מגזר יצרני הפלדה של Zacks חווה התאוששות חזקה לאחר שספג את עיקר ההתאוששות בביקוש ומחירי הפלדה הנוחים במגזרים צורכי הפלדה העיקריים. ביקוש בריא לפלדה בשווקי קצה מרכזיים, כולל בנייה ורכב, מייצג רוח גבית לתעשייה. מחירי הפלדה נותרו גבוהים למרות הירידה האחרונה, מה שאמור גם להגביר את הרווחיות של שחקני התעשייה. Ternium SA TX, Commercial Metals Company CMC, TimkenSteel Corporation TMST ו-Olympic Steel, Inc. ZEUS צפויות להפיק תועלת ממגמות אלו.
תעשיית Zacks Steel Producers משרתת מגוון רחב של תעשיות שימוש סופי עבור מוצרי פלדה שונים, כולל רכב, בנייה, מכשירי חשמל, מכולות, אריזות, מכונות תעשייתיות, ציוד כרייה, תחבורה ונפט וגז. מוצרים אלה כוללים סלילים ויריעות מגולגלות בחום וקור, סלילים ויריעות בטבילה חמה ומגולוונות, מוטות יצוק, בילט ופריחה, מוט תיל, לוחות טחנת רצועות, צינורות וצינורות סטנדרטיים, ומוצרי צינורות מכניים. פלדה מיוצרת בעיקר בשתי שיטות - תנור התזה ותנור קשת חשמלי. היא נתפסת כעמוד השדרה של הייצור. שוקי הרכב והבנייה היו היסטורית הצרכנים הגדולים ביותר של פלדה. ראוי לציין כי דיור ובנייה הם הצרכנים הגדולים ביותר של פלדה, המהווים כמחצית מכלל הצריכה העולמית.
עוצמת הביקוש בשווקי שימוש סופי מרכזיים: יצרני פלדה ממוצבים היטב ליהנות מהביקוש הגובר בשווקי שימוש סופי מרכזיים של פלדה כגון רכב, בנייה ומכונות, על רקע הירידה בנגיף הקורונה. הביקוש לפלדה התאושש מהרבעון השלישי של 2020, כאשר תעשיות צריכת פלדה מרכזיות חידשו את פעילותן עם הקלת הסגרים וההגבלות הגלובליות. ענף הבנייה התאושש לאחר חידוש פרויקטים שנתקעו עקב שיבושים בשרשרת האספקה ​​ומחסור בכוח אדם. פעילות ההזמנות בשוק הבנייה שאינה למגורים נותרה חזקה, מה שמדגיש את חוזקו הבסיסי של המגזר. יצרני פלדה צפויים גם ליהנות מספרי הזמנות גבוהים יותר בשוק הרכב במחצית השנייה של 2022, כאשר משבר המוליכים למחצה נחלש ויצרני רכב מגבירים את הייצור. הביקוש במגזר האנרגיה השתפר גם הוא על רקע עליית מחירי הנפט והגז. מגמות חיוביות בשווקים העיקריים מבשרות טובות לביקוש לפלדה. מחירי הפלדה נותרו גבוהים כדי להגביר את שולי הרווח: מחירי הפלדה התאוששו חזק בשנה שעברה והגיעו לשיאים בשנה שעברה על רקע התאוששות הביקוש בשווקים מרכזיים, אספקה ​​​​מצומצמת ומלאי פלדה נמוך לאורך שרשרת האספקה. ראוי לציין כי מחירי הפלדה בארה"ב זינקו. לשיאים בשנה שעברה לאחר שצללו לשפל רב שנתי שנגרם על ידי המגפה באוגוסט 2020. מחירי סלילים חמים מגולגלים (HRC) פרצו את רמת ה-1,900 דולר לטון קצר באוגוסט 2021 ולבסוף הגיעו לשיא בספטמבר. אך המחירים איבדו מומנטום מאז אוקטובר, תחת משקל ביקוש יציב, שיפור תנאי האספקה ​​ועלייה ביבוא פלדה. מאז הפלישה הרוסית לאוקראינה, מחירי הפלדה התאוששו בחדות וזינקו לכמעט 1,500 דולר לטון קצר באפריל 2022 עקב חששות מהאספקה ​​וזמני אספקה ​​מוגברים. עם זאת, המחירים נסוגו מאז, בין היתר עקב זמני אספקה ​​קצרים יותר וחששות ממיתון. למרות התיקון כלפי מטה האחרון, מחירי HRC נותרו מעל רמת ה-1,000 דולר לטון קצר ועשויים למצוא תמיכה מביקוש בריא בשוק הקצה. בטווח הקרוב, מחירים נוחים עדיין צפויים להגביר את הרווחיות ואת תזרים המזומנים של יצרני הפלדה. מה שיוביל להאטה בכלכלת המדינה. ירידה במגזר הנדל"ן במדינה הובילה להאטה בכלכלה. צעדי הסגר החדשים גם השפיעו רבות. מחיר על הכלכלה השנייה בגודלה בעולם. האטה בפעילות הייצור הובילה להתכווצות בביקוש לפלדה בסין. הייצור ספג מכה כאשר התפרצות מחודשת של הנגיף פוגעת בביקוש למוצרים מיוצרים ולשרשראות אספקה. המהלך של בייג'ינג להקל על החום בשוק הנדל"ן, בין היתר באמצעות צעדי הידוק אשראי, מהווה גם דאגה לתעשיית הפלדה במדינה.
תעשיית יצרני הפלדה של Zacks היא חלק מענף החומרים הבסיסיים הרחב יותר של Zacks. היא מדורג במקום ה-95 בתעשיית Zacks והיא נמצאת בין 38% המובילים מתוך יותר מ-250 תעשיות Zacks. דירוג Zacks של הקבוצה, שהוא למעשה הממוצע של דירוגי Zacks של כל המניות החברות, מצביע על עתיד מזהיר. המחקר שלנו מראה כי 50% התעשיות המובילות בדירוג Zacks עולות על 50% התחתונות ביותר מ-2 ל-1. לפני שנציג כמה מניות שכדאי לכם לשקול לתיק ההשקעות שלכם, בואו נסתכל על ביצועי שוק המניות והערכת השווי האחרונים של התעשייה.
תעשיית יצרני הפלדה של זאקס הציגה ביצועים נמוכים הן ממדד זאקס S&P 500 והן מתעשיית החומרים הבסיסיים של זאקס בשנה האחרונה. התעשייה ירדה ב-19.3% במהלך התקופה, בעוד שמדד S&P 500 איבד 9.2% והתעשייה כולה ירדה ב-16%.
בהתבסס על יחס שווי הארגון ל-EBITDA (EV/EBITDA) של 12 חודשים אחרונים, שהוא מכפיל משותף להערכת מניות פלדה, המגזר נסחר כיום במכפיל 2.27, נמוך מ-12.55 במדד S&P 500 ומ-5.41 במכפיל X של התעשייה. במהלך חמש השנים האחרונות, התעשייה נסחרה בשיא של 11.62X ובנמוך של 2.19X עם חציון של 7.22X, כפי שמוצג בתרשים למטה.
טרניום: חברת טרניום, שבסיסה בלוקסמבורג, מדורג במקום הראשון בדירוג Zacks (קנייה חזקה) והיא יצרנית מובילה באמריקה הלטינית של מוצרי פלדה שטוחים וארוכים. היא צפויה ליהנות מביקוש חזק למוצרי פלדה וממחירי פלדה גבוהים יותר. ביקוש בריא מצד לקוחות תעשייתיים ושוק רכב משתפר עשויים לסייע למשלוחים שלה במקסיקו. ביקוש בריא לחומרי בניין צפוי גם לתמוך במשלוחים בארגנטינה. טרניום נהנית גם מהתחרותיות העלויותית של מתקניה. טקסס גם פעלה כדי להגדיל את הנזילות ולחזק את מצבה הפיננסי בעקבות המגיפה. ניתן לצפות ברשימה המלאה של מניות Zacks #1 Rank של היום כאן. אומדן הקונצנזוס של Zacks לרווחי טרניום לשנה הנוכחית עודכן ב-39.3% ב-60 הימים האחרונים. הרווחים של טקסס גם עלו על אומדן הקונצנזוס של Zacks בארבעת הרבעונים האחרונים, עם ממוצע של 22.4%.
מתכות מסחריות: חברת Commercial Metals, שבסיסה בטקסס, בעלת דירוג Zacks #1, מייצרת, ממחזרת ומוכרת פלדה ומוצרי מתכת, חומרים ושירותים נלווים. היא נהנתה מביקוש חזק לפלדה הנובע מצבר הזמנות הולך וגדל במורד הזרם ומרמת עבודות הבנייה החדשות הנכנסות לצנרת הפרויקטים. היא ממשיכה לחוות ביקוש חזק למוצרי פלדה ברוב שווקי הקצה. שוק בנייה בריא צפוי לתמוך בביקוש חזק למוטות ברזל ומוטות תיל בצפון אמריקה. מכירות הפלדה באירופה צפויות להישאר יציבות עקב ביקוש מוגבר משווקי הקצה של הבנייה והתעשייה. CMC ממשיכה גם ליהנות ממאמצי אופטימיזציה מתמשכים של הרשת. יש לה גם פרופיל נזילות ופיננסי חזקים והיא ממשיכה להתמקד בהפחתת חוב. ל-Commercial Metals יש קצב צמיחה צפוי של 31.5% ברווחים לשנת הכספים הנוכחית. תחזית הקונצנזוס של Zacks לרווחי שנת הכספים הנוכחית של CMC עודכנה כלפי מעלה ב-42% ב-60 הימים האחרונים. החברה גם עלתה על תחזית הקונצנזוס של Zacks בשלושה מתוך ארבעת הרבעונים האחרונים. יש לה הפתעת תשואה ממוצעת של כ-15.1% במסגרת זמן זו.
Olympic Steel: חברת Olympic Steel, שבסיסה באוהיו, עם דירוג Zacks #1, היא מרכז שירותי מתכת מוביל המתמקד בעיבוד פחמן, פלטות מצופות ונירוסטה מגולגלות שטוחות, סלילים וצלחות, אלומיניום, פח למכירות והפצה ישירות, ומוצרים ממותגים עתירי מתכת. ZEUS נהנתה ממצב הנזילות החזק שלה, מפעולות להפחתת הוצאות תפעול ומחוזק בעסקי הצינורות והמתכות המיוחדות שלה. תנאי שוק תעשייתיים משופרים והתאוששות בביקוש צפויים לתמוך במכירותיה. המאזן החזק של החברה מאפשר לה גם להשקיע בהזדמנויות צמיחה בעלות תשואה גבוהה יותר. במהלך 60 הימים האחרונים, אומדן הקונצנזוס של Zacks לרווחי Olympic Steel לשנה הנוכחית עלה ב-84.1%. ZEUS גם עברה את אומדן הקונצנזוס של Zacks בשלושה מתוך ארבעת הרבעונים האחרונים. יש לה הפתעת תשואה ממוצעת של כ-44.9% במסגרת זמן זו.
TimkenSteel: חברת TimkenSteel, שבסיסה באוהיו, מייצרת פלדות מסגסוגת וכן פלדות פחמן ומיקרו-סגסוגת. למרות ששיבושים בשרשרת האספקה ​​של מוליכים למחצה השפיעו על המשלוחים ללקוחות ניידים, החברה נהנתה מביקוש תעשייתי ואנרגיה גבוה יותר ומסביבת תמחור נוחה. השוק התעשייתי של TMST ממשיך להתאושש. ביקוש גבוה יותר בשוק הקצה ופעולות קיצוץ עלויות תרמו גם הם לביצועיה. היא נהנית ממאמצים לשיפור מבנה העלויות ויעילות הייצור. ל-TimkenSteel יש דירוג Zacks #2 (קנייה) והיא צפויה לרשום צמיחה ברווחים של 29.3% לשנה. הערכות הקונצנזוס לרווחים לשנה הנוכחית עודכנו כלפי מעלה ב-9.2% ב-60 הימים האחרונים. מדד TMST עקף את אומדן הקונצנזוס של Zacks בכל אחד מארבעת הרבעונים האחרונים, עם ממוצע של 39.8%.
רוצים את העצות האחרונות מ-Zacks Investment Research? היום, תוכלו להוריד את 7 המניות הטובות ביותר ל-30 הימים הקרובים. לחצו כדי לקבל את הדוח החינמי הזה. Ternium SA (TX): דוח ניתוח מניות חינמי. Commercial Metals Company (CMC): דוח ניתוח מניות חינמי. Olympic Steel, Inc. (ZEUS): דוח ניתוח מניות חינמי. Timken Steel Corporation (TMST): דוח ניתוח מניות חינמי. לקריאת מאמר זה באתר Zacks.com, לחצו כאן.
ניו יורק (רויטרס) - המשקיע המיליארדר ויליאם אקמן גייס 4 מיליארד דולר בחברת הרכישה למטרות מיוחדות (SPAC) הגדולה ביותר אי פעם, כך אמר למשקיעים לאחר שנכשל במציאת חברה מתאימה לרכישה באמצעות המיזוג. ההתפתחות מהווה מכשול משמעותי עבור מנהל קרן הגידור הבולט, שתכנן בתחילה לתת ל-SPAC נתח ביוניברסל מיוזיק גרופ, לאחר שכלי השקעה אלו הפכו לפופולריים בוול סטריט בשנה שעברה. במכתב לבעלי המניות ביום שני, הדגיש אקמן מספר גורמים, כולל תנאי שוק קשים ותחרות קשה מצד הנפקות ראשוניות לציבור (IPOs) מסורתיות, אשר הפריעו לחיפושו אחר החברה הנכונה להתמזג עם מאמצי SPAC שלו.
הבנת השוק היא בראש סדר העדיפויות של כל משקיע בכל עת, אך בסביבה של היום היא דחופה מתמיד. לא מדובר כל כך במגמת ירידה בוול סטריט (מדד S&P 500 ירד ב-19% מתחילת השנה) אלא במערבולת של רוחות נגדיות סותרות המרכיבות את הרקע. נתוני התעסוקה לחודש יוני תוארו כחזקים - גורם חיובי - אך האינפלציה נותרה גבוהה באופן עקשני והפד שינה את מדיניותו לכיוון העלאת הריבית כדי להילחם בה.
ניל דינגמן, מנהל מחקר אנרגיה ב-Truist, מצטרף ל-Yahoo Finance Live כדי לדון בשווקי האנרגיה ובתחזית מחירי הנפט למחצית השנייה של השנה.
נטישתו של אילון מאסק לרכוש את טוויטר בע"מ עלולה להשאיר את האיש העשיר בעולם חזק יותר מבחינה כלכלית מאשר לפני שהודיע ​​על העסקה בסך 44 מיליארד דולר, אותה הרוויח ממכירת מניות טסלה. מיליארדי דולרים במזומן נמצאים כעת בבנקים. ביום שישי, מאסק קרע את עסקת רכישת פלטפורמת המדיה החברתית מ-25 באפריל, כאשר טוויטר הבטיחה לאלץ אותו לעשות טוב, ושני הצדדים עומדים בפני מאבק משפטי ממושך שעלול עדיין לעלות למאסק עשרות דולרים על פי חוק. מאה מיליון דולר אמריקאי. מומחה. ללא קשר לתוצאה, נראה כי מנכ"ל טסלה יושב על כ-8.5 מיליארד דולר במזומן ממכירת מניות יצרנית הרכב בסוף אפריל למימון רכישת טוויטר.
מניות של מספר מניות פינטק פופולריות המשיכו לרדת היום, בעוד המשקיעים מתכוננים לתחילת עונת הדוחות הכספיים ולנתונים החדשים השבוע, שיתנו לנו הצצה למצב האינפלציה הנוכחי. מניות חברת Affirm (נאסד"ק: AFRM), חברת קנה עכשיו, שלם אחר כך (BNPL), ירדו בכמעט 9% בשעה האחרונה של המסחר. מניות חברת Upstart, חברת הבינה המלאכותית (נאסד"ק: UPST), ירדו בכ-1.4%, ובנק הדיגיטלי SoFi (נאסד"ק: SOFI) ירדו בכמעט 4%.
במחצית השנייה של השנה, סנטימנט השוק התבהר בהדרגה. ראשית, יש תחושה שהקריסה של החצי הראשון עשויה להגיע לשפל, או לפחות להגיע לרמה ולעצור לפני שתרד עוד יותר. שנית, ישנה הסכמה גוברת שמיתון מגיע, בעוד שנה או פחות. דעת המיעוט היא שהמיתון האמיתי כבר כאן; אך לא נדע בוודאות עד שנתוני הצמיחה של הרבעון השני יפורסמו בהמשך החודש. מה המשמעות של זה?
יצרנית תוכנת החתימה הדיגיטלית DocuSign (נאסד"ק: DOCU) חוותה שנה נוראית. עם מחיר מניה נמוך ושינויים בהנהגה, חלק מהאנליסטים רואים ב-DocuSign יעד רכישה אפשרי. בואו נבחן אילו חברות עשויות לשקול להגיש הצעה עבור DocuSign ואת התרחיש העסקי של כל חברה.
אנדרו לפט, מייסד חברת Citron Research ואחד ממוכרי השורט הבולטים בעולם, תיאר מטבעות קריפטוגרפיים כ"הונאה" ביום שני. כשנשאל בכנס בנושא הונאה בשווקים הפיננסיים על תצפיותיו על הונאה פוטנציאלית, אמר לפט לקהל: "אני חושב שמטבעות קריפטוגרפיים הם פשוט הונאה מוחלטת שוב ושוב". הוא לא אמר אם אי פעם השקיע במטבעות קריפטוגרפיים.
מניות אלו, המוערכות במחיר זול, מתעלמות ממיתון עמוק, אך אינן משקפות את השיפור הדרמטי במאזני התעשייה שלהן מאז הירידה האחרונה בסחורות ב-2016.
(בלומברג) - לביל גרוס יש עצה אחת לאלו המעוניינים להשתלט על אג"ח, מניות וסחורות: אל תעשו זאת. אל תעשו זאת. טראמפ, בעיקר מבלומברג. אלון, מותח ביקורת על אלון מאסק ועסקת הטוויטר ה"רקובה". דעות וול סטריט על מניות. ביום מסחר אנמי: סיכום שוק. נשק ההשמדה ההמונית החדש של פוטין: פטרוקזחסטן. אוניברסיטת ווהאן מצאה מקרה של כולרה, מלבה חששות מהתפשטות. אגרות חוב ממשלתיות לשנה הן בחירה טובה יותר כמעט לכל השקעה אחרת, אומר מלך האג"ח לשעבר.
ג'ימי לי, מנכ"ל קבוצת Wealth Consulting, ואדי גאבור, הבעלים של קבוצת Key Advisors, מצטרפים ל-Yahoo Finance Live כדי לדון במדדי מיתון ותנודתיות השוק במחזור העלאות הריבית של הפד.
משקיעים עוקבים אחר הנחיות וול סטריט לגבי המשך העליות האחרונות עד סוף השנה.
חברת Applied ו-Lam דומות קצת לקוקה קולה ופפסי של ציוד איכול ושיקוע של מוליכים למחצה. שלב זה חוזר על עצמו שוב ושוב כדי לייצר מוליכים למחצה של ימינו. בינתיים, Lam Research היא חברה המתמחה באיכול ושיקוע ומומחית בערימה אנכית.
יצרנית המכוניות החשמליות הצעירה מקווה לקצץ בעלויות על ידי הגדלת הפרודוקטיביות בכל התחומים.
בחודש שעבר, חברת המחקר IDC הורידה את תחזיתה למשלוחי סמארטפונים, וצפתה ירידה של 3.5% השנה בהשוואה ל-2021.
הפעם הראשונה ששמעתי את המונח "ענק רדום" הייתה כשנתקלתי בציטוט מפורסם של האדמירל יאמאמוטו יאמאמוטו על מתקפת פרל הארבור ב-1941 ביומנו: "אני מודאג לגבי... כל מה שזה עושה זה להעיר אדם רדום. למלא אותו בנחישות נוראית." והענק הרדום הזה, כמובן, הוא ארצות הברית של אמריקה. לאחר המתקפה, אמריקה התעוררה למקומה בהיסטוריה ובעולם, והדור הגדול ביותר ניצח את אמריקה בפוטנציאל שלה.
מייקל קושמה, מנהל מערכות מידע ראשיות של Broad Markets Fixed Income במורגן סטנלי ניהול השקעות, מצטרף ליאהו פיננסים לייב כדי לדון כיצד משקיעים מגיבים לתנודתיות הנוכחית בשוק על רקע תשואות עולות, אינפלציה שיאית ועליית ריביות.