposto diferido de US$ 580 milhões).
O lucro líquido da ArcelorMittal no terceiro trimestre de 2021 foi de US$ 4,621 bilhões (lucro básico por ação de US$ 4,17), comparado a US$ 4,005 bilhões (lucro básico por ação de US$ 3,47) no segundo trimestre de 2021. O prejuízo líquido no terceiro trimestre de 2020 foi de US$ 261 milhões (prejuízo básico por ação ordinária de US$ 0,21).
A produção de aço bruto no segmento NAFTA caiu 12,2%, para 2,0 toneladas no terceiro trimestre de 2021, em comparação com 2,3 toneladas no segundo trimestre de 2021, principalmente devido a interrupções operacionais no México (incluindo o impacto do furacão Ida). Considerando a variação ajustada (excluindo o impacto da venda da ArcelorMittal USA em dezembro de 2020), a produção de aço bruto caiu 0,5% em relação ao ano anterior.
Os embarques de aço no terceiro trimestre de 2021 diminuíram 12,0%, para 2,3 toneladas, em comparação com 2,6 toneladas no segundo trimestre de 2021, principalmente devido à queda na produção mencionada anteriormente. Após o ajuste para a variação, os embarques de aço aumentaram 2,3% em relação ao ano anterior.
As vendas no terceiro trimestre de 2021 aumentaram 5,6%, atingindo US$ 3,4 bilhões, em comparação com US$ 3,2 bilhões no segundo trimestre de 2021, principalmente devido a um aumento de 22,7% no preço médio de venda do aço, parcialmente impulsionado pela redução nos embarques de aço (conforme mencionado acima).
Não houve perdas por imparidade no terceiro trimestre de 2021 e no segundo trimestre de 2021. O resultado operacional do terceiro trimestre de 2020 incluiu um ganho de US$ 660 milhões relacionado a uma reversão parcial de imparidade registrada pela ArcelorMittal USA após o anúncio da venda.
O lucro operacional do terceiro trimestre de 2021 foi de US$ 925 milhões, comparado a US$ 675 milhões no segundo trimestre de 2021 e US$ 629 milhões no terceiro trimestre de 2020, resultado positivamente impactado pelos itens de baixa contábil mencionados anteriormente, afetados pela pandemia de COVID-19.
O EBITDA no terceiro trimestre de 2021 foi de US$ 995 milhões, um aumento de 33,3% em comparação com os US$ 746 milhões do segundo trimestre de 2021, devido principalmente ao efeito positivo da relação preço/custo, parcialmente compensado pela redução das remessas, conforme descrito acima. O EBITDA no terceiro trimestre de 2021 foi superior aos US$ 112 milhões do terceiro trimestre de 2020, principalmente devido a um significativo efeito positivo da relação preço/custo.
Parte da produção brasileira de aço bruto caiu 1,2%, para 3,1 toneladas no terceiro trimestre de 2021, em comparação com 3,2 toneladas no segundo trimestre de 2021, e foi significativamente maior em comparação com 2,3 toneladas no terceiro trimestre de 2020, quando a produção foi ajustada para corresponder aos níveis de queda da demanda impulsionada pela pandemia de COVID-19.
Os embarques de aço no terceiro trimestre de 2021 diminuíram 4,6%, para 2,8 toneladas, em comparação com 3,0 toneladas no segundo trimestre de 2021, principalmente devido à menor demanda interna causada por atrasos em pedidos no final do trimestre, que não foram totalmente compensados ​​pelos embarques para exportação. Os embarques de aço no terceiro trimestre de 2021 aumentaram 16,6% em comparação com 2,4 milhões de toneladas no terceiro trimestre de 2020, devido ao maior volume de produtos planos (aumento de 45,4%, impulsionado pelo aumento das exportações).
As vendas no terceiro trimestre de 2021 aumentaram 10,5%, atingindo US$ 3,6 bilhões, em comparação com US$ 3,3 bilhões no segundo trimestre de 2021, visto que um aumento de 15,2% nos preços médios de venda do aço foi parcialmente compensado por menores embarques do mesmo produto.
O lucro operacional do terceiro trimestre de 2021 foi de US$ 1.164 milhões, um aumento em relação aos US$ 1.028 milhões do segundo trimestre de 2021 e aos US$ 209 milhões do terceiro trimestre de 2020 (afetado pela pandemia de COVID-19). O lucro operacional do terceiro trimestre de 2021 foi impactado por US$ 123 milhões em projetos excepcionais relacionados ao custo esperado de descomissionamento da barragem da mina Serra Azul, no Brasil.
O EBITDA no terceiro trimestre de 2021 aumentou 24,2%, para US$ 1.346 milhões, em comparação com US$ 1.084 milhões no segundo trimestre de 2021, principalmente devido à redução nas remessas de aço, que compensou parcialmente o efeito positivo da variação de preços. O EBITDA no terceiro trimestre de 2021 foi significativamente superior aos US$ 264 milhões do terceiro trimestre de 2020, principalmente devido aos efeitos positivos da variação de preços e ao aumento nas remessas de aço.
Parte da produção europeia de aço bruto caiu 3,1%, para 9,1 toneladas no terceiro trimestre de 2021, em comparação com 9,4 toneladas no segundo trimestre de 2021. Após a formação de uma parceria público-privada entre a Invitalia e a ArcelorMittal Italia, renomeada Acciaierie d'Italia Holding (subsidiária da ArcelorMittal ILVA, com contrato de arrendamento e compra), a ArcelorMittal iniciou a separação de ativos e passivos a partir de meados de abril de 2021. Ajustada pelas mudanças de escopo, a produção de aço bruto no terceiro trimestre de 2021 diminuiu 1,6% em comparação com o segundo trimestre de 2021 e aumentou 26,5% em comparação com o terceiro trimestre de 2020.
As remessas de aço caíram 8,9%, para 7,6 toneladas no terceiro trimestre de 2021, em comparação com 8,3 toneladas no segundo trimestre de 2021 (variação ajustada de 7,7%), e ante 8,2 toneladas no terceiro trimestre de 2020 (variação ajustada de 7,7%). +3,2% (ajustado). As remessas de aço no terceiro trimestre de 2021 foram impactadas pela menor demanda, incluindo a queda nas vendas de veículos (devido a cancelamentos de pedidos de última hora) e por restrições logísticas relacionadas às fortes inundações na Europa em julho de 2021.
As vendas no terceiro trimestre de 2021 aumentaram 5,2%, atingindo US$ 11,2 bilhões, em comparação com US$ 10,7 bilhões no segundo trimestre de 2021, principalmente devido a um aumento de 15,8% nos preços médios de venda (produtos planos +16,2% e produtos longos +17,0%).
As baixas contábeis por desvalorização no terceiro trimestre de 2021 e no segundo trimestre de 2021 são zero. As baixas contábeis por desvalorização no terceiro trimestre de 2020 foram de US$ 104 milhões, relacionadas ao fechamento de altos-fornos e siderúrgicas em Cracóvia (Polônia).
O lucro operacional do terceiro trimestre de 2021 foi de US$ 1.925 milhões, em comparação com o lucro operacional de US$ 1.262 milhões no segundo trimestre de 2021 e um prejuízo operacional de US$ 341 milhões no terceiro trimestre de 2020 (devido à pandemia de COVID-19 mencionada anteriormente e perdas por redução ao valor recuperável).
O EBITDA no terceiro trimestre de 2021 foi de US$ 2.209 milhões, um aumento em relação aos US$ 1.578 milhões do segundo trimestre de 2021, principalmente devido à redução nas remessas de aço, que compensou parcialmente o efeito positivo da queda nos preços. O EBITDA aumentou significativamente no terceiro trimestre de 2021 em comparação com os US$ 121 milhões do terceiro trimestre de 2020, principalmente devido aos efeitos positivos da queda nos preços.
Em comparação com o segundo trimestre de 2021, a produção de aço bruto do segmento ACIS no terceiro trimestre de 2021 foi de 3,0 toneladas, o que representa um aumento de 1,3% em relação ao segundo trimestre de 2021. A produção de aço bruto no terceiro trimestre de 2021 foi 18,5% superior às 2,5 toneladas do terceiro trimestre de 2020, principalmente devido ao aumento da produção ucraniana no terceiro trimestre de 2021 e às medidas de bloqueio relacionadas à COVID-19 implementadas na África do Sul durante o segundo e terceiro trimestres de 2020.
Os embarques de aço no terceiro trimestre de 2021 diminuíram 15,5%, para 2,4 toneladas, em comparação com 2,8 toneladas no segundo trimestre de 2021, principalmente devido às condições de mercado desfavoráveis ​​na CEI e ao atraso nos embarques de encomendas de exportação no final do trimestre, o que resultou na queda dos embarques do Cazaquistão.
As vendas no terceiro trimestre de 2021 diminuíram 12,6%, para US$ 2,4 bilhões, em comparação com US$ 2,8 bilhões no segundo trimestre de 2021, principalmente devido à queda nos embarques de aço (-15,5%), parcialmente compensada pelo aumento nos preços médios de venda do aço (+7,2%).
O lucro operacional do terceiro trimestre de 2021 foi de US$ 808 milhões, em comparação com US$ 923 milhões no segundo trimestre de 2021 e US$ 68 milhões no terceiro trimestre de 2020.
O EBITDA no terceiro trimestre de 2021 foi de US$ 920 milhões, uma queda de 10,9% em comparação com os US$ 1.033 milhões do segundo trimestre de 2021, principalmente devido à redução nas remessas de aço, que foi parcialmente compensada pelos efeitos da variação de preços. O EBITDA no terceiro trimestre de 2021 foi significativamente maior do que os US$ 188 milhões do terceiro trimestre de 2020, principalmente devido à redução nas remessas de aço, que compensou parcialmente o efeito positivo da variação de preços.
Devido à venda da ArcelorMittal USA em dezembro de 2020, a empresa deixou de incluir a produção e os embarques de carvão em seu relatório de resultados.
A produção de minério de ferro no terceiro trimestre de 2021 (apenas AMMC e Libéria) aumentou 40,7%, para 6,8 toneladas, em comparação com 4,9 toneladas no segundo trimestre de 2021, representando uma queda de 4,2% em relação ao terceiro trimestre de 2020. O aumento na produção no terceiro trimestre de 2021 deveu-se principalmente ao retorno às operações normais da AMMC, afetadas pela greve de quatro semanas no segundo trimestre de 2021, parcialmente compensado pela menor produção na Libéria devido a acidentes ferroviários e às fortes chuvas de monção sazonais.
Os embarques de minério de ferro no terceiro trimestre de 2021 aumentaram 53,5% em comparação com o segundo trimestre de 2021, impulsionados principalmente pela já mencionada AMMC, e diminuíram 3,7% em comparação com o terceiro trimestre de 2020.
O lucro operacional aumentou para US$ 741 milhões no terceiro trimestre de 2021, em comparação com US$ 508 milhões no segundo trimestre de 2021 e US$ 330 milhões no terceiro trimestre de 2020.
O EBITDA no terceiro trimestre de 2021 aumentou 41,3%, atingindo US$ 797 milhões, em comparação com US$ 564 milhões no segundo trimestre de 2021. Esse resultado reflete o impacto positivo do aumento nos embarques de minério de ferro (+53,5%), parcialmente compensado por despesas de frete, que foram compensadas pela queda nos preços de referência do minério de ferro (-18,5%) e pelo aumento nos preços do minério. O EBITDA no terceiro trimestre de 2021 foi significativamente maior do que os US$ 387 milhões registrados no terceiro trimestre de 2020, principalmente devido ao aumento nos preços de referência do minério de ferro (+38,4%).
A ArcelorMittal investiu em diversas joint ventures e empreendimentos conjuntos ao redor do mundo. A empresa acredita que a joint venture entre a Calvert (participação de 50%) e a AMNS India (participação de 60%) possui importância estratégica particular e requer uma divulgação mais detalhada para melhorar seu desempenho operacional e a compreensão do valor da empresa.